Отличие маржи от прибыли: Маржинальность бизнеса: что это такое и как рассчитать

Содержание

Маржа и прибыль – в чем разница? Формулы расчета показателей

Весьма распространенными понятиями в сфере управленческого учета являются прибыль и маржа. Они позволяют адекватно оценить и проанализировать финансовый результат деятельности компании. Некоторые экономисты склонны считать их равнозначными понятиями, но на деле маржа и прибыль несколько отличаются друг от друга. Целесообразно подробнее рассмотреть два этих важных понятия.

Маржа как разница между показателями

В переводе с английского слово «маржа» можно интерпретировать как «разница». В управленческом учете и финансовом анализе понимание этого термина более конкретное. Маржа представляет собой разность между выручкой предприятия и себестоимостью продукции. Зачастую ее также называют валовой прибылью.

Маржа (валовая прибыль) = Выручка – Себестоимость продукции

Данный показатель выражают обычно в денежных единицах. Он показывает, сколько именно выгоды получил владелец бизнеса от реализации своей продукции за вычетом переменных издержек на ее производство.

В целом маржа играет крайне важную роль в оценке эффективности деятельности фирмы, поскольку:

  • От ее размера зависит итоговый результат деятельности фирмы – прибыль;
  • Именно она ложится в основу формирования фондов развития предприятия;
  • Значение показателя, выраженное в процентах, рассчитывается, как ((Выручка – Себестоимость) / Выручка) * 100% и показывает наценку на товар компании в процентах;
  • Коэффициент маржи представляет собой отношение валовой прибыли к выручке. При умножении полученного значения на 100% получается рентабельность продаж – важнейший показатель оценки деятельности фирмы.

Все указанные выше показатели рассчитываются в процессе деятельности фирмы и формируют отдельное направление управленческого учета – маржинальный анализ. В целом, маржа позволяет эффективно манипулировать переменными издержками и выручкой, влияя тем самым на итоговый финансовый результат.

Прибыль – конечный финансовый результат функционирования бизнеса

Целью формирования любой коммерческой организации выступает получение положительной разницы между притоками и оттоками от деятельности. Прибыль, в отличие от маржи, являет собой итоговый финансовый результат, а именно совокупный доход за вычетом всех возможных видов затрат.

Лучше всего отличие прибыль от маржи просматривается в форме №2 – Отчете о прибылях и убытках предприятия. Так, для получения валовой прибыли нужно вычесть себестоимость продукции из выручки.

Расчет прибыли происходит иначе:

Прибыль = Выручка – Себестоимость продукции – Коммерческие издержки – Управленческие затраты – Проценты уплаченные + Проценты полученные – Внереализационные расходы + Внереализационные доходы – Прочие расходы + Прочие доходы

На полученное значение впоследствии начисляется налог на прибыль. После его вычета образуется чистая прибыль. Она направляется на выплату дивидендов акционерам и формирование нераспределенной прибыли, которая играет роль резерва и основы для инвестирования в будущее развитие предприятия.

Иными словами, при расчете маржи учитывается только один тип издержек – переменные затраты на производство, которые формируют себестоимость. Прибыль же предполагает учет все видов расходов и поступлений, с которыми сталкивается фирма в процессе производства товаров и услуг.

Калькулятор расчета наценки на товар

 

В теории управленческого учета существует важная закономерность: изменение выручки пропорционально изменению валовой прибыли. Изменение же маржи, пропорционально изменению прибыли. При этом, рост и падение прибыли в процентах всегда выше аналогичных изменений маржи. Это явление экономисты называют эффектом операционного рычага.

В целом, и прибыль и валовая маржа играют ключевую роль в деле анализа денежных поступлений и затрат в процессе деятельности фирмы. Они позволяют оценить итог производственной и торговой деятельности, эффективность использования ресурсов и общие результаты работы предприятия.

Как вам статья?

Мне нравитсяНе нравится

Оставить комментарий

Задавайте вопросы в комментариях и отвечайте на них

Разница между маржей валовой прибыли и чистой прибылью

Чистая прибыль является отношением чистой прибыли к  доходам  для компании или бизнес – сегмента. Выраженная в процентах маржа чистой прибыли показывает, сколько из каждого доллара, полученного компанией в качестве выручки, переводится в прибыль.

Чистая рентабельность – важное различие, поскольку увеличение выручки не обязательно приводит к увеличению рентабельности. Чистая прибыль – это валовая прибыль (выручка за вычетом COGS) за вычетом операционных расходов и всех других расходов, таких как налоги и проценты, уплаченные по долгу. Хотя это может показаться более сложным, чистая прибыль рассчитывается для нас и отражается в отчете о прибылях и убытках как чистая прибыль.

Пример чистой прибыли

Apple сообщила о чистой прибыли примерно в 48 миллиардов долларов (выделено синим цветом) за финансовый год, закончившийся 30 сентября 2017 года, как показано в ее консолидированном отчете за 10 тысяч долларов ниже.Как мы видели ранее, общий объем продаж или доходов Apple за тот же период составил 229 миллиардов долларов.

Маржа чистой прибыли Apple за 2017 год составила 21%. Используя приведенную выше формулу, мы можем рассчитать это как:

$48Б$229Бзнак равно0.210.21*100знак равно21%\ begin {выровнено} & \ frac {\ text {\ $ 48B}} {\ text {\ $ 229B}} = 0,21 \\ & 0,21 * 100 = 21 \% \ end {выровнено}Взаимодействие с другими людьми$ 229 млрд

Маржа чистой прибыли в размере 21% означает, что на каждый доллар, полученный Apple от продаж, компания удерживала 0,21 доллара в качестве прибыли. Всегда желательна более высокая маржа прибыли, поскольку это означает, что компания получает больше прибыли от своих продаж.

Однако размер прибыли может варьироваться в зависимости от отрасли. У растущих компаний может быть более высокая норма прибыли, чем у компаний розничной торговли, но розничные торговцы компенсируют свою более низкую норму прибыли более высокими объемами продаж.

Компания может иметь периоды рецессии и внедрение разрушительных технологических инструментов, которые могут повлиять на чистую прибыль компании.

Особые соображения

Инвесторы и аналитики обычно используют как маржу валовой прибыли, так и маржу чистой прибыли, чтобы оценить, насколько эффективно руководство компании получает прибыль по сравнению с затратами, связанными с производством их товаров и услуг. Целесообразно сравнивать рентабельность компаний в одной отрасли и за несколько периодов, чтобы получить представление о каких-либо тенденциях.

 

разница и сходство. Как правильно в 2021 году посчитать маржинальность или прибыльность

  • BINARIUM

    Лучший брокер по бинарным опционам! Огромный раздел по обучению! Идеально для новичков! Бесплатный демо-счет! Заберите бонус за регистрацию:

  • Finmax (Форекс)

    Бонусы для новых трейдеров!

СОДЕРЖАНИЕ СТАТЬИ:

Хорошего вам настроения, уважаемые гости проекта 50baksov.ru!

Маржа и прибыль: что общего и в чем разница на 2021 год?

Сначала мы хотели бы привести вам определение из экономического словаря:

Маржа — термин применяемый в банковской, биржевой, торговой страховой практике для обозначения разницы между процентными ставками, курсами ценных бумаг, ценами товаров и другими показателями; разница между ставками по привлекаемым и предоставляемым кредитам; между ставками по кредитам, предоставляемым различным категориям заемщиков; суммой обеспечения, под которое предоставлен кредит и суммой выданного кредита; дополнительная доля по депозиту, залоговому обеспечению или допустимым колебаниям курса валюты.

Довольно сложное определение. давайте разберемся что оно значит и чем Маржа полезна.

Проще говоря, Маржа это разница между двумя качественно одинаковыми, но количественно разными показателями. Но это не все, само по себе это не несет выгоды. Маржа приносит реальную выгоду в товарных сделках, там это некая сумма, которая оставляется у посредника (брокера) или в расчетной палате для страхования от потерь по открытым фьючерским контрактам (кратко: контракт в котором оплата происходит через определенный срок после его заключения), при этом Маржа не часть платежа.

Маржа возвращается посреднику после полной реализации контракта и задействуется как страховой инструмент только в случае неблагоприятных условий.

Еще один очень важный момент — на биржевых рынках акции можно купить «с маржей», то есть покупатель может выплатить наличными только часть цены и взять тем самым кредит брокера.

Маржинальная прибыль

В классическом понимании маржинальная прибыль это разница между ценой продажи и затратами. Соответственно успешнее мы максимизируем эту разницу тем прибыль больше.

  • BINARIUM

    Надежный брокер по бинарным опционам. Огромный раздел по обучению.

Данное понятие больше относится к торговым или производственным предприятиям. Однако внешнее сходство слов Мажа и Мажинальная прибыль частенько заставляет заблуждаться и финансистов на счет полезности их использования.

Этот термин пришел из Европы В переводе с английского Margin или французского Marge маржа означает наценку. Маржа встречается в банковском и страховом бизнеса, коммерческих операциях и операциях с ценными бумагами и проч.

Экономисты называют маржой разницу от полученного дохода компании и себестоимостью производимой продукции. Часто слова «маржа» заменяют «валовой прибылью». Принцип  расчета маржи прост: из полученной суммы вычитается себестоимость. Полученное значение указывает, сколько реальных денег получает организация от продажи продукции без учета дополнительных затрат.

Важность маржи не стоит недооценивать. Она показывает, насколько эффективен тот или иной бизнес. С маржой напрямую связаны доходы компании и оценивается ее деятельность.

Банковские работники говорят о марже, когда сравнивают разницу ставок по кредитам и депозитам. Условно говоря, если банк хочет привлечь клиентов высокими ставками по вкладам, то он вынужден предлагать высокие ставки по кредитам.

Маржа играет большую роль в оценке эффективность работы компании. От ее размера будет прямо пропорционально зависеть чистая прибыль. Маржа лежит в основе формирования фондов развития. Процентное значение маржи (или процентная наценка) будет рассчитано отношением себестоимости к выручке. Если посчитать валовую «грязную» прибыль к выручке, то получится важный показатель – коэффициент маржи. В процентах получится рентабельность продаж, а это является главным индикатором работы любой организации.

Если взять понятие маржи на бирже, например, Форексе, то она означает временное залоговое сотрудничество. В ходе него участник получает необходимую сумму для проведения  операции. Принцип маржинальных сделок состоит в том, что участнику не обязательно оплачивать всю стоимость контракта.

Он пользуется предоставленными ему ресурсами и небольшой частью собственных денег. Как только сделка закроется, то полученный доход поступит на депозит, на котором они были размещены. Если сделка станет убыточной, то убыток покроется за счет заемных средств, которые потом все же придется возвращать.

Сейчас модными стали показатели «фронт-маржа» и «бэк-маржа», которые связаны друг с другом. Первый показатель отражает получение дохода с наценки, а второй – от акций и бонусов.

Таким образом, указанные показатели рассчитываются в процессе работы любой компании. Они сформировали отдельное направление управленческого учета – маржинальный анализ. Благодаря марже, компания манипулирует переменными издержками и затратами, тем самым влияя на итоговый финансовый результат.

Что такое прибыль простыми словами?

Финальная цель любого бизнеса – это получение прибыли. Это положительный финансовый результат работы. Отрицательный будет называться убытком. Увидеть отличие маржи от прибыли можно в отчете о прибылях и убытках (форма №2). Чтобы получить прибыль, нужно очистить маржу от всех расходов. Формула расчета будет выглядеть так:

Прибыль= Выручка- Себестоимость- Коммерческие издержки- Управленческие издержки- Уплаченные проценты+ Полученные проценты- Внереализационные расходы+ Внереализационные доходы- Прочие расходы+ Прочие доходы.

Полученная величина подлежит налогообложению, после чего образуется чистая прибыль. Далее она идет на выплату дивидендов, откладывается в резерв и инвестируется в развитие компании.

Если при расчете маржи учитываются только затраты на производство (себестоимость), то в расчете прибыли участвуют все виды доходов и расходов.

В процессе бизнеса рассчитывают несколько видов прибыли, но для руководства важна чистая прибыль, которая показывает разницу между выручкой и всеми затратами. Если выручка имеет больше номинальное значение и выражена в денежном выражении, то ко всем остальным затратам относятся и расходы на производство, и налоговые отчисления, акцизы и проч.

Валовая прибыль отражает разницу между полученной суммой и расходами на производство без учета налогов и иных отчислений. По своему расчету она схожа с маржинальной прибылью. В отличие от валового «грязного» дохода, маржинальный учитывает переменные расходы, например, на топливо, электричество, заработную плату, себестоимость материалов для производства и пр. Те компании, кто рассчитывает маржинальную прибыль, смотрят не только на ее сумму, но и на скорость обращения денег.

Чем отличается прибыль от маржи?

В отличие от прибыли, маржа учитывает только производственные затраты, из которых складывается только себестоимость продукции. Прибыль же учитывает все затраты, которые появляются в ходе ведения бизнеса. Анализ результатов показывает, что с увеличением маржи возрастает и прибыль компании. Чем больше маржа, тем выше будет прибыль. По размеру прибыль всегда меньше маржи.

Если прибыль показывает чистый результат бизнеса, то маржа относится к  основополагающим факторам ценообразования, от которых зависит рентабельность затрат на маркетинг, анализ клиентопотока, а также прогноз дохода. В управленческом учете есть важная закономерность, что все изменения, которые происходят с выручкой, пропорциональны валовой марже.

Маржа, в свою очередь, пропорциональна росту или снижению прибыли. Отношение валовой маржи к прибыли экономисты назвали эффектом операционного рычага. Он используется для оценки эффективности использования имеющихся ресурсов и общего результата.

Таким образом, все показатели финансового мира носят собственное значение. На их расчет будут влиять используемые методы анализа и правила учета. Правильная трактовка динамики всех показателей необходима для грамотного планирования деятельности бизнеса. И маржа, и прибыль многое говорят о работе организации.

Расчеты этих показателей рекомендуется проводить регулярно в установленные периоды, чтобы сравнить значения и выявлять закономерности. Видя ту или иную динамику, руководитель может проследить тенденции рынка и провести необходимые перестановки и корректировки в деятельности организации, ценовой политике и других аспектах, влияющих на успешность компании. Итог всей работы зависит от того, как вовремя и правильно будут рассчитаны и оценены показатели маржи и прибыли.

На что лучше ориентироваться: маржу или прибыль?

Это взаимозависимые показатели. Ориентироваться только на один из них нельзя. Если исходя из маржи рассчитывается предварительное значение прибыли, то и исходя из прибыли регулируются размеры маржи. Через маржу можно управлять многими составляющими бизнес-процессов, например, ценообразованием, что в конечном итоге скажется на прибыли.

Исключать любой из этих показателей из финансовой цепочки нельзя. Итог может оказаться плачевным. Каждая компания, хоть и заявляет, что финальной целью является получения прибыль, но на нее они могли и не выйти, не рассчитав потенциальную маржу.

Маржа как разница между показателями

В переводе с английского слово «маржа» можно интерпретировать как «разница». В управленческом учете и финансовом анализе понимание этого термина более конкретное. Маржа представляет собой разность между выручкой предприятия и себестоимостью продукции. Зачастую ее также называют валовой прибылью.

Маржа (валовая прибыль) = Выручка – Себестоимость продукции Данный показатель выражают обычно в денежных единицах. Он показывает, сколько именно выгоды получил владелец бизнеса от реализации своей продукции за вычетом переменных издержек на ее производство. В целом маржа играет крайне важную роль в оценке эффективности деятельности фирмы, поскольку: От ее размера зависит итоговый результат деятельности фирмы – прибыль;

Именно она ложится в основу формирования фондов развития предприятия; Значение показателя, выраженное в процентах, рассчитывается, как ((Выручка – Себестоимость) / Выручка) * 100% и показывает наценку на товар компании в процентах; Коэффициент маржи представляет собой отношение валовой прибыли к выручке.

При умножении полученного значения на 100% получается рентабельность продаж – важнейший показатель оценки деятельности фирмы. Все указанные выше показатели рассчитываются в процессе деятельности фирмы и формируют отдельное направление управленческого учета – маржинальный анализ. В целом, маржа позволяет эффективно манипулировать переменными издержками и выручкой, влияя тем самым на итоговый финансовый результат.

Прибыль – конечный финансовый результат функционирования бизнеса. Целью формирования любой коммерческой организации выступает получение положительной разницы между притоками и оттоками от деятельности. Прибыль, в отличие от маржи, являет собой итоговый финансовый результат, а именно совокупный доход за вычетом всех возможных видов затрат. Лучше всего отличие прибыль от маржи просматривается в форме №2 – Отчете о прибылях и убытках предприятия.

Так, для получения валовой прибыли нужно вычесть себестоимость продукции из выручки. Расчет прибыли происходит иначе: Прибыль = Выручка – Себестоимость продукции – Коммерческие издержки – Управленческие затраты – Проценты уплаченные + Проценты полученные – Внереализационные расходы + Внереализационные доходы – Прочие расходы + Прочие доходы На полученное значение впоследствии начисляется налог на прибыль. После его вычета образуется чистая прибыль.

Она направляется на выплату дивидендов акционерам и формирование нераспределенной прибыли, которая играет роль резерва и основы для инвестирования в будущее развитие предприятия. Иными словами, при расчете маржи учитывается только один тип издержек – переменные затраты на производство, которые формируют себестоимость. Прибыль же предполагает учет все видов расходов и поступлений, с которыми сталкивается фирма в процессе производства товаров и услуг.

В теории управленческого учета существует важная закономерность: изменение выручки пропорционально изменению валовой прибыли. Изменение же маржи, пропорционально изменению прибыли. При этом, рост и падение прибыли в процентах всегда выше аналогичных изменений маржи.

Это явление экономисты называют эффектом операционного рычага. В целом, и прибыль и валовая маржа играют ключевую роль в деле анализа денежных поступлений и затрат в процессе деятельности фирмы. Они позволяют оценить итог производственной и торговой деятельности, эффективность использования ресурсов и общие результаты работы предприятия.

Формула прибыльности или маржи

Маржа показывает, сколько от заработанного остается в виде прибыли.

Помимо доходов, расходов и прибыли, Вы, конечно, слышали о таком показателе, как маржа (margin) или прибыльность. Поскольку нам придется довольно часто использовать этот показатель в дальнейших рассуждениях и расчетах, давайте разберемся, как он рассчитывается и что он значит.

Маржа = Прибыль / Доходы * 100

Маржа – это относительный показатель, поэтому он измеряется в процентах, а в формуле производится умножение на 100.

Маржа показывается показывает отношение прибыли к доходам, другими словами, эффективность превращения доходов в прибыль.

Если Вы слышите, что предприятие имеет 20% маржу, это значит, что на каждый заработанный рубль у предприятия приходится 20 копеек прибыли и 80 копеек расходов.

Если путаетесь в определениях, то лучше никого не учить.
Маржа — это разница между ценой покупки товара и ценой его продажи.
То есть маржа — это сами деньги, получаемые на руки в виде дохода.
Зная маржу можно вычислить рентабельность и наценку, которые являются процентными соотношениями.
Процентное соотношение — это уже не маржа, а коэффициент прибыльности или рентабельность.
Маржу в процентах вычислять некорректно, именно из-за того, что ее пытаются вычислять в процентах и происходит недопонимание и путаница в экономических терминах.
Итак, маржа — это разница между ценой покупки и ценой продажи.
Предприятие не может иметь 20% маржу. Оно может иметь 20% рентабельность.

Что такое «процентная маржа» и «процентный спрэд»?

Чистая процентная маржа — показатель прибыльности банка — разница между средней процентной ставкой, получаемой по кредитам и инвестициям, и средней ставкой, уплачиваемой по обязательствам и капиталу.  Чистая процентная маржа — соотношение чистого процентного дохода банка к средней сумме его активов, приносящих проценты.

Порядок формирования прибыли коммерческого банка

Прибыль – главный показатель результативности работы банка. В экономической литературе прибыль банка определяется как разница между его валовым доходом и общей суммой расходов за определенный период, нарастающим итогом за год. Зачастую ее определяют как банковскую маржу, то есть суммарную величину процентов полученных от клиентов по размещенным ресурсам за минусом процентов уплаченных банком клиентам по вкладам и депозитам.

Однако банковская прибыль формируется не только за счет процентов, имеет и другие источники. Полученная прибыль является базой для увеличения и обновления основных фондов банка, прироста его собственного капитала, гарантирующего стабильность финансового положения и ликвидность баланса, обеспечения соответствующего уровня дивидендов, развитие повышения качества банковских услуг.

В соответствии с имеющейся группировкой доходов и расходов коммерческого банка валовая прибыль банка подразделяется на:

— Операционную прибыль, равную разнице между суммой операционных доходов и расходов

— Процентную прибыль – превышение полученных банком процентных доходов над процентными расходами

— Комиссионную прибыль – превышение комиссионных доходов над комиссионными расходами

— Прибыль от операций на финансовых рынках – разница между доходами и расходами от этих операций

— Прочую операционную прибыль – разница между прочими операционными доходами и прочими операционными расходами

— Прибыль от побочной деятельности – доходы от побочной деятельности за вычетом затрат на её осуществление

— Прочую прибыль – разница между прочими доходами и прочими расходами

Наибольшую долю в составе прибыли составляет операционная прибыль, а в ней – процентная прибыль.

Балансовая прибыль отражает лишь промежуточный финансовый результат банка в отчетном периоде. Конечным финансовым результатом является чистая прибыль коммерческого банка, представляющая собой остаток доходов банка после покрытия всех расходов, в том числе и непредвиденных, формирование резерва, уплаты налогов из прибыли. Действующими правилами ведения БУ в кредитных организациях предусмотрен следующий порядок расчета чистой прибыли.

Чистые процентные и аналогичные доходы = проценты полученные и аналогичные доходы – проценты уплаченные и аналогичные расходы

Чистые комиссионные доходы = комиссионные доходы – комиссионные расходы

Текущие доходы = чистые процентные и аналогичные доходы + чистый комиссионный доход + прочие операционные доходы

Чистые текущие доходы до формирования резерва и без учета непредвиденных расходов = текущие доходы – прочие операционные доходы

Чистые текущие доходы без учета непредвиденных расходов = чистые текущие доходы до формирования резерва и без учета непредвиденных расходов – изменение величины резервов

Чистый доход до выплаты налога на прибыль = чистые текущие доходы без учета непредвиденных расходов + непредвиденные доходы – непредвиденные расходы

Чистая прибыль отчетного года = чистый доход до выплаты налога на прибыль – налог на прибыль – отсроченный налог на прибыль – непредвиденные расходы после налогообложения

Чистую прибыль банка за вычетом дивидендов, выплаченных акционерам банка, называют капитализируемой прибылью.

«Маржа безопасности» для инвестора

Этот термин ввел отец стоимостного инвестирования (value investing) Бенджамин Грэхем. Как правило, трейдеры мало своего внимания уделяют долгосрочному вложению капитала и определению истинной стоимости акции. А зря! Уоррен Баффет, самый богатый и известный биржевик в мире, на вопрос о главных принципах своей торговой стратегии ответил всего двумя словами: «Маржа безопасности».

Смысл здесь достаточно простой – покупай акции, рыночная цена которых на 30-50% ниже их истинной стоимости. Этот зазор в 30-50% и есть маржа безопасности. Например, если вы определили, что акция стоит $30, то покупать ее стоит лишь тогда, когда на бирже ее цена опустится до $20 или даже $15.

Маржинальная торговля в трейдинге

Для трейдера маржа – это возможность открывать сделки по различным инструментам (акциям, фьючерсам, валютным парам, опционам), стоимость которых в разы превышает возможности его торгового счета. Например, если у вас есть $10,000 и плечо или леверидж 2 к 1, то вы можете купить или продать акций на $20,000.

Если на вашем лице появилась улыбка, а в душе проснулась радость, от невиданных благ маржинальной торговли, то прошу вас почитать немножко о рисках всего этого дела в статье «Леверидж и маржа — ваше преимущество или разорение?».

Если вам ясно значение маржи в трейдинге, то давайте далее рассмотрим, в чем ее разница на фондовом и фьючерсном рынках.

Начальная и вариационная маржа для фьючерсного трейдера

Чтобы купить фьючерсный контракт, вам не нужно платить его полную цену. Стоит внести всего лишь задаток в 5-10%, который называется начальная или гарантийная маржа.

Например, контракт e-mini S&P 500 стоит: $50*(текущая цена индекса S&P 500) = $50*$2,072 = $103,600. Немного найдется людей, готовых уплатить такие деньги за минимальную сделку. Но трейдеру нужно внести лишь начальную маржу в $5,060, что составляет 4.9% = $5,060/$103,600*100%. Леверидж получается 20 к 1.

Вариационная маржа – это минимальное количество денег на вашем брокерском счете, которое позволяет держать позицию. Например, трейдер, имеющий всего $5,500, купил e-mini S&P 500 за $5,060, но цена фьючерса упала,  и счет похудел до $4,050, что является значением вариационной маржи. В этом случае, брокер либо попросит трейдера пополнить счет, либо закроет позицию.

Маржа на фондовом рынке

Трейдеры, торгующие акции, также могут совершать сделки, стоимость которых превышает их брокерский счет. Самый большой леверидж доступен дейтрейдерам, иногда составляющий 10 к

Маржа на фондовой бирже – это кредит, который брокер предоставляет трейдеру. Здесь нет никаких отличий от банковского кредита. То есть, по нему выплачиваются проценты, уровень которых устанавливается брокером, и определяется гарантийное обеспечение (часть торгового счета и купленные акции).

Что такое маржин колл на фондовом рынке?

Это аналог вариационной маржи. Например, если трейдер держит убыточные позиции на своем маржинальном счете, то достигнув определенного уровня (гарантийная маржа), брокер попросит его либо пополнить счет, либо сам закроет сделки. Другими словами, брокер страхует себя от убытков.

Как рассчитать букмекерскую маржу

Говоря простым языком, букмекеры зарабатывают, принимая ставки на доступные рынки и регулируя коэффициенты для привлечения ставок в нужных пропорциях, что гарантирует получение прибыли вне зависимости от результатов.

Букмекеры достигают этого, предлагая коэффициенты, которые не в полной мере соответствуют статистической вероятности того или иного результата, т.е. реальным коэффициентам. Получаемая в результате разница – это и есть букмекерская доля или маржа. Простейший пример — ставки на игру в монетку.

Играя с другом, каждый из вас ставит, к примеру, 10 долларов на орел или решку. В этих условиях ни у одного из вас нет преимущества, и заданные коэффициенты (2,0 в десятичных коэффициентах / +100 в американских коэффициентах) отражают фактическую вероятность (0,5) исхода состязания. На языке букмекеров это называется 100% рынок либо ставка, которая не дает преимущества или маржа игрока, делающего или принимающего ставку. Следовательно, 100% рынок = нулевая маржа!

Маржа – Рыночный процент

Однако если вы ставите на монетку при посредничестве того, кто хочет на этом заработать, т.е. букмекера, рыночный процент будет выше 100%, и сумма этого излишка составит маржу, удерживаемую букмекером (этот излишек также называют «накрутка», «комиссия», «навар», «выгода»). На этом, главным образом, строится работа букмекерских контор, однако игрокам важно понять разницу маржи букмекеров, поскольку именно она определяет ценность их коэффициентов и, в конечном счете, размер потенциальной прибыли игрока.

У новичков может возникнуть резонный вопрос: “Для чего мне думать о коэффициентах ставок на все результаты, когда я ставлю только на один?” Ценность ставки зависит от всего рынка в целом, т.е. определяется с учетом коэффициентов на все результаты. Чем выше маржа, тем ниже ценность ставки для игрока. Поэтому маржа — наиболее удачный показатель для сравнения коэффициентов.

Маржа – Как получить максимальную выгоду

Вас может удивить огромная разница между размерами маржи различных букмекерских контор. В качестве примера можно привести футбольные рынки Премьер-лиги 1×2. Некоторые букмекеры предлагают свои рынки с маржей в 110%, т.е. излишек составляет 10%, в то время как размер маржи, составляет 2%, что является лучшим показателем на рынке, где средний уровень маржи — 6%*.

Заключение

Мы рассмотрели значение маржи в бизнесе и инвестировании только для общего развития. Так сказать, поднимаем финансовую грамотность. Для трейдера важно понимать разницу между маржей на фондовом и фьючерсном рынках. В первом случае – это кредит, а во втором – задаток. Кредит всегда тянет за собой дополнительные расходы, а задаток нет. Поэтому, если вы собираетесь торговать акции с левериджем (на маржинальном счете), то сразу уточните в своего брокера, во сколько обойдется его обслуживание, чтобы потом не возникало недоумения.

РАЗНИЦА МЕЖДУ МАРЖОЙ ВКЛАДА И ВАЛОВОЙ МАРЖЕЙ | СРАВНИТЕ РАЗНИЦУ МЕЖДУ ПОХОЖИМИ ТЕРМИНАМИ — ЖИЗНЬ

Маржа вклада против валовой маржи Валовая прибыль и маржа вклада очень похожи друг на друга и являются важными показателями прибыльности компании. Оба они предлагают информацию, которая важна для при

Маржа вклада против валовой маржи

Валовая прибыль и маржа вклада очень похожи друг на друга и являются важными показателями прибыльности компании. Оба они предлагают информацию, которая важна для принятия решений относительно уровней производства. Вклад позволяет компании рассчитать точку безубыточности (которая представляет собой количество товаров, которые необходимо продать для компании). Валовая прибыль помогает фирме сравнивать различные продукты и услуги и определять, какие продукты, производимые компанией, являются наиболее прибыльными. В статье дается исчерпывающее объяснение каждого термина и показаны сходства и различия между маржой вклада и валовой маржей.

Валовая прибыль

Валовая прибыль (также называемая маржей валовой прибыли) — это процент от общего объема продаж, который остается у компании после учета всех затрат, связанных с производством и продажей товаров и услуг. Валовая прибыль рассчитывается как общая выручка от продаж за год — стоимость проданных товаров, деленная на общую выручку за год. Рассчитанное число — это процент, который компания сохраняет на каждый доллар продаж для оплаты других расходов. Инвесторы обычно вкладывают свои деньги в компании с более высокой валовой прибылью, а это означает, что компания с более высокой валовой прибылью зарабатывает больше денег. Валовая прибыль и валовая прибыль — важные показатели прибыльности компании. Валовая прибыль также помогает компаниям определять цену, по которой они должны продавать товары и услуги. Валовая прибыль также является индикатором того, не слишком ли высока себестоимость проданных товаров компании и не требует ли она контроля.

Маржа вклада

Для объяснения маржи вклада важно понимание затрат компании. У компании есть два типа затрат; постоянные затраты и переменные затраты. Постоянные затраты не меняются в зависимости от объема производства компании (за исключением определенного уровня), но переменные затраты будут увеличиваться по мере увеличения объема производства. Маржа вклада рассчитывается путем уменьшения переменных затрат на изготовление продукта из выручки от продаж, чтобы выявить, что остается для оплаты постоянных расходов. Маржа вклада полезна при расчете точки безубыточности компании. Взнос также может быть рассчитан на основе единицы, и он покажет средства, которые компания получает от каждой продажи.

В чем разница между маржой вклада и валовой маржей?

Валовая прибыль и маржа вклада рассчитываются на основе цифр, которые появляются в отчете о прибылях и убытках компании. И валовая прибыль, и маржа взносов полезны для предприятий при принятии решений относительно объемов производства. Обе эти цифры указывают на прибыльность компании; однако между ними есть ряд различий. Основное отличие состоит в том, что при расчете валовой прибыли стоимость проданных товаров, уменьшенная из общей выручки, может включать фиксированные и переменные затраты, тогда как маржа вклада рассчитывается путем сокращения только переменных затрат из общей выручки.

Резюме:

Маржа вклада против валовой маржи

• Валовая прибыль и маржа вклада очень похожи друг на друга и являются важными показателями прибыльности компании.

• Валовая прибыль (также называемая валовой прибылью) — это процент от общего объема продаж, который остается у компании после учета всех затрат, связанных с производством и продажей товаров и услуг.

• Маржа вклада рассчитывается путем уменьшения переменных затрат на производство продукта из выручки от продаж, чтобы выявить, что остается для оплаты постоянных расходов.

• При расчете валовой прибыли стоимость проданных товаров, уменьшенная из общей выручки, может включать фиксированные и переменные затраты, тогда как маржа вклада рассчитывается путем сокращения только переменных затрат из общей выручки.

Маржа и валовая прибыль в чем разница

Часто все эти три понятия путают или даже заменяют в качестве синонимов. Ведь, если не углубляться, то их можно заменить одним словом или сравнить с доходом. Но это абсолютно неверное суждение — маржа, доход и прибыль — это смежные, но совершенно разные экономические понятия. А чтобы поставить все на свои места, разберем каждый термин по отдельности. Важно: В предпринимательстве или бизнесе заменяет понятие дохода выручка.

ВИДЕО ПО ТЕМЕ: Что такое маржа? Как ее рассчитать?

Дорогие читатели! Наши статьи рассказывают о типовых способах решения юридических вопросов, но каждый случай носит уникальный характер.

Если вы хотите узнать, как решить именно Вашу проблему — обращайтесь в форму онлайн-консультанта справа или звоните по телефонам, представленным на сайте. Это быстро и бесплатно!

Маржа и прибыль — в чем разница?

В торговле очень широко применяются такие экономические величины, как прибыль и маржа. В чем разница, заключающаяся между этими терминами, хорошо понимают немногие, а ведь сопоставление этих понятий дает возможность эффективно и реально оценить результат работы каждого предприятия. Даже специалисты в области экономики бывают уверены, что значения этих терминов практически равнозначны, но на самом деле между ними есть и очень существенная разница, а понимание их отличий помогает лучше разобраться в деятельности оцениваемого предприятия.

Маржей называется разница между доходом предприятия и себестоимостью производимой им продукции. Эту же величину нередко называют валовой прибылью. Чтобы выяснить, как считается маржа, формула расчета очень простая: от суммы полученной за товар выручки отнимается его себестоимость. Значение этого коэффициента чаще всего выражают в деньгах, в России — традиционно в рублях. На практике он явно демонстрирует, сколько реальных денежных единиц получило предприятие от продажи своей продукции , не учитывая переменных затрат для ее производства.

В торговой сфере эта величина очень важна, поскольку позволяет реально оценить, насколько эффективно вело деятельность то или иное производство. Именно при проведении детального анализа предприятию удается формировать фонды своего развития. От размера маржи напрямую зависят характеристики доходов предприятия и оценивается его деятельность. Кроме того, в оценке каждого бизнес-проекта довольно значительным компонентом является рентабельность его деятельности. Анализ работы компании не будет реально отражать ситуацию без учета показателя рентабельности.

Именно эта цифра наглядно показывает, какие она получает доходы. Однозначной формулы для расчета рентабельности не существует , поскольку она различается почти для каждой разновидности деятельности. В общих чертах можно сказать, что рентабельность является соотношением между затратами и итоговым доходом компании. То есть, для ее подсчета в обязательном порядке учитываются и затраты, и прибыль предприятия. Таким образом, это совершенно разные показатели, хотя они оба необходимы для адекватной оценки деятельности.

Иногда случается, что при экономическом анализе их определения путают, но на самом деле каждая компания при введении в ассортимент различных видов продукции определяет для них уровень оптимальной ценовой добавки, который должен соответствовать уровню маржи, которого они желали бы достигнуть. Именно в этом и состоит их экономическая связь. Разобравшись в разнице этих понятий, легко ответить и на вопрос, чем маржа отличается от прибыли.

Получать стабильную прибыль стремится каждая коммерческая организация, даже если ее деятельность начата сравнительно недавно. По сути, прибылью называется денежный результат , который получается при подсчете доходов фирмы после вычета всех понесенных расходов. На полученную в результате таких расчетов величину впоследствии насчитываются налоги, имеющие отношение к прибыли, после чего остается чистая прибыль предприятия. Эти две величины используют не только в сфере продаж, но и на биржах, в банках и многих других областях деятельности, более того, понятие торговой маржи применяется для многих сфер.

Отдельные бизнесмены ошибочно считают, что маржа представляет собой то же самое, что и торговая наценка. Однако на самом деле, если маржа — это отношение полученного дохода к рыночной цене продукта , то торговая наценка рассчитывается нахождением соотношения между доходом от реализации продукции к ее себестоимости. Для принятия любых решений в маркетинговой сфере хорошим менеджерам требуется четко понимать, что такое валовая маржа и ее относительное выражение. Именно валовая маржа является ключевым ценообразующим фактором, а также от нее зависит рентабельность маркетинговых затрат, прогноз доходности и анализ клиентов с точки зрения прибыльности.

В теории, изучающей управленческий учет, известна интересная закономерность: изменения, происходящие с суммой выручки обычно пропорциональны колебаниям валовой маржи , а оно, в свою очередь, пропорционально процентному росту или понижению прибыли. Отношение валовой маржи к прибыли — это коэффициент, который экономисты определяют, как эффект операционного рычага и используют для анализа экономических реформ на предприятии, эффективности использования имеющихся ресурсов и общей результативности работы.

Также существует понятие коэффициента валовой маржи, чтобы рассчитать его, нужно найти отношение между самой валовой маржей и суммой, вырученной предприятием от определенной партией товара. Очень важно при этом правильно оценить величину маржинального дохода, который был получен компанией. Его рассчитывают, сложив постоянные затраты и прибыль предприятия.

Иногда такой заем выдается ему не деньгами, а каким-либо продуктом. Принцип таких торговых сделок заключается в том, что инвестору не приходится полностью проплачивать стоимость контракта. Он в этом случае использует ресурсы, предоставленные ему главными брокерами, а с его счета при этом списывается только малая часть. Если сделка будет проведена, но не приведет к запланированным доходам, убыток покрывается из залоговых средств, а если доход все же будет получен, то деньги поступят на тот же депозит, на котором они были размещены.

Сделки такого характера используются не только для закупок с использованием инвесторских средств, но и для ведения продажи акций. Если залог был взят в каких-нибудь акциях, то и погашать его придется таким же образом : бумаги такого же образца придется в этом случае покупать на этой же бирже. Современные специалисты подразделяют маржу на множество разновидностей.

Так, например, в кредитовании известно такое понятие, как вариационная маржа , представляющее собой размер компенсации, которую кредитная организация или один из участников биржевой сделки выплачивает, когда сделка претерпевает изменения финансовой направленности. Валовая маржа , речь о которой шла выше, считается одним из важнейших коэффициентов анализа. Этот показатель используют во многих областях для менеджмента и контроллинга.

Два термина, рассматриваемые в зависимости — фронт маржа и бэк маржа — непрерывно связаны с друг другом. Первая из них представляет собой получение дохода с наценки, а вторая — доход от бонусов, акций или скидок. Операционной маржей называется сумма потерь или доходов предприятия только от его главной деятельности. Коммерческая маржа — это коэффициент, не бывающий ни от чего не зависимым.

Его величина основывается на показателях торговой наценки, собственной стоимости товара и количестве его продаж. Свободной маржей называется реальное отличие между балансом счета трейдера и суммарном задатке по всем открытым позициям. Контрибуционной маржей считается разница между валовой прибылью и суммой тех затрат, которые постоянно изменяются. Чтобы правильно производить математические расчеты для каждого конкретного случая, нужно хорошо разбираться в специальных формулах.

Кроме того, профессионалы в каждой из этих областей должны не только разбираться в расчете тех или иных показателей, но и владеть умением давать им верную оценку, для чего им понадобится множество специальных знаний и практического опыта. Следует понимать, что все показатели финансового характера имеют собственное условное значение.

При этом на них довольно сильно влияют применяемые методы анализа, а также условия и правила учета. Хорошему финансисту необходимо четко представлять себе, как изменяется покупательная способность любой из валют и с чем она могут быть связаны ее изменения. Правильное трактование динамики тех или иных величин необходимо для ведения грамотного планирования дальнейшей деятельности в любой области. Дорогие читатели! Наши статьи рассказывают о типовых способах решения юридических вопросов, но каждый случай носит уникальный характер.

Изменения, происходящие с суммой выручки пропорциональны колебаниям валовой маржи, а оно, в свою очередь, пропорционально процентному росту или понижению прибыли. Рентабельность является соотношением между затратами и итоговым доходом компании, то есть, для ее подсчета в обязательном порядке учитываются и затраты, и прибыль предприятия. Маржа на Форекс — это временное залоговое сотрудничество, в результате которого человек может получить на некоторое время финансы, необходимые ему для проведения операции.

Не нашли ответа на свой вопрос? Рекомендуем другие статьи по теме. Эта форма комментариев находится по защитой антиспам. Уведомление о.

Маржа — это разница между… Экономические термины. Как рассчитать маржу

Прибыль и маржа. Оба этих финансовых понятия имеют огромное значение для экономического успеха каждого предприятия. Если понятие прибыли более-менее знакомо многим людям, то с маржой все намного сложнее. В чем же разница?

Предприниматели, желающие успешно развивать свой бизнес, должны регулярно анализировать его экономические показатели, в том числе — рентабельность и прибыль. Но, к сожалению, не все знают точно, чем они отличаются, а некоторые и вовсе считают синонимами.

Маржа очень важна в этой сфере, к тому же она позволяет оценить эффективность и деятельность предприятия, так как:. Маржа чистой прибыли Любая коммерческая организация, недавно начавшая свою деятельность, хочет иметь прибыль. Для торговли различными валютами необязательно иметь на своем депозите средства именно в этих валютах. Управление рисками Чтобы минимизировать риск при заключении маржинальных сделок, брокер назначает каждому своему инвестору величину обеспечения и уровень маржи. В каждом конкретном случае расчет производится индивидуально.

Маржа и прибыль

Даже далёкие от экономики люди знакомы с терминами маржа и прибыль — в чем разница между ними и как считать эти показатели? Часто данные понятия используют как синонимы, но между ними есть некоторые различия. Рассказываем, насколько они существенны и почему грамотному человеку нужно знать их. Чтобы лучше понять разницу между данными понятиями, нужно начать с определения их содержания. В бизнесе это конечный результат работы в финансовом выражении. В современной бухгалтерии термин понимается чаще всего как разница между себестоимостью продукции и её отпускной ценой. Исходя из представленных выше объяснений значений, первоначально можно сделать вывод, что данные понятия на самом деле являются аналогами , ведь прибыль — это тоже разница между конечной ценой и себестоимостью. Но в действительности это не совсем так.

Маржинальная прибыль — для чего она нужна и о чем говорят ее показатели?

Для благоприятной жизни компании и эффективного функционирования всех ее финансовых процессов, необходимо обладать всей информацией по доходам, расходам и издержкам фирмы. Зачастую различные факторы ценообразования называют одним словом прибыль и смешивают их воедино. Давайте подробнее разберемся с двумя такими коэффициентами — маржей и наценкой. Большинство людей считают, что разницы между маржей и наценкой нет и, зачастую, путают или объединяют их показатели.

Понятие маржинальная marginal revenue прибыль показывает разницу между выручкой или доходом от реализации товаров и услуг и переменными затратами. Выручка, или доход — это сумма средств, полученных предприятием от коммерческой деятельности или услуг.

Так что любому человеку не помешало бы знать, что это такое, в чём между понятиями отличия. Поскольку эти понятия родственные и применяются в оценке экономической деятельности компаний,есть необходимость более детально разобраться с ними. Этот термин считается важным критерием ценообразования, показателем работы предприятия, фирмы,банка. Зная маржу, можно рассчитать другие показатели деятельности фирмы или, например,страховой компании.

Чем маржа отличается от прибыли

Не только опытный руководитель предприятия, а и даже начинающий бизнесмен должен знать, что такое маржинальная прибыль и какой бывает коммерческая маржа. Предлагаем узнать все про данный вид прибыли и про то, что показывает маржинальная прибыль. Принято считать, что маржа прибыли — это полученная после вычета себестоимости разница товара из цен продажи, а также процентных ставок из установленных на биржах котировок.

Прибыль и маржа. Оба этих финансовых понятия имеют огромное значение для экономического успеха каждого предприятия. Если понятие прибыли более-менее знакомо многим людям, то с маржой все намного сложнее. В чем же разница? Попробуем разобраться.

Чем валовая прибыль отличается от маржинальной

Что такое валовая маржа? Описание и определение понятия. Валовая маржа англ. Валовую маржу относят к расчетным показателям. Показатель валовой маржи сам по себе не дает возможности оценить отдельный аспект деятельности или общее финансовое состояние предприятия. К примеру, отношение суммы выручки и валовой маржи называют коэффициентом валовой маржи. Валовая маржа является основой для определения чистой прибыли предприятия, из валовой маржи создают фонды развития компании. Валовая маржа является аналитическим показателем, характеризующим результат работы в целом предприятия.

05/03/ · Как и в работе любого предприятия, «Форекс» тоже оперирует такими понятиями, как валовая прибыль и маржа. В чем разница между ними, нетрудно понять.

Маржа — один из определяющих факторов ценообразования. Меж тем, далеко не каждый начинающий предприниматель может объяснить значение этого слова. Попробуем исправить ситуацию. Это, как правило, относительная величина, являющаяся показателем рентабельности.

Что такое маржа

Весьма распространенными понятиями в сфере управленческого учета являются прибыль и маржа. Они позволяют адекватно оценить и проанализировать финансовый результат деятельности компании. Некоторые экономисты склонны считать их равнозначными понятиями, но на деле маржа и прибыль несколько отличаются друг от друга.

Валовая прибыль и маржа в чем разница

Главной целью любого бизнеса является получение прибыли. Экономика разделяет два ее вида — валовую и маржинальную. Сегодня мы расскажем, чем валовая прибыль отличается от маржинальной и какие издержки следует учесть при расчете того или иного показателя. Прибыль — это критерий успешности для любого бизнеса или предприятия.

Зачастую экономические термины неоднозначны и запутаны.

В торговле очень широко применяются такие экономические величины, как прибыль и маржа. В чем разница, заключающаяся между этими терминами, хорошо понимают немногие, а ведь сопоставление этих понятий дает возможность эффективно и реально оценить результат работы каждого предприятия. Даже специалисты в области экономики бывают уверены, что значения этих терминов практически равнозначны, но на самом деле между ними есть и очень существенная разница, а понимание их отличий помогает лучше разобраться в деятельности оцениваемого предприятия. Маржей называется разница между доходом предприятия и себестоимостью производимой им продукции. Эту же величину нередко называют валовой прибылью.

Маржа валовой прибыли

Прибыль и маржа. Оба этих финансовых понятия имеют огромное значение для экономического успеха каждого предприятия. Если понятие прибыли более-менее знакомо многим людям, то с маржой все намного сложнее. В чем же разница? Попробуем разобраться. Условно говоря, прибыль — это доход предприятия, то есть разница между доходами от продажи продукта своей деятельности и теми затратами, которое предприятие произвело до момента их продажи. На самом деле экономисты могут дать несколько определений прибыли, и все они будут верными.

Прибыль и маржа. Оба этих финансовых понятия имеют огромное значение для экономического успеха каждого предприятия. Если понятие прибыли более-менее знакомо многим людям, то с маржой все намного сложнее. В чем же разница?

Маржинальная прибыль, метод учета, мультипликатор

Маржинальная прибыль, Маржинальный доход, Контрибуционная маржа, Маржа (Contribution  Margin, Marginal Contribution) — это разность между выручкой от реализации и переменными затратами. Для достижения точки безубыточности маржинальная прибыль должна покрыть постоянные затраты. Измеряется  на единицу продукции, а также по целому направлению или подразделению.

Материальные активы (Tangible Assets) — это физические активы: деньги, дебиторская задолженность, запасы, имущество, оборудование, здания и сооружения.

Меньшинство (Minority) — доля участия, меньшая, чем 50 % голосующих акций.

Метод активов (Asset (Asset-Based) Approach) — метод определения стоимости бизнеса, собственного капитала или ценных бумаг, основанный на использовании одного и более методов оценки стоимости активов и обязательств.

Метод дисконтирования денежных потоков (Discounted Cash Flow Method) — метод, при котором текущая стоимость ожидаемых будущих потоков вычисляется с использованием ставки дисконтирования.

Метод дисконтирования прибыли (Discounted Future Earnings Method) — метод, при котором текущая стоимость будущих экономических выгод вычисляется с использованием ставки дисконтирования.

Метод избыточной прибыли (Excess Earnings) — способ расчета стоимости бизнеса, собственного капитала или ценных бумаг, выражающийся в определении суммы стоимости активов, полученных методом капитализации сверхприбылей или в определении суммы стоимости группы выбранных активов. Используется для оценки нематериальных активов. См. Избыточная прибыль.

Метод слияний и поглощений (Merger and Acquisition Method) — метод оценки бизнеса, при котором ценовые множители определяются на основе крупных сделок, совершенных с долями компаний, оперирующих в одинаковых или схожих направлениях бизнеса.

Метод сравнения с публичной компанией-аналогом (Guideline Public Company Method) — метод, при котором рыночные мультипликаторы рассчитываются на основании рыночных цен за акции компаний, оперирующих в похожих или одинаковых направлениях бизнеса, и которые активно участвуют в свободных и открытых торгах.

Метод полного поглощения затрат (Full Absorption Costing) — метод оценки продукции, товаров, услуг, при котором все прямые затраты и все накладные затраты, как переменные, так и постоянные формируют их полную стоимость.

Метод калькуляции себестоимости по переменным затратам (Variable Costing) — метод определения себестоимости продукции, при котором все прямые производственные затраты и переменные косвенные затраты включаются в себестоимость произведенной продукции.

Метод капитализации прибыли (Capitalization of Earnings Method) — метод, при котором экономические выгоды конкретного периода времени конвертируются в стоимость путем деления на ставку капитализации.

Метод ЛИФО (LIFO; Last In, First Out) — метод расчета себестоимости, при котором списание на себестоимость производится сначала из последних партий закупок. См. метод ФИФО

Метод нормализованной балансовой стоимости (Adjusted Book Value) — один из методов оценки активов, когда все активы и обязательства (включая забалансовые, нематериальные, условные) оцениваются по рыночной стоимости.

Метод оценки (Valuation Method) — конкретный способ определения стоимости.

Метод транзакций (Transaction Method) — метод сделок. См. Метод слияний и поглощений.

Метод учета по начислениям (Accrual Basis of Accounting) — метод бухгалтерского учета, при котором выручка (доходы) отражаются по факту их получения, в момент отгрузки товаров или сдачи услуг, а расходы — в момент их понесения, независимо от времени получения или выплаты денежных средств. 

Метод учета по оплате (Cash Accounting) — метод бухгалтерского учета, при котором выручка (доходы), расходы и все остальные операции отражаются в момент поступления или оплаты денежных средств, в отличие от учета методом начислений.

Метод ФИФО (FIFO; First In, First Out) — метод расчета себестоимости, при котором списание на себестоимость производится сначала из первых партий закупок. См. метод ЛИФО.

Множитель (Multiple) — величина, обратная ставке капитализации (при оценке бизнеса).

Модель дисконтирования дивидендов (Dividend Discount Model) — метод определения стоимости обыкновенных акций через текущую стоимость ожидаемых в будущем дивидендов с учетом прогнозируемые изменения.

Модель оценки капитальных активов (Capital Asset Pricing Model, CAPM) — модель, при которой стоимость капитала для любых акций или портфеля акций равняется ставке без учета рисков плюс риск-премия, пропорциональная систематическому риску акции или портфеля.

Модель принятия решений (Decision  Model) — модель принятия решений в условиях неопределенности, с использованием математических методов.

Монетарные статьи (Monetary Items) — денежные активы или обязательства, являющиеся постоянными в денежном выражении:  деньги на счетах и в кассе, счета и векселя дебиторов и кредиторов.

Моральный износ (Obsolescence) — утрата полезности актива, вызванная техническим прогрессом или потребностями общества.

Мощность, производственная мощность (Capacity) — мера функциональности производственного ресурса, определяющая его возможность осуществлять функции в соответствии с техническими характеристиками по выпуску продукции, переработке сырья и т.п.  

Мусорные облигации (Junk Bond) — облигации, выпущенные корпорацией, рискованность инвестиций в которую выходит за рамки приемлемого уровня.

Мультипликатор цена/прибыль (Price-to-Earnings Ratio, P/E) — цена/доход; отношение цены акции к прибыли на одну акцию, полученную компанией в течение последних 12 месяцев. Характеризует сумму, которую готовы заплатить инвесторы за 1 рубль (доллар, евро) прибыли компании.

 

Курсы, семинары по финансам, бизнес семинары   >>>

 

Валовая прибыль и чистая прибыль: определения и различия

Анализ валовой прибыли и чистой прибыли компании может дать вам более полное представление о ее финансовом положении. Инвесторы, в частности, могут использовать эти цифры в отчете о прибылях и убытках компании, чтобы определить, хотят ли они инвестировать свои деньги в корпоративные акции. В этой статье мы определяем валовую прибыль, чистую прибыль и разницу между этими двумя фискальными измерениями.

Что такое валовая прибыль?

Валовая прибыль, также известная как «валовая прибыль» или «коэффициент валовой прибыли», относится к показателю прибыльности, который показывает процент выручки компании, превышающий ее себестоимость проданных товаров.По сути, маржа валовой прибыли показывает, насколько хорошо компания может получать прибыль, несмотря на затраты, связанные с производством своих товаров и услуг. Чем выше валовая прибыль, тем эффективнее управленческая команда компании создает прибыль за счет понесенных ею затрат.

В то время как валовая прибыль относится к стоимости проданных товаров компании, вычтенной из ее чистых продаж, маржа валовой прибыли относится к стоимости проданных товаров компании, вычтенной из ее общей выручки и затем деленной на общую выручку.Например:

Валовая прибыль = чистая выручка от продаж — себестоимость проданных товаров

Валовая прибыль = [(чистая выручка от продаж — себестоимость проданных товаров) / (чистая выручка от продаж)] x 100

Оставить Имейте в виду, что для получения валовой прибыли вам нужно умножить полученный результат на 100, чтобы выразить процент продаж компании. Напротив, валовая прибыль выражается в абсолютной сумме в долларах. В этом уравнении стоимость проданных товаров относится к сумме денег, которую компания затрачивает на производство своих продуктов и услуг, которые она продает, в то время как чистые продажи относятся к валовым продажам без каких-либо скидок, надбавок или возвратов.

Связано: Валовая прибыль: определение и способы ее расчета

Как используется валовая прибыль?

Аналитики используют валовую прибыль для оценки прибыльности и финансового состояния компании, а также для сравнения ее бизнес-моделей с бизнес-моделями ее отраслевых конкурентов. Хотя вы можете использовать валовую прибыль, чтобы получить представление о прибыльности компании, это не совсем точное измерение. Вот взгляд на то, как использовать валовую прибыль для других целей, помимо оценки прибыльности:

Оценка финансового состояния

Метрические аналитики могут использовать маржу валовой прибыли для определения финансового состояния компании, поскольку она показывает, насколько хорошо компании работают в сфере продаж и производства. .Например, если маржа сильно колеблется, это может указывать на плохую практику управления, некачественные продукты или операционные изменения, которые могли вызвать кратковременную нестабильность.

Если компания решит, например, оптимизировать свое производство, у нее могут быть более высокие первоначальные инвестиции, но более низкая стоимость товаров благодаря снижению затрат на рабочую силу в результате недавно упорядоченных операций.

Кроме того, валовая прибыль может колебаться, если компания вносит корректировки в цены на свои продукты или услуги.Допустим, компания поднимает цену на свою продукцию, но все остальное остается прежним. Когда это происходит, это приводит к более высокой валовой прибыли. Однако, если компания устанавливает слишком высокие цены, клиенты могут не захотеть покупать их продукты, что приведет к снижению прибыли.

Сравнение бизнес-моделей

Аналитики также могут использовать маржу валовой прибыли для сравнения бизнес-моделей различных компаний.

Например: Допустим, компания A и компания B продают один и тот же продукт с одинаковым уровнем качества.Если компания А сможет производить продукт по 1/4 себестоимости, она потребует более высокой валовой прибыли из-за снижения стоимости проданных товаров. Тогда это даст компании A конкурентное преимущество перед компанией B.

Однако компания B может принять решение о повышении цены на свой продукт, чтобы компенсировать потерю валовой прибыли и увеличить выручку. Если клиенты решат не покупать продукцию компании B по более высокой цене, это может привести к тому, что компания B потеряет свою валовую прибыль и свою долю на рынке.

Пример расчета валовой прибыли

Допустим, вы владеете бизнесом, который приносит 300 000 долларов чистой выручки от продаж. Если ваш бизнес тратит 40 000 долларов на производство и 110 000 долларов на рабочую силу, то его стоимость товаров составляет 150 000 долларов. Чтобы определить маржу валовой прибыли, выполните следующий расчет:

[(Чистая выручка от продаж — себестоимость проданных товаров) / (чистая выручка от продаж)] x 100 = маржа валовой прибыли

[(300 000 — 150 000 долларов США ) / (300 000 долларов США)] x 100 = 50%

Следовательно, на каждый доллар, заработанный от продаж, компания заработала 0 долларов.50 в валовой прибыли без учета других расходов. Как правило, компании предпочитают высокие коэффициенты, указывающие на то, что они продают свои запасы с более высокой прибылью.

Связано: Как рассчитать валовую маржу

Что такое чистая прибыль?

Чистая прибыль — это выручка компании за вычетом различных расходов, таких как стоимость проданных товаров, административные расходы, операционные расходы, проценты и налоги. Другими словами, это общая прибыль бизнеса с учетом его расходов.Предприятия могут использовать эти оставшиеся деньги для выплат своим акционерам, погашения долга, накопления на будущее или для инвестирования в новые предприятия. Вот пример расчета чистой прибыли для бизнеса:

Общая выручка — себестоимость проданных товаров — расходы = чистая прибыль

Поскольку первая часть формулы приводит к валовой прибыли, вы также можете использовать следующую формулу для чистая прибыль:

Валовая прибыль — расходы = чистая прибыль

Для большей простоты вы можете использовать следующий расчет:

Общая выручка — общие расходы = чистая прибыль

Имейте в виду, что вы можете иметь отрицательную или положительная чистая прибыль.Если доход вашего бизнеса превышает его расходы, он дает положительный чистый доход. Когда расходы превышают выручку, получается отрицательная чистая прибыль.

Связано: Что такое чистый доход?

Как используется чистая прибыль?

Чистая прибыль, являющаяся последней строкой отчета о прибылях и убытках, указывает на прибыльность компании. Он также может служить другим целям, например, помогать инвесторам принимать обоснованные инвестиционные решения и помогать публично торгуемым компаниям рассчитывать свою прибыль на акцию.Вот несколько способов использования чистой прибыли:

Инвестиционные решения

Инвесторы используют чистую прибыль, чтобы определить, какая часть выручки компании превышает ее расходы. Основываясь на этой информации, инвесторы могут определить, представляет ли компания хорошую инвестиционную возможность. По сути, это позволяет инвесторам и акционерам определять общее состояние своих инвестиций.

Например, если у предприятия хороший чистый доход, инвестор может посчитать, что вложение в компанию стоит того.При использовании в этом отношении инвесторы должны убедиться, что они проверяют точный набор чисел, которые привели к налогооблагаемому доходу и чистому доходу.

Расчет прибыли на акцию

Чтобы рассчитать прибыль компании на акцию, вам нужна ее чистая прибыль. Полученное число помогает определить общую прибыльность компании. Чем выше прибыль на акцию, тем более прибыльной воспринимается компания. Чтобы понять, как чистая прибыль влияет на это уравнение, рассмотрим формулу прибыли на акцию:

Прибыль на акцию = (чистая прибыль — дивиденды по привилегированным акциям) / (обыкновенные акции на конец периода в обращении)

Когда инвесторы делят Цена акций компании определяется ее прибылью на акцию, она может определить стоимость акций компании, оценив, сколько рынок согласен платить за каждый доллар прибыли.

Право на получение ссуды

Банки используют чистую прибыль компании для определения ее права на получение ссуды. Например, если он приносит солидный доход, он может предложить значительный финансовый пакет. Однако, если его чистая прибыль не убеждает банк в том, что компания может производить своевременные платежи или что она находится в хорошем финансовом состоянии, он может отклонить заявку и, следовательно, соответствие требованиям.

Связано: Чистая прибыль для частных лиц и предприятий: в чем разница и как рассчитать чистую прибыль

Пример расчета чистой прибыли

Допустим, вы хотите найти чистую прибыль своей компании за первый квартал за год, используя следующие цифры:

  • * Общая выручка: 70 000 долларов *
  • * Себестоимость проданных товаров: 30 000 долларов *
  • * Коммунальные услуги: 1000 долларов *
  • * Аренда: 3000 долларов *
  • * Заработная плата: 15000 долларов *
  • * Реклама: 7000 долларов *
  • * Проценты: 1000 долларов *

На основании этой информации вы можете сделать вывод, что ваши расходы составляют 27000 долларов.

Теперь вы можете использовать следующую формулу для завершения расчета:

Общая выручка — себестоимость проданных товаров — расходы = чистая прибыль

70 000 долларов — 30 000 — 27 000 долларов = 13 000 долларов

Следовательно, Ваша компания имеет чистую прибыль в размере 13 000 долларов за первый квартал года.

Валовая прибыль по сравнению с чистой прибылью

В то время как валовая прибыль показывает процент выручки компании, превышающий ее себестоимость проданных товаров, ее чистая прибыль относится к ее общей выручке за вычетом общих расходов.Одно из самых больших различий между этими двумя измерениями — это результат. В то время как валовая прибыль дает вам процент, чистый доход дает абсолютную числовую величину.

Для более точного сравнения будет взглянуть на маржу валовой прибыли и маржу чистой прибыли, поскольку они оба предоставляют вам проценты. Имейте в виду, что большинство людей используют чистый доход и чистую прибыль как синонимы, поскольку они означают одно и то же. Однако, хотя чистая прибыль равна прибыли, чистая прибыль не всегда равна прибыли.Вот некоторые различия между валовой маржой и чистой маржой:

  • Расположение в отчете о прибылях и убытках: Хотя в отчете о прибылях и убытках компании можно найти половинную величину валовой прибыли, чистая маржа находится в самом низу.
  • Включение затрат: Обычно валовая маржа включает больше переменных расходов, чем чистая маржа, поскольку последняя включает коммерческие и административные расходы, которые часто являются фиксированными затратами.
  • Налоговый эффект: В то время как чистая маржа учитывает влияние налогов на прибыль, валовая маржа — нет.
  • Размер: Поскольку чистая прибыль учитывает коммерческие и административные расходы, она всегда меньше валовой прибыли.

Таким образом, хотя оба показателя помогают оценить финансовое состояние компании, они имеют явные различия.

Валовая прибыль по сравнению с валовой прибылью

Если вы ведете бизнес или планируете инвестировать в определенную компанию, вас может беспокоить прибыльность. Финансовое состояние компании можно измерить разными способами, включая валовую прибыль и валовую прибыль.Хотя они могут звучать одинаково и их можно включить в отчеты о прибылях и убытках, они используются по-разному для оценки результатов деятельности компании. Понимание этих различий сделает вас лучшим инвестором. Возможно, вам также стоит проконсультироваться с финансовым консультантом, когда вы будете разрабатывать стратегию своих инвестиций.

Валовая прибыль, определение

Чтобы понять валовую прибыль, вы сначала должны понять валовую прибыль. Валовая прибыль означает общий объем продаж компании за вычетом затрат на получение дохода.Более простой способ определить валовую прибыль — это выручка от продаж за вычетом стоимости проданных товаров. Стоимость проданных товаров или стоимость предоставленных услуг включает такие расходы, как:

  • Материалы
  • Труда
  • Затраты на производство
  • Доставка

Например, предположим, что ваша компания приносит 1 миллион долларов в год. Стоимость проданных вами товаров за этот период составляет 600 000 долларов. Если вы будете следовать формуле, упомянутой ранее, ваша валовая прибыль составит 400 000 долларов.

Валовая прибыль, всегда выражаемая в долларах, — это упрощенный подход к оценке прибыльности. По этой причине его иногда называют показателем выручки, поскольку вы можете легко рассчитать сумму прибыли, которую вы получаете от продажи товаров. Вы можете найти валовую прибыль, рассчитанную на основе финансовых отчетов предприятия или компании, включая отчеты о прибылях и убытках.

Валовая прибыль, определение

Валовая прибыль измеряет прибыльность с точки зрения того, насколько выручка компании превышает стоимость проданных товаров (или превышает стоимость проданных товаров).Формула его расчета: валовая прибыль, деленная на выручку, выражается в процентах.

Итак, возвращаясь к предыдущему примеру, если ваша компания имеет валовую прибыль 200 000 долларов и доход 1 миллион долларов, ваша валовая прибыль будет равна 0,2 или выражена в процентах, 20%. Эта маржа может использоваться для измерения того, насколько хорошо компания генерирует доход по сравнению с затратами на управление. В этом примере это означает, что 80% выручки съедается производственными затратами.

Чем выше валовая прибыль, тем лучше, потому что это означает, что у компании есть больше денег для инвестирования в рост, увеличения ликвидных резервов наличности, погашения долга, найма большего количества людей или покрытия косвенных операционных расходов.Считается, что компании с высокой валовой прибылью получают больше прибыли от продаж продукции по сравнению с компаниями с более низкой валовой прибылью.

Это хорошая новость, если вы управляете бизнесом, потому что хотите поддерживать эффективный поток денежных средств, чтобы вы могли масштабировать свою компанию. Как инвестора, вас могут привлечь компании с более высокой валовой прибылью, поскольку это может предполагать больший потенциал прибыли в долгосрочной перспективе.

Валовая прибыль или валовая прибыль: что лучше использовать?

Если вы оцениваете компанию, в которую хотите инвестировать, вы можете задаться вопросом, какой показатель лучше подходит для оценки финансового здоровья.В действительности и валовая прибыль, и валовая прибыль могут быть полезны для получения точной картины прибыльности компании.

Оба расчета легко произвести, если вы знаете выручку компании и стоимость проданных товаров. Вы даже можете вернуться к предыдущим годам, чтобы оценить тенденции валовой прибыли и валовой прибыли с течением времени, чтобы увидеть, насколько хорошо работает компания. И компании могут использовать эти расчеты, чтобы определить области, в которых им, возможно, потребуется сократить расходы или повысить эффективность производства, чтобы стать более прибыльными.

Однако следует иметь в виду, что ни одна из этих цифр не учитывает все различные затраты, связанные с ведением бизнеса. Например, валовая прибыль не учитывает налоги, бухгалтерские сборы или маркетинговые бюджеты как часть стоимости проданных товаров. Если не добавить эти цифры, это может исказить показатели рентабельности.

И эти меры также не принимают во внимание стратегические шаги компаний, которые могут повлиять на прибыльность. Принятие долга, например, или реструктуризация ценообразования могут повлиять на чистую прибыль, что может не быть очевидным, просто глядя на валовую прибыль или валовую прибыль.

Еще нужно учитывать то, что на прибыльность может влиять отрасль, и не существует единого руководства для проведения сравнений в разных секторах. Например, вы можете увидеть большие разрывы в валовой прибыли и марже прибыли между отраслями розничной торговли и финансовыми услугами или между производственными и энергетическими компаниями.

Прочие финансовые показатели, которые необходимо учитывать

Валовая прибыль и валовая прибыль могут сказать вам две очень конкретные вещи о деятельности компании.Но как инвестору следует помнить о других финансовых расчетах и ​​коэффициентах, которые помогут вам лучше информироваться при принятии инвестиционных решений.

Эти расчеты и соотношения включают:

Они, наряду с валовой прибылью и валовой прибылью, могут дать вам более точное представление о том, как работает компания с точки зрения денег, которые она зарабатывает, и денег, которые она тратит. Чем лучше компания управляет денежными потоками и активами и поддерживает низкий уровень долга, тем больше она может укрепить свою финансовую основу и перспективы роста в долгосрочной перспективе.Все это можно просмотреть, прочитав годовой отчет компании с разбивкой по ее финансовым показателям за предыдущий год.

Итог

При анализе компаний, когда вы решаете, куда вложить свои деньги, важно заглянуть под капот, чтобы понять, как они работают. Два основных способа сделать это — оценить валовую прибыль и валовую прибыль. Точно так же, если вы управляете бизнесом, вы, вероятно, внимательно следите за этими двумя показателями по мере роста вашей деятельности.Знание разницы между валовой прибылью и валовой прибылью и их значение может помочь вам принимать более обоснованные решения о том, что делать со своими деньгами как инвестору или как владельцу бизнеса.

Советы по инвестированию
  • Подумайте о том, чтобы поговорить с финансовым консультантом о валовой прибыли и валовой прибыли и о том, как они могут повлиять на ваш портфель. Если у вас еще нет финансового консультанта, найти его не составит труда. Инструмент подбора финансовых консультантов SmartAsset может помочь.Этот онлайн-инструмент поможет вам за несколько минут связаться с профессиональными консультантами в вашем районе, чтобы начать работу. Если вы готовы, начните прямо сейчас.
  • Существуют разные подходы, которые можно использовать для анализа финансового состояния компании при принятии решения о вложении средств. Например, фундаментальный анализ означает изучение деятельности компании. Технический анализ, с другой стороны, фокусируется на том, как компания реагирует на текущие рыночные тенденции.

Фото: © iStock.com / Tinpixels, © iStock.com / olm26250, © iStock.com / fatido

Ребекка Лейк Ребекка Лейк — специалист по пенсионному обеспечению, инвестициям и планированию недвижимости, которая уже десять лет пишет о личных финансах. Ее опыт в финансовой нише также распространяется на покупку жилья, кредитные карты, банковское дело и малый бизнес. Она работала напрямую с несколькими крупными финансовыми и страховыми брендами, включая Citibank, Discover и AIG, и ее статьи были опубликованы в Интернете в U.S. News and World Report, CreditCards.com и Investopedia. Ребекка — выпускница Университета Южной Каролины, а также училась в Чарльстонском Южном университете в качестве аспиранта. Родом из центральной Вирджинии, сейчас она живет на побережье Северной Каролины вместе со своими двумя детьми.

Понимание различий и способы расчета (с примерами) — Zippia

Владельцам бизнеса или сотрудникам финансового отдела абсолютно необходимо понимать разницу между маржей и наценкой.

К сожалению, многие владельцы бизнеса не знают разницы между этими двумя терминами бухгалтерского учета и неправильно используют их как синонимы.

Путаница в терминах или недостаток знаний для их правильного расчета может привести к установлению слишком высокой или слишком низкой цены. Это означает потерю продаж, а это означает потерю прибыли.

По сути, непонимание разницы между маржей и наценкой и незнание того, как их рассчитывать, отрицательно повлияют на вашу прибыль.

Если вы хотите установить правильные цели для своего бизнеса и правильно установить цены на продаваемые вами продукты или услуги, вам необходимо знать разницу между этими двумя терминами. И вам нужно знать правильные формулы для расчета каждого результата.

Почему эти два термина так легко перепутать? По сути, это две стороны одной медали.

Расскажите нам о своих целях, и мы подберем для вас подходящую работу.

Посмотреть мои работы

Понимание терминов Маржа и наценка

Во-первых, чтобы понять любой термин, нам нужно определить связанные термины.

Как для маржи, так и для наценки вам сначала потребуется понимание терминов: выручка, себестоимость проданных товаров (COGS) и валовая прибыль.

  1. Выручка. В бизнесе под выручкой понимается общая сумма дохода, полученного компанией после продажи продуктов или услуг.Этот расчет, который иногда называют «валовой выручкой», находится в верхней части отчета о прибылях и убытках.

    Выручка рассчитывается до вычета любых вычетов или расходов. «Это относится к доходу, полученному после продажи товаров или услуг.

  2. Себестоимость реализованной продукции (COGS). Себестоимость проданных товаров, или COGS, или себестоимость продаж относится ко всем коммерческим расходам, возникающим при производстве или приобретении продаваемых товаров.В этом расчете будут учитываться только прямые затраты, без учета любых косвенных затрат.

    Для расчета себестоимости проданных товаров (COGS) вам необходимо знать начальные запасы, стоимость товаров и конечные запасы.

  3. Валовая прибыль. Валовая прибыль — это прибыль компании после снятия стоимости проданных товаров. Он рассчитывается путем вычитания стоимости проданных товаров (COGS) из выручки.

Маржа vs.Разметка: разница

И маржа, и наценка — это термины бухгалтерского учета, используемые предприятиями. Оба расчета включают одни и те же исходные данные с использованием выручки и себестоимости проданных товаров (COGS). Оба анализируют одну и ту же транзакцию.

Но результаты, которые они дают, не совпадают. И каждый из них предоставляет различную полезную информацию.

Проще говоря, маржа предприятия покажет взаимосвязь между валовой прибылью и выручкой, а наценка покажет взаимосвязь между валовой прибылью и себестоимостью проданных товаров (COGS).

Оба термина связаны с прибылью компании, но передают разную информацию. Ни то, ни другое не требует значительных математических навыков, но оба показателя очень важны для вашего бизнеса.

  1. Маржа. Норма прибыли и валовая прибыль — это почти одно и то же вычисление. Разница в том, что валовая прибыль выражается в денежном выражении, а маржа прибыли — в процентах или соотношении. Итак, маржа — это процент от выручки, который составляет валовую прибыль.

    Маржа покажет прибыль компании, поскольку она связана с продажной ценой или полученным доходом.Это негласный показатель, поскольку он касается бизнеса, его прибыльности и финансового состояния.

    Маржа должна быть достаточно высокой, чтобы компания могла покрывать свои расходы и получать приемлемую прибыль.

  2. Разметка. Наценка, хотя и тесно связана с прибылью, больше фокусируется на стратегиях ценообразования на продаваемые товары или услуги. Это разница между стоимостью товара и продажной ценой. Это поможет определить размер дохода, получаемого от конкретной позиции.

    Наценка покажет прибыль компании по отношению к затратам. Это номер для клиентов, который играет роль в установлении цен. Он может быть выражен в процентах от продажной цены или в долларах.

    Наценки должны быть достаточно высокими, чтобы покрывать накладные расходы и позволять компании получать приемлемую прибыль.

Маржа и наценка: как они взаимодействуют

Оба этих расчета важны для прибыльности бизнеса и, следовательно, для финансового здоровья.Хотя это отдельные вычисления и их следует рассматривать отдельно, они также очень тесно связаны.

Как маржа, так и наценка должны быть достаточно высокими, чтобы компания могла покрыть свои накладные расходы и получить прибыль.

Они также напрямую связаны друг с другом. Наценка и маржа, а также некоторые другие расчеты необходимы для установления цен на продаваемые товары или услуги.

Если вы хотите получить определенную маржу прибыли для своего бизнеса, вам необходимо увеличить затраты на продукцию на процент, превышающий процент маржи.

Многие компании будут использовать диаграмму маржи и наценки, чтобы отслеживать эту информацию и вносить соответствующие коррективы.

Создать бесплатное резюме

Создайте профессиональное резюме за считанные минуты.

Как рассчитать маржу

Маржа, иногда называемая маржой прибыли или маржой валовой прибыли, обычно выражается в процентах. Впрочем, это можно изобразить как сумму в долларах.

Чтобы рассчитать маржу валовой прибыли, сначала необходимо определить валовую прибыль. Как упоминалось выше, валовая прибыль рассчитывается путем вычитания стоимости проданных товаров (COGS) из чистых продаж (или выручки).

В форме формулы это выглядит так:

Валовая прибыль = Чистые продажи — Себестоимость проданных товаров (COGS)

Чтобы определить маржу валовой прибыли, вы должны взять валовую прибыль и разделить ее на чистые продажи (или общий доход).

Формула для расчета валовой прибыли выглядит следующим образом:

Маржа валовой прибыли = Валовая прибыль / чистые продажи

Вы также можете увидеть это записанное как:

Маржа валовой прибыли = Чистые продажи — Себестоимость проданных товаров (COGS) / Чистые продажи

или:

Маржа валовой прибыли = Выручка — Себестоимость проданных товаров (COGS) / Выручка

Поскольку валовая прибыль чаще всего выражается в процентах, вам нужно будет преобразовать результат приведенной выше формулы в процент, умножив его на 100.

В форме формулы это будет выглядеть так:

Маржа валовой прибыли = Чистые продажи — Себестоимость проданных товаров (COGS) / Чистые продажи x 100

Этот показатель важен не только для стратегии ценообразования и определения прибыльности; это важный показатель для определения финансовых результатов и общего финансового состояния компании.

Если бизнес не приносит денег, значит, он не успешен. Маржа валовой прибыли может помочь определить, насколько успешна компания в любой момент времени.

Для получения пошаговых инструкций по расчету см. Ниже:

  1. Шаг 1: Расчет валовой прибыли: Валовая прибыль = Чистые продажи — Себестоимость проданных товаров (COGS)

  2. Шаг 2: Рассчитайте маржу валовой прибыли: Маржа валовой прибыли = Валовая прибыль / чистые продажи

  3. Шаг 3: Преобразуйте маржу валовой прибыли в процент: маржа валовой прибыли x 100

Наш инструмент для создания резюме проведет вас через процесс создания выдающегося резюме архитектора.

Пример ответа: Пример валовой прибыли

Допустим, ваш бизнес продал в этом квартале 150 000 долларов при себестоимости проданных товаров (COGS) 80 000 долларов. Следуя описанным выше шагам, мы можем определить валовую прибыль.

  1. Шаг 1: Валовая прибыль = Чистые продажи — Себестоимость проданных товаров (COGS)

    Валовая прибыль = 150 000–80 000 долларов США 90 483 Валовая прибыль = 70 000 долларов США

  2. Шаг 2: Рассчитайте маржу валовой прибыли: Маржа валовой прибыли = Валовая прибыль / чистые продажи

    Маржа валовой прибыли = 70 000 долл. США / 150 000 долл. США
    Маржа валовой прибыли =.46

  3. Шаг 3: Преобразуйте маржу валовой прибыли в процент: маржа валовой прибыли x 100

    % маржи валовой прибыли = 0,46 x 100
    % маржи валовой прибыли = 46%

Этот расчет можно выполнить и в меньшем масштабе, сосредоточив внимание на отдельном продукте. Допустим, у нас есть продукт, который продается по цене 250 долларов, а себестоимость проданных товаров (COGS) составляет 75 долларов.

  1. Шаг 1: Валовая прибыль = Чистые продажи — Себестоимость проданных товаров (COGS)

    Валовая прибыль = 250 — 75 долларов
    Валовая прибыль = 175 долларов

  2. Шаг 2: Рассчитайте маржу валовой прибыли: Маржа валовой прибыли = Валовая прибыль / чистые продажи

    Маржа валовой прибыли = 175 долл. США / 250 долл. США
    Маржа валовой прибыли =.7

  3. Шаг 3: Преобразуйте маржу валовой прибыли в процент: маржа валовой прибыли x 100

    % маржи валовой прибыли = 0,7 x 100
    % маржи валовой прибыли = 70%

Создайте профессиональное резюме за считанные минуты.

Наш конструктор резюме с искусственным интеллектом поможет вам написать убедительное и актуальное резюме для работы, которую вы хотите.

Как рассчитать наценку

Как маржа, так и наценка анализируют прибыль, полученную после продажи продукта или услуги.Они различаются тем, на чем сосредоточены. Маржа ориентирована на выручку от продажи, а наценка — на стоимость.

Наценка — это дополнительная сумма, которую розничный торговец добавляет к себестоимости продукции при определении ориентированной на покупателя цены продукта или услуги. Как и маржа, наценка может быть представлена ​​как в долларах, так и в процентах.

Наценка — это просто разница между продажной ценой и стоимостью товара.

В форме формулы это выглядит так:

Наценка = Валовая прибыль / Себестоимость проданных товаров (COGS)

или:

Наценка = Чистые продажи — Себестоимость проданных товаров (COGS) / Стоимость проданных товаров (COGS)

Чтобы преобразовать результат в процент, просто умножьте его на 100.

Как и в случае с валовой прибылью, давайте разберем расчет шаг за шагом:

  1. Шаг 1: Расчет валовой прибыли: Валовая прибыль = Чистые продажи — Себестоимость проданных товаров (COGS)

  2. Шаг 2: Расчет наценки: Наценка = Валовая прибыль / Себестоимость проданных товаров (COGS)

  3. Шаг 3: Преобразуйте наценку в процент: наценка x 100

Чтобы в дальнейшем отобразить разницу между полями и разметкой, воспользуемся тем же примером, что и выше.У нас есть продукт, который продается по цене 250 долларов США, а себестоимость проданной продукции (COGS) составляет 75 долларов США.

  1. Шаг 1: Валовая прибыль = Чистые продажи — Себестоимость проданных товаров (COGS)

    Валовая прибыль = 250 — 75 долларов
    Валовая прибыль = 175 долларов

  2. Шаг 2: Расчет наценки: Наценка = Валовая прибыль / Себестоимость проданных товаров (COGS)

    Маржа валовой прибыли = 175 долларов США / 75 долларов США 90 483 Маржа валовой прибыли = 2,3

  3. Шаг 3: Преобразуйте маржу валовой прибыли в процент: маржа валовой прибыли x 100

    % валовой прибыли = 2.3 x 100
    % валовой прибыли = 230%

Тот же товар имеет маржу 70% и наценку 230%. Хотя они оба используют одни и те же значения в своих формулах, результат разительно отличается. Вы можете понять, почему их путаница может вызвать проблемы.

Наценка всегда будет выше соответствующей наценки.

Маржа

против диаграммы наценки

Каждый раз, когда вы корректируете разметку, вы изменяете поля. Вам необходимо знать и понимать обе метрики и то, как они соотносятся друг с другом, чтобы определять цены на ваши продукты.

Диаграмма маржи и наценки может помочь дополнительно продемонстрировать взаимосвязь между этими двумя показателями. Если вы установите цель по прибыли, вы можете использовать подобную диаграмму, чтобы помочь вам достичь этой цели.

Никогда не упускайте возможность, которая подходит именно вам.
Начать

Средняя маржа прибыли по отраслям

Автор: jordan_shneir

23 сентября 2021 г.

Прочитать за 16 минут

Зачем вам знать среднюю маржу прибыли по отраслям? Увеличение прибыли должно быть вашей конечной целью как владельца бизнеса.Маржа прибыли измеряет прибыльность вашего бизнеса и является отличным индикатором финансового состояния вашей компании.

Но даже если вы рассчитали размер своей прибыли, может быть сложно определить, такой ли она должна быть. Что такое хорошая прибыль? Следует ли вам получить финансирование для увеличения вашей прибыли?

Чтобы ответить на эти вопросы, сначала нужно сравнить. Глядя на среднюю норму прибыли по отраслям, вы можете увидеть, как ваш бизнес сравнивается с другими в том же секторе.Эта информация может помочь вам определить, находится ли ваш бизнес в хорошей форме. Он также показывает вам самые прибыльные отрасли. Узнайте о рентабельности в пищевой промышленности, строительстве, розничной торговле и многом другом.

Средняя маржа чистой и валовой прибыли по отраслям

Вот средняя маржа прибыли по отраслям среди владельцев малого бизнеса в США, включая маржу прибыли в пищевой промышленности, строительстве, розничной торговле и т. Д.

906 9065% 9065% 9065%
Промышленность Маржа чистой прибыли Маржа валовой прибыли
Ремонт и техническое обслуживание автомобилей 12% 21%
Гостиницы и гостиничный бизнес 8% 76%
Техническое обслуживание 10% 30%
Еда / рестораны 15% 67%
22%
Налоговые службы 20% 90%
Транспорт 19% 47%

Источник: financialrhythm.com

Это средняя норма прибыли по отрасли за 2018 год. Однако из-за пандемии коронавируса средняя норма прибыли по отрасли в 2020 и 2021 годах сильно пострадала. И хотя все отрасли восстанавливаются, может потребоваться некоторое время, чтобы вернуться к средней норме прибыли по отраслям.

COVID-19 и средняя рентабельность бизнеса по отраслям

Как и следовало ожидать, COVID-19 оказал значительное влияние практически на все отрасли.Типичная норма валовой прибыли по отрасли и типичная норма чистой прибыли по отрасли изменились из-за пандемии.

Итак, вот краткий обзор того, как пандемия изменила среднюю норму прибыли по отраслям:

Ремонт и техническое обслуживание автомобилей

Продажи автомобилей резко упали в 2020 году из-за вступления в силу заказов на домоседы. Согласно данным, предоставленным J.D. Power, продажи новых автомобилей в апреле упали на 45% по сравнению с предыдущим годом.

Благодаря блокировке количество дорожно-транспортных происшествий резко упало, а количество заявлений о дорожно-транспортных происшествиях упало до 50-летнего минимума.Хотя это отличная новость, она повлияла на отрасль авторемонта. Данные CSIMarket показывают, что чистая маржа послепродажного обслуживания автомобилей упала до 2,45% во 2кв2020.

Строительство

COVID-19 оказал двойное влияние на среднюю норму прибыли по отрасли (для строительства).

С другой стороны, снизились затраты, например, на электроэнергию. Но это было компенсировано падением спроса.

Dodge Data & Analytics, фирма, предоставляющая программные решения для интеграции рабочих процессов для строительной отрасли, оценила, что в 2020 году объем коммерческого строительства снизился на 16%.

Как это повлияло на размер прибыли?

Чистая прибыль в отрасли составляет 6,24%. Снижение затрат, вероятно, компенсировало снижение объемов бизнеса.

Гостиницы и гостиничный бизнес

Проблемы со здоровьем и заказы на домашнее обслуживание нанесли ущерб гостиничной отрасли из-за резкого падения спроса. Степень воздействия на доходы отелей можно оценить с помощью этой иллюстрации, на которой показан средний ежемесячный доход на доступный номер в отелях США с 2011 по 2020 годы.

Источник: Statista

Падение доходов привело к тому, что чистая прибыль в отрасли стала отрицательной.

Техническое обслуживание

Сервисные компании должны были обеспечить самые высокие стандарты гигиены на объектах клиентов. Следовательно, расходы выросли. Увеличились расходы на маски для лица, дезинфицирующие средства для рук, средства для мытья рук и дезинфицирующие средства.

Более высокий уровень расходов управляющих компаний повлиял на их прибыльность.

Маржа прибыли пищевой промышленности

COVID-19 оказал огромное влияние на прибыльность ресторанной индустрии. В апреле почти 5,5 миллиона поваров, официантов и других сотрудников ресторана остались без работы.

До COVID рестораны с полным спектром услуг приносили чистую прибыль около 15%. Однако во время пандемии многие из них несли убытки. В этом расчете важно учитывать расходы на питание. Владельцы ресторанов должны тщательно учитывать все переменные для уравнения прибыли.Это относится ко всем типам ресторанов, включая рестораны быстрого обслуживания.

Розничная торговля

По данным исследовательской компании Retail Metrics, операционная прибыль в розничном секторе упала на 58% в 1 квартале 2020 года. Если исключить данные Walmart, производительность была еще хуже — -71%. Это потому, что гигантской корпорации было разрешено работать, чтобы потребители могли покупать предметы первой необходимости.

Налоговые услуги

Отрасль налоговых услуг носит сезонный характер, с резким скачком спроса за четыре месяца до крайнего срока подачи налоговой декларации 15 апреля.В течение 2020 года для налогоплательщиков было продлено четыре месяца — последняя дата была перенесена на 15 июля.

Чистая маржа в отрасли составила около 20%.

Транспорт

COVID-19 оказал неоднозначное влияние на транспортный сектор. В отчете McKinsey указывается, что в начале 2020 года объемы грузоперевозок увеличились на целых 30%, поскольку потребители устремились в магазины, чтобы запастись предметами первой необходимости. Впоследствии спрос на перевозки упал, прежде чем снова подняться.

Чистая рентабельность отрасли выросла с 1,4% во 2 квартале 2019 года до 2,24% во 2 квартале 2020 года.

От чего зависит маржа прибыли?

Идеальная рентабельность вашей компании зависит в первую очередь от трех факторов: различных отраслей, целей расширения и размера.

Промышленность

Знание средней нормы прибыли по отраслям имеет важное значение при постановке целей для вашего бизнеса.

Компании, работающие в сфере ресторанов и общественного питания, например, обычно имеют более низкую маржу прибыли, чем другие предприятия, из-за более высоких затрат.

Или другие отрасли могут иметь более высокую маржу прибыли из-за более низких затрат. Например, бизнес-консультант, скорее всего, будет иметь очень высокую маржу прибыли из-за низких операционных расходов.

Если средняя норма прибыли по отрасли в вашей сфере деятельности имеет тенденцию быть низкой, это не означает, что вам следует менять отрасль. Маржа прибыли не измеряет, сколько денег зарабатывает ваш бизнес. он измеряет процент вашего дохода, который превращается в прибыль.

Цели расширения

Если вы планируете расширяться, вам нужно будет увеличить свою прибыль и денежный поток для финансирования ваших новых коммерческих предприятий.

Однако, если вы в настоящее время не планируете расширять свою компанию, вы можете сосредоточиться на поддержании здоровой нормы прибыли, а не на увеличении прибыли и доходов.

Размер

Размер вашей компании также является решающим фактором при определении вашей идеальной нормы прибыли.

Небольшие предприятия часто имеют большую маржу прибыли из-за меньших расходов. Это не означает, что малые предприятия зарабатывают больше денег, чем более крупные компании. Это просто означает, что более значительная часть их доходов превращается в прибыль.

По мере роста вашего бизнеса наем новых сотрудников и покупка оборудования будут расходами, которые могут снизить вашу прибыль, если вы не увеличите объем продаж и доходов.

Нужны ли вам корректировки для соответствия средней марже прибыли по отраслям?

Если рентабельность вашего бизнеса не соответствует средней рентабельности по отраслям, согласно приведенной выше таблице, вам может потребоваться предпринять шаги для увеличения рентабельности.

Выполнив несколько из этих шагов, вы можете начать увеличивать свою прибыль уже сегодня, чтобы она соответствовала средней марже в вашей отрасли.

Некоторые методы, которые вы можете использовать для увеличения своей прибыли, включают:

  • Сокращение расходов: Каждая копейка на счету. Снижение производственных затрат, даже самых незначительных, поможет вам повысить рентабельность.
  • Измените цены: Изменение цен может помочь вам увеличить продажи определенных продуктов или услуг.
  • Пересмотрите свой бизнес-план: Пересмотр бизнес-плана может помочь вам определить способы сокращения расходов и увеличения продаж.
  • Совершенствуйте методы ведения бухгалтерского учета: Улучшение методов ведения бухгалтерского учета может помочь вам сэкономить деньги и максимизировать прибыль. Подумайте о том, чтобы провести внутренний аудит, чтобы проанализировать вашу бухгалтерскую практику.
  • Подайте заявку на финансирование: Подайте заявку на получение бизнес-кредита, чтобы получить финансирование, необходимое для реализации новых бизнес-инициатив. Это один из наиболее рекомендуемых способов обратиться к тем областям вашей компании, которые могут увеличить вашу прибыль.Средства, предоставленные бизнес-ссудой, могут помочь вам увеличить ваши запасы, нанять персонал или реализовать маркетинговые стратегии, которые выделят вас среди ваших конкурентов.
Подать заявку на бизнес-кредит!

Что такое маржа прибыли?

Маржа прибыли — это показатель прибыльности бизнеса. Он показывает, какой процент продаж превратился в прибыль. Проще говоря, процент показывает, сколько центов прибыли принесло предприятие на каждый доллар продажи.Например, если компания сообщила о 25% прибыли в прошлом году, она имела чистую прибыль в размере 0,25 доллара на каждый доллар произведенных продаж. Существует несколько типов нормы прибыли, но этот термин обычно относится к чистой прибыли .

В чем разница между прибылью и маржой прибыли?

Прибыль измеряется в долларах и центах, а размер прибыли — в процентах.

Что такое хорошая прибыль?

Как правило, маржа чистой прибыли 10% считается средней, маржа 20% — хорошей, а маржа 5% — низкой.Но вы должны отметить, что то, что именно является хорошей маржой, сильно различается в зависимости от отрасли.

Например, в строительной отрасли норма прибыли от 1,5% до 2% является стандартной. А согласно онлайн-опросу Building magazine , две трети респондентов заявили, что маржа вряд ли достигнет 5% в ближайшем будущем.

Как рассчитать размер прибыли?

Вот как рассчитать размер прибыли:

Разделите чистую прибыль на выручку. Чтобы сделать маржу в процентах, умножьте результат на 100.Воспользуйтесь приведенной ниже формулой, чтобы сначала рассчитать чистую прибыль, а затем размер чистой прибыли.

Как видно из приведенных выше формул, для расчета чистой прибыли необходимо вычесть из своей выручки стоимость проданных товаров, операционные расходы, проценты, налоги и другие расходы.

Теперь давайте подробно рассмотрим маржу прибыли, среднюю маржу прибыли для наиболее распространенных отраслей и способы увеличения прибыли вашего бизнеса.

Типы маржи прибыли

Как мы упоминали ранее, маржа прибыли — это коэффициент, который измеряет прибыльность вашего бизнеса.Он сообщает вам, сколько прибыли вы получили на каждый доллар, полученный от продаж.

Существует два основных типа нормы прибыли, с которыми вам следует знать: маржа чистой прибыли и маржа валовой прибыли.

  • Норма чистой прибыли показывает, сколько прибыли принесло ваше предприятие в процентах от общего дохода. Это также называется чистой прибылью компании.
  • С другой стороны, маржа валовой прибыли измеряет доход, оставшийся после учета себестоимости проданных товаров (COGS).COGS относится к расходам, непосредственно связанным с созданием продукта. Маржа валовой прибыли не включает накладные расходы, такие как аренда или коммунальные услуги. Таким образом, валовая прибыль показывает, насколько эффективны ваши операции.
  • Также существует операционная прибыль и маржа прибыли до налогообложения .

Узнайте больше обо всех видах прибыли.

Что такое хорошая прибыль?

«Хорошая» прибыль зависит от множества факторов.В какой отрасли работает ваша компания? Вы новая компания? Каковы ваши долгосрочные цели?

Все эти факторы могут повлиять на вашу идеальную маржу прибыли. Один из лучших способов определить целевые показатели рентабельности — это посмотреть на среднюю рентабельность по отраслям.

Рестораны, например, должны стремиться к рентабельности около 6-9%. Маржа строительной отрасли составляет около 5%. Другие секторы бизнеса могут иметь более высокую рентабельность. спад с маржой в стабильные экономические времена).

Хотя большинство людей могло бы предположить, что малый бизнес имеет более низкую рентабельность, обычно это не так. В то время как малые предприятия, как правило, имеют более низкие показатели продаж, они также обычно имеют меньше сотрудников и более низкие расходы, что способствует более высокой марже прибыли.

Какова хорошая норма прибыли для сервисного бизнеса?

Среднюю маржу чистой прибыли от 5% до 10% можно считать средней.

Готовы ли вы увеличить свою прибыль? Camino Financial может помочь

Кредиты для малого бизнеса — отличный ресурс для предприятий, которым требуется финансирование для создания новых предприятий.Это финансирование может быть использовано для:

  • Создание и внедрение новых маркетинговых стратегий (например, в социальных сетях)
  • Покупка нового оборудования
  • Покупка недвижимости
  • Увеличение производства
  • Наем новых сотрудников
  • Увеличение денежного потока
  • И многое другое подробнее

Ваша маржа не соответствует средней марже по отрасли? Бизнес-кредиты — отличный ресурс для инвестиций, которые могут укрепить бизнес.

В Camino Financial мы работаем с владельцами бизнеса из различных отраслей, чтобы помочь им достичь средней нормы прибыли по отрасли, которая им необходима, чтобы превзойти конкурентов в отрасли.

Наши бизнес-ссуды легко получить, они предлагают гибкие лимиты ссуд, выгодные условия ссуды и многие другие преимущества. С нашими бизнес-кредитами вы можете инвестировать в свой бизнес, чтобы как можно быстрее начать увеличивать свою прибыль.

Мы приглашаем вас воспользоваться нашим калькулятором бизнес-кредитов, чтобы лично убедиться, как наши условия кредита и планы погашения могут помочь вам в развитии вашего бизнеса.

Если вы готовы начать развивать свой бизнес, мы рекомендуем вам подать заявку на ссуду: это не повлияет на ваш кредитный рейтинг, и вы сразу узнаете, пройдете ли вы предварительный квалификационный отбор на ссуду для бизнеса.

Подайте заявку сейчас!

Идеальная маржа валовой прибыли в сфере профессиональных услуг

Если вы работаете в сфере профессиональных услуг, в какой-то момент вы бы использовали фразу: валовая прибыль. Но что это значит? Как мы это измеряем? И как нам это улучшить? В этой статье мы исследуем ответ на все эти вопросы.

Прибыльность: как ее измерить в сфере профессиональных услуг

В сфере профессиональных услуг существует несколько различных типов нормы прибыли, которые следует учитывать при измерении прибыли. Чтобы помочь нам в полной мере понять, давайте сначала определимся с ключевой терминологией:

Выручка

Это валовой доход вашего бизнеса от продажи услуг до вычета операционных расходов. Например, начинающее агентство социальных сетей получает от клиентов 30 000 долларов в августе, так что это выручка от продаж за этот месяц.Обычно предприятия публикуют свои доходы в квартальной и годовой финансовой отчетности.

Себестоимость реализованной продукции (COGS)

Как следует из названия, эта цифра представляет собой прямые затраты, связанные с проданным продуктом или услугой. В сфере профессиональных услуг COGS часто — это стоимость времени, потраченного на работу над проектом. Например, веб-дизайнер взимает с клиентов 100 долларов в час. Они только что завершили 10-часовой проект, поэтому его себестоимость составляет 1000 долларов (10 x 1000 = 1000 долларов).Он также будет включать стоимость любых конкретных материалов, оборудования или программного обеспечения, задействованных в реализации проекта, а также любые понесенные расходы. Вообще говоря, COGS варьируется и различается для каждого проекта.

Валовая прибыль

Это общая сумма денег, оставшаяся после вычета стоимости проданных товаров из вашего дохода. Давайте посмотрим на нашего веб-дизайнера, который взял со своего клиента 2000 долларов за проект. Затраты на оплату труда составляют 1400 долларов, включая 1000 долларов на их время, плюс 400 долларов на расходы — допустим, они прилетели, чтобы лично встретиться со своим клиентом в своем Сан-Франциско.В этом случае валовая прибыль составляет 600 долларов (выручка 2000 долларов — 1400 долларов США = 600 долларов США).

Маржа валовой прибыли

Это отношение прибыли к себестоимости, измеряется в процентах. По словам нашего веб-дизайнера, их валовая прибыль от их последнего проекта составила 600 долларов, что означает валовую прибыль в размере 30% (600 долларов — это 30% от 2000 долларов, общей валовой выручки).

Чистая прибыль

Чистая прибыль влияет на общие операционные расходы бизнеса, а не только на себестоимость конкретного проекта.Они будут включать косвенные расходы, такие как обслуживание недвижимости, а также процентные расходы и налоги. В более крупных организациях это также будет включать заработную плату вспомогательного персонала, то есть членов команды, которые не работают непосредственно над клиентским проектом, например ИТ и HR. Он также включает другие расходы на персонал, такие как здравоохранение и медицинское страхование. Эти операционные расходы также известны как накладные расходы и обычно включают постоянные расходы компании. Чтобы рассчитать чистую прибыль, нам нужно просуммировать все наши операционные расходы, а не только COGS, и вычесть эту цифру из валовой выручки.Чистую прибыль обычно называют чистой прибылью.

Чистая прибыль = Общая выручка — COGS — операционные расходы — процентные расходы — налог

Давайте вернемся к нашему начинающему агентству в социальных сетях и посмотрим их чистую прибыль за июль. Эти цифры являются наглядными и округлены до ближайшей 1000 для удобства расчета. Они не отражают реальных цифр.

Общая выручка — 30 000 долларов США

Себестоимость реализованной продукции — 12 000 долларов США

Операционные расходы — 11 000 долларов США

Проценты — 400 долларов

Налог = 3000 $

Таким образом, их чистая прибыль составляет 3600 долларов (доход 30000 долларов — общие затраты 26 400 долларов = 3600 долларов)

Маржа чистой прибыли

Как и в случае с валовой прибылью, это отношение чистой прибыли к общим затратам бизнеса, измеряемое в процентах.Итак, у нашего агентства в социальных сетях маржа чистой прибыли составляет 12% (3600 долларов — это 12% от 30 000 долларов). Это также называется маржой чистой операционной прибыли.

Маржа валовой прибыли и маржа чистой прибыли — в чем разница?

С двумя ключевыми показателями эффективности, измеряющими прибыльность, может быть непонятно, в чем разница и когда их использовать. Так почему они используются? А в чем основные отличия?

Валовая прибыль позволяет предприятию и его заинтересованным сторонам определять рентабельность проданных товаров и услуг.Это позволяет организации понять, откуда приходит основная часть прибыли, что помогает им определять возможности роста и оптимизации.

Например, агентство цифрового маркетинга предоставляет услуги SEO и PPC. Он проводит анализ прибыли и видит, что у PPC валовая прибыль составляет 35%, а у SEO — 20%. Учитывая его эффективность, директора компании решают расширить предложение PPC, наняв больше сотрудников и найдя больше клиентов. Они также поручают своей команде разработчиков доработать и улучшить продукт SEO, чтобы увеличить его валовую прибыль.Измеряя валовую прибыль, компания может понять силу и ценность своих услуг на рынке, а также установить цены. Он также может определить, сколько услуг нужно продать, чтобы они были прибыльными.

Чистая прибыль, с другой стороны, используется для оценки общей эффективности бизнеса. Поскольку чистая прибыль учитывает все операционные расходы, она не помогает напрямую определить успех и жизнеспособность продукта. Вместо этого чистая прибыль показывает, насколько эффективно ведется бизнес и насколько эффективно он контролирует расходы.Например, компания, занимающаяся графическим дизайном, может иметь высокую валовую прибыль на свою продукцию, но если ее накладные расходы высоки, ее чистая прибыль пострадает. В этом случае бизнесу необходимо будет внести улучшения внутри, например найти офис с более низкой арендной платой и повысить эффективность внутренних процессов.

Этот показатель часто используется для определения финансового состояния фирмы. Тем не менее, низкая чистая прибыль — не всегда плохой знак. Если бизнес увеличивает свой доход, а затем повторно инвестирует его в дальнейший рост, это отразится на более низкой чистой прибыли, даже если бизнес успешен и растет.

В оставшейся части этой статьи мы сосредоточимся на валовой прибыли.

Контрольный показатель: идеальная маржа валовой прибыли для предприятий, оказывающих профессиональные услуги

Итак, теперь мы знаем, как измерить рентабельность и разницу между чистой и валовой прибылью. Но к какой метрике мы должны стремиться? Какова идеальная валовая прибыль для бизнеса, оказывающего профессиональные услуги?

Что ж, к сожалению, ответ не такой уж чёрный по белому. Маржа валовой прибыли от профессиональных услуг сильно различается в зависимости от отрасли.Все зависит от рынка, конкуренции и спроса. Однако средний отраслевой показатель для компании, оказывающей профессиональные услуги, составляет около 30%.

Финансовая информационная компания Sageworks в 2016 году опубликовала исследование отраслей профессиональных услуг с самой высокой рентабельностью. Было установлено, что юридические услуги и бухгалтерский учет являются одними из самых эффективных секторов. Другие отрасли, например дизайн, также имели хорошую норму прибыли.

Повышение маржи валовой прибыли

Итак, теперь мы знаем, что 30% — это средний показатель в индустрии профессиональных услуг.Но как нам улучшить нашу валовую прибыль и увеличить доход? Вот несколько советов и шагов, которые вы можете предпринять, чтобы добиться более высокой прибыли.

Увеличьте стоимость ваших услуг

Звучит просто, не правда ли? Чтобы увеличить валовую прибыль, повысьте цены. Вернемся к нашему веб-дизайнеру Джеймсу, у которого стабильная прибыль составляет 30%. В настоящее время он имеет среднемесячную валовую прибыль в размере 4800 долларов США, но планирует инвестировать в бизнес, поэтому хочет зарабатывать 5500 долларов в месяц.Взять на себя больше проектов — это не вариант, поскольку он уже на пределе своих возможностей.

Таким образом, Джеймс решает поднять цену. Он берет на себя 8 проектов каждый месяц со средней валовой выручкой 2000 долларов на проект или 16 000 долларов в месяц. Таким образом, чтобы заработать $ 5500 валового дохода, ему нужно будет взимать валовую прибыль в размере 34,8%.

Это пример обратной инженерии наших цифр для расчета валовой прибыли — мы решаем, какой дополнительный доход нам нужен в долларах, и соответственно корректируем показатели.

Но если бы это было так просто. Хотя повышение стоимости проекта — очевидное решение, существует множество переменных и факторов, которые определяют цену для клиента. Организации, оказывающие профессиональные услуги, обычно не могут просто слишком сильно поднять цены, не улучшив свое предложение. В противном случае они рискуют переоценить себя и потерять долю рынка из-за конкуренции.

Будьте новаторами и найдите новые ниши и способы продавать свои услуги

Как мы только что установили, самый простой способ увеличить валовую прибыль — это повысить цены, но внешние факторы затрудняют это сделать.Вместо этого компании, оказывающие профессиональные услуги, должны проявить творческий подход и найти новые ниши и способы продажи продуктов для увеличения валовой прибыли. Для этого маркетинговые группы должны проводить отраслевые исследования и анализ продуктов, чтобы увидеть, где открываются возможности.

Например, в креативном агентстве есть команда копирайтеров, которые работают над общими писательскими проектами. Их SEO-контент в Google и LinkedIn недавно оказался успешным: веб-сайты нескольких клиентов и страницы LinkedIn теперь появляются на первой странице результатов поиска.Поэтому креативное агентство решает сосредоточиться на написании SEO и использует примеры недавних успехов для продажи этих услуг. Поскольку у них есть четкие недавние примеры успешных проектов, команда может получить более высокую прибыль. Это пример того, как диверсифицированное предложение продукта и переосмысление вашего торгового сообщения являются эффективными способами увеличения вашей прибыли.

Используйте индекс прибыльности, чтобы решить, какие проекты принять.

В управлении проектами один из способов решить, следует ли продолжать реализацию проекта, — это использовать показатель «Индекс прибыльности» (PI).Эта цифра представляет собой коэффициент, который позволяет обслуживающим компаниям определять потенциальную будущую прибыль проекта. Если PI больше 1, проект будет прибыльным. А если меньше 1, это приведет к проигрышу. И проект потерпит неудачу, даже если его PI будет равен 0.

Итак, как нам разработать PI для потенциального проекта? Мы берем текущую стоимость будущих денежных потоков и делим ее на стоимость реализации проекта. Денежный поток — это деньги, которые приходят и уходят из любого бизнеса.

PI = приведенная стоимость будущего денежного потока / стоимость проекта

Итак, возьмем наше агентство цифрового маркетинга.Они оценивают, стоит ли браться за два проекта: A и B. Чтобы упростить задачу, в этом примере будущий денежный поток будет представлять собой общую стоимость проекта — с денежными потоками, которые «поступают», когда клиент платит.

Проект A: Текущая стоимость будущего денежного потока составляет 1800 долларов, а начальная стоимость проекта — 1500 долларов.

1800 долл. США / 1500 долл. США = 1,2

Таким образом, проект A будет прибыльным и должен быть реализован, так как PI больше 1.

Проект B: Текущая стоимость будущего денежного потока составляет 1900 долларов США, а начальная стоимость проекта составляет 2000 долларов США.

1900 долларов / 1900 долларов = 0,95

Таким образом, при PI меньше 1 проект B не будет прибыльным и не должен реализовываться.

Оценивая PI, сервисные компании могут отдавать приоритет проектам с высоким коэффициентом и отклонять проекты с более низким коэффициентом. Это напрямую повлияет на размер валовой прибыли.

Отслеживать все оплачиваемое время

Звучит легко, но недавнее исследование Лондонской школы экономики показало, что в среднем 15% оплачиваемых операций не регистрируются многими фирмами.Неточно отслеживая время, затраченное на проект, компании фактически обесценивают свои услуги и взимают меньше за свое время.

Например, возьмем нашего консультанта по маркетингу Джейн, которая взимает 100 долларов в час. Она берется за проект с запланированным временем завершения 10 часов, что означает ожидаемые затраты на оплату труда в размере 1000 долларов США (10 x 100 долларов США = 1000 долларов США)

.
  • Время брифинга для клиентов — 1 час
  • SWOT-анализ — 1 час
  • Аудит социальных сетей — 3 часа
  • Аудит сайта — 3 часа
  • Исследование ключевых слов — 2 часа

Это то время, которое, по мнению Джейн, потребуется ей для завершения проекта.Поскольку ее агентство не использует программное обеспечение для управления проектами, их учет рабочего времени не ведется. Поэтому их консультанты не знают наверняка, сколько времени у них уйдет на проекты. Они, как и многие компании, оптимистично предполагают.

Итак, Джейн приступает к работе над проектом. И времени, затраченного на каждую задачу, было больше запланированного:

  • Бриф — занимает 1,5 часа (на 0,5 часа больше запланированного)
  • SWOT-анализ — 2 часа (на 1 час больше запланированного)
  • Аудит социальных сетей — 3.5 часов (на 0,5 часа больше запланированного)
  • Аудит сайта — 4 часа (на 1 час больше запланированного)
  • Исследование ключевых слов — 2,5 часа (на 0,5 часа больше запланированного)

Как видите, Джейн на самом деле потратила на проект на 3,5 часа больше, чем ожидалось. Таким образом, поскольку она стоит 100 долларов в час, фактические расходы составляют 1350 долларов, а не 1000 долларов, как было запланировано в бюджете. Они взяли с клиента 1500 долларов, поэтому ожидали, что валовая прибыль составит 33%. Но из-за просчета времени они фактически закончились с валовой маржей 10%.Итак, чистая прибыль по этому проекту будет отрицательной, а значит, убыточной. Да, агентство Jane’s потеряло деньги на этом проекте из-за отсутствия эффективного учета рабочего времени. Для малого бизнеса этот небольшой просчет может иметь серьезные последствия.

Таким образом, используя программное обеспечение для управления проектами для отслеживания оплачиваемого времени, агентство может вести базу данных о фактических часах, затраченных на проект. Затем они могут проанализировать эти данные, чтобы с большей точностью определить, сколько времени уйдет на будущие проекты.Это затем позволяет им более точно взимать плату с клиента и сохранять более высокую валовую прибыль. В случае с Джейн в будущем ее агентство будет знать, что подобные проекты занимают около 14 часов, и поэтому они будут взимать более высокую цену. Или посмотрите, где можно повысить производительность.

Наличие точных данных о времени, затраченном на проект, также позволяет нам увидеть, где есть неэффективные и трудоемкие задачи, которые можно автоматизировать. Это позволяет фирме дополнительно оптимизировать свои внутренние процессы, чтобы сотрудники тратили больше времени на оплачиваемые операции и меньше на административные задачи.Это известно как загрузка сотрудников, статистика, которая показывает процент времени, которое сотрудник тратит на задачи, приносящие доход.

Заключение

Как валовая, так и чистая прибыль являются важными ключевыми показателями эффективности для организаций, оказывающих профессиональные услуги. Чистая прибыль — важный показатель для определения общего финансового состояния бизнеса. В то время как валовая прибыль является ключом к пониманию рентабельности проданных проектов и услуг. Поставщики профессиональных услуг должны всегда отслеживать время, потраченное на проект, чтобы помочь им поддерживать и увеличивать свою валовую прибыль.

Как рассчитать размер прибыли: основы бизнеса

Как владелец бизнеса, важная часть его роли — следить за ключевыми финансовыми показателями. Понимание и расчет прибыли — отличное место для начала.

Если деньги не текут, вы не сможете долго держать двери открытыми.

Одним из элементов отслеживания денежных потоков и прибыли является расчет маржи, поэтому давайте рассмотрим эту идею более подробно.


Что такое размер прибыли?


Норма прибыли — это процент, который измеряет прибыльность организации.

Он дает вам сумму из каждого доллара продажи, которая превращается в прибыль и сохраняется в качестве прибыли.

Например, если ваша компания достигла 25-процентной маржи прибыли, это означает, что чистая прибыль составляет 0,25 доллара на каждый доллар произведенных продаж.

Эта маржа — это то, что вы получаете, когда вычитаете расходы из доходов.


Каковы различные типы нормы прибыли в бизнесе?


Когда кто-то говорит о прибыли в бизнесе, они обычно имеют в виду чистую прибыль организации. То есть окончательная цифра после вычета всех других расходов, включая налоги, из выручки. Это «чистая прибыль».

Однако есть также три других типа нормы прибыли, которые вы можете рассчитать.

Валовая прибыль — это то, что вы получаете, когда вы берете прямые затраты на свой продукт или услугу (стоимость проданных товаров, COGS) из выручки от продаж.

Это значение проще всего определить.

Если вы производите несколько товаров или услуг, вы можете усреднить затраты на создание каждого из них или рассчитать отдельную валовую прибыль для каждого предложения.

Однако показатель валовой прибыли не включает другие расходы, поэтому также учитывайте маржу операционной прибыли .

Эта маржа учитывает операционные расходы, расходы на продажу, административные расходы, амортизацию активов, исследования и разработки, маркетинговые расходы, нормы амортизации и т. Д.

Как следует из названия, операционная маржа позволяет узнать, сколько из каждого доллара у вас осталось в прибыли после того, как будут учтены все операционные расходы на ведение бизнеса.

Маржа прибыли до налогообложения — это суммы, оставшиеся у вас после того, как вы взяли операционную маржу и вычли такие вещи, как задолженность, проценты и любые другие сборы или поступления (например, доход от инвестиций), которые не относятся к основному бизнесу вашего предприятия.

Наконец, как упоминалось выше, чистая прибыль является окончательной суммой после уплаты
налогов.

Норму чистой прибыли

отслеживать сложнее всего, поскольку она включает в себя очень много различных элементов, но именно она даст вам наиболее существенное представление о положении вашей компании.


В чем разница между наценкой и наценкой?


Слова «маржа» и «наценка» легко запутаться.

Это финансовые соглашения, в которых в расчетах используется одна и та же исходная информация (доходы и расходы).

Маржа определяет, какую прибыль вы получаете от сделки.Но наценка — это сумма, на которую увеличивается стоимость товара, чтобы установить его окончательную продажную цену.

Наценка — это расчет, который вы используете для повышения вероятности того, что вы зарабатываете деньги на каждой продаже.

Эта наценка влияет на размер прибыли, которую вы можете получить.

ЧИТАЙТЕ: советы по ценообразованию, которые действительно работают

Если вы установите слишком низкую или слишком высокую цену продажи, вы потеряете продажи и прибыль.

Процент наценки отображается как процент от затрат, а не от дохода.Это одна из первых вещей, которую вы должны учитывать при открытии бизнеса и при выводе на продажу новых линий.

Позже маржа прибыли, выраженная в процентах от дохода на доллар, поможет вам понять уровень фактической, реализованной прибыли (или убытка), которую вы генерируете по каждой транзакции.

Наценка показывает, сколько денег вы заработаете на конкретном товаре по сравнению с его прямой стоимостью, а маржа дает вам информацию, основанную на общих доходах и расходах, каждый из которых рассчитывается из нескольких источников.


Почему важно понимать прибыль в бизнесе?


Предприниматели должны отслеживать рентабельность, чтобы знать, насколько здоровы их предприятия и есть ли финансовые проблемы, которые необходимо решить.

Если ваша норма прибыли слишком мала, на чистую прибыль фирмы поступает недостаточное количество каждого доллара дохода, что указывает на ошибки ценообразования.

Эти проблемы затем вызывают проблемы с движением денежных средств и могут поставить под угрозу текущую жизнеспособность вашего бизнеса.

Кроме того, маржа прибыли дает вам представление о рентабельности инвестиций по затратам.

Если у вас слишком низкая маржа, это означает, что вы не получаете хорошего возврата на вложенные деньги.

Будьте в курсе

Подпишитесь на дополнительную информацию и важные бизнес-новости от MYOB.


Какая нормальная прибыль?


Нет простого ответа на вопрос о том, что обеспечивает хорошую прибыль.

Различные отрасли имеют разную среднюю маржу, в зависимости от типов предложений, которые они продают.

Кроме того, вы не должны сравнивать размер прибыли только при рассмотрении различных предприятий в одном секторе и оценке финансового состояния.

Некоторые фирмы имеют низкую маржу, но имеют высокий оборот и хорошую общую выручку и прибыль.

Примеры низкорентабельных отраслей включают рестораны, транспорт и сельское хозяйство.

ЧИТАЙТЕ: 10 способов увеличить размер прибыли

Другие предприятия могут иметь относительно низкие продажи, но иметь высокую рентабельность и, таким образом, иметь высокую общую рентабельность.

Примеры высокоприбыльных маржинальных отраслей включают консалтинг, автомобили и аксессуары класса люкс.

Кроме того, многим компаниям на раннем этапе приходится вкладывать большие средства в разработку проприетарных товаров, таких как программное обеспечение или фармацевтические препараты.

Эти предприятия могут в конечном итоге иметь высокую рентабельность, потому что высокие первоначальные затраты на исследования компенсируются последующей продажей миллионов единиц, часто с небольшой конкуренцией или без нее.

Чтобы понять, имеет ли ваш бизнес значительную прибыль или нет, узнайте о своей отрасли и о том, что является нормой.

Кроме того, подумайте, как работает ваша фирма, и влияет ли это на размер прибыли иначе, чем у ваших конкурентов.

Как только вы получите четкое представление о размерах прибыли и о том, как они работают, вы можете обратить пристальное внимание на то, как обстоят дела в вашей организации.

Определите базовые показатели, а затем начните постепенно улучшать размер прибыли.

Хотите получить более четкое представление о финансовых результатах своего бизнеса? MYOB предоставляет удобные для чтения финансовые информационные панели прямо из вашего браузера, так что вы можете быть в курсе своей деятельности из любого места в любое время.Узнайте больше сегодня.

Расчет коэффициентов прибыльности — Хаки для онлайн-инвестирования [Книга]

Рассчитать и оценить прибыльность компании, чтобы определить ее шансы на будущий успех .

Один из краеугольных камней успешный долгосрочное инвестирование — это выявление акций, прибыль которых растет стабильно. Идея этого подхода заключается в том, что компания, которая стабильно растет, его прибыль в конечном итоге увидит цену акций тоже растут.Хотя компании могут увеличить свою прибыль на продавая больше товаров или услуг, они также должны помнить о том, сколько каждого доллара продаж представляет собой прибыль по их бухгалтерским книгам, если они хотите заработать как можно больше денег (что угодно в конце концов, цель компании). Есть несколько способов для оценки прибыльности компании, и каждый раз показывает, насколько хорошо управляется компания и хорошие возможности для будущего.

Как канарейки в угольной шахте, прибыль поля служат ранним предупреждением устройство.Если рентабельность начнет падать, прибыль может начать снижаться. снижение, что часто приводит к падению стоимости акций. Наблюдая за тенденции к снижению рентабельности, вы можете продать компанию до того, как она падение производительности вредит вашему портфелю. Ключевая прибыльность отношения к осмотреть брутто маржа , маржа операционной прибыли , маржа чистой прибыли и прибыль до налогообложения маржа .

Начните свой анализ компании рентабельности, изучив его валовой прибыли . Эта цифра показывает, насколько недорого компания может производить или приобретать товары, которые он продает покупателям. Для расчета валовая прибыль компании, сначала необходимо определить его валовая прибыль , то есть сумма, которую компания делает из своего основного бизнеса после уплаты стоимости проданных товаров (стоимость сырья и производство), но до учета заработной платы, маркетинга, проценты и налоги.Для розничной компании стоимость проданных товаров — это сумма, которую он платит поставщикам за товары, хранящиеся на его полках. Используя отчет о прибылях и убытках компании, вы можете рассчитайте валовую прибыль по этим переменным, как показано в Примере 4-43.

Пример 4-43. Формулы для валовой прибыли и валовой прибыли

 Валовая прибыль = Общий доход - Себестоимость проданных товаров (COGS)
% Валовой прибыли = (валовая прибыль / общий доход) * 100 

Валовая прибыль компании дает вам хорошее представление о лежащая в основе прибыльность основной операции.Компании стремятся поддерживать свою валовую прибыль на уровне возможно за счет сохранения низких затрат на сырье и производство, потому что компания с более низкими затратами на продукцию лучше контролирует цены, которые он может назначить своим клиентам. Помимо вклада в общей прибыли, этот более высокий уровень эффективности может помочь компания борется с давлением конкурентов или переживает тяжелые времена.

Это не достаточно, чтобы у компании была низкая валовая поля, однако. Независимо от того, насколько недорого они могут производить товары или приобретать инвентарь для своих полок, они также должны управлять расходы, связанные с продажей этих продуктов.Операционная система маржа прибыли оценивает эти затраты и их влияние на общая прибыльность компании.

Вы рассчитываете операционных прибыль (или операционная прибыль ) на добавляя к стоимости проданных товаров оставшиеся расходы непосредственно в бизнесе, и вычитая результат из выручки. Эти другие расходы известны как продам , общие , и административные расходы (SG&A), и включают расходы на администрирование, зарплаты, реклама и маркетинг.Также известна операционная прибыль. как прибыль до вычета процентов, налогов, износа и амортизации (EBITDA) [Совет # 29] .

Рассчитайте маржу операционной прибыли, используя операционную прибыль из отчета о прибылях и убытках компании, как в Примере 4-44.

Пример 4-44. Формула для маржи операционной прибыли

% Маржа операционной прибыли = (Операционная прибыль / Общая выручка) * 100 

Маржа операционной прибыли выходит за рамки вопроса о том, компания может производить товары недорого, чтобы проверить, Компания разумно расходует деньги на остальные накладные расходы.Если SG&A расходы компании превышают сумму, которую она может взимать плату за эти товары или если рост расходов снижает его операционную маржа прибыли ниже, чем у конкурентов, низкие производственные затраты неэффективно. Вот почему компании иногда стараются защитить свои маржа операционной прибыли за счет сокращения штата — увольнение персонала, закрытие производственных мощностей или устранение менее прибыльных производственных линий.

Нет ничего определенного, кроме смерти и налогов, как гласит старая пословица, но компания руководство часто не иметь большой контроль над налогами, которые платит компания.Налоговые ставки могут изменения, и сложные схемы налоговых льгот могут повлиять на налоги компания должна заплатить. Чтобы устранить вариации в размере прибыли из-за этих обстоятельства, которые руководство не может контролировать, инвесторы часто уделяют наибольшее внимание Маржа прибыли до налогообложения .

Рассчитайте маржу прибыли до налогообложения, используя формулу из примера 4-45 и данные из отчета о прибылях и убытках.

Пример 4-45. Формула для маржи прибыли до налогообложения

% Маржа прибыли до налогообложения = (Чистая прибыль до налогообложения / Общая выручка) * 100 

Наконечник

Для многих компаний чистая прибыль до налогообложения равна близка к операционной прибыли.Чистая прибыль до налогообложения не включает неденежные статьи, такие как амортизация или доход от финансовых вложений, и обычно не включает эффекты прекращения операции или чрезвычайные вещи, которые может иметь компания сообщил.

Наконец, маржа чистой прибыли расскажет, как много зарабатывает компания после того, как платит все свои расходы и налоги. Чистая прибыль после налоги указываются в отчете о прибылях и убытках компании, а маржа чистой прибыли рассчитывается следующим образом:

% Маржа чистой прибыли = (Чистая прибыль после уплаты налогов / общая выручка) * 100 

Маржа чистой прибыли — это нижняя строка прибыльность компании.После того, как все сказано и сделано, покупка акций компании, которая не может показать прибыль после уплаты налогов и расходов — чистая спекуляция, а не инвестирование.

Давайте взглянем на Home Depot коэффициенты рентабельности на основе финансовый год закончился 31 января 2003 г. Используя данные, полученные из Документ SEC 10-K, подготовленный EdgarScan (http://edgarscan.pwcglobal.com), в таблице 4-7 приведены необходимые цифры по доходам. утверждение.

Таблица 4-7. Меры Home Depot, необходимые для оценки прибыльности

Финансовая мера

Стоимость в миллионах

Итого операционная выручка

$ 58 247

Себестоимость проданной продукции

$ 40 139

Операционная прибыль

$ 5 830

Прибыль до налогообложения

$ 5 872

Чистая прибыль

$ 3 664

Сначала вычислите валовую прибыль в размере 18 108 долларов США путем вычитания затрат проданных товаров из общей операционной выручки, а затем определить валовая прибыль путем деления валовой прибыли на общий доход, как показано на Пример 4-46.

Пример 4-46. Расчет валовой прибыли и валовой прибыли Home Depot

 Валовая прибыль Home Depot = 58 247 долларов США - 40 139 долларов США = 18 108 долларов США
Валовая прибыль Home Depot = (18 108 долларов / 58 247 долларов) * 100 = 31,1% 

Затем разделите операционную прибыль на общую выручку, чтобы определить операционная маржа — 10,0 процента. Разделите прибыль до налогообложения на общую сумму выручки для определения маржи прибыли до налогообложения в размере 10,1 процента, поскольку показано в Примере 4-47.

Пример 4-47. Расчет операционной маржи Home Depot и маржи прибыли до налогообложения

 Операционная маржа Home Depot = (5 830 долларов США / 58 247 долларов США) * 100 = 10.0%
Маржа прибыли до налогообложения Home Depot = (5 872 долл. США / 58 247 долл. США) * 100 = 10,1% 

Наконец, определите маржу чистой прибыли, разделив чистую прибыль на общий доход, как показано в Примере 4-48.

Пример 4-48. Расчет маржи чистой прибыли Home Depot

 Маржа чистой прибыли Home Depot = (3664 доллара США / 58 247 долларов США) * 100 = 6,3% 

Имея эту маржу, вы можете приступить к задаче интерпретации их. Лучшими кандидатами на портфель акций долгосрочного роста являются: обычно те компании, рентабельность которых превышает конкуренция.Например, у супермаркетов очень малая чистая прибыль. поля. Розничные предприятия, которые часто преуспевают в больших объемах продаж имеют низкую маржу из-за низкой наценки и конкурентоспособности давления. С другой стороны, производители программного обеспечения и фармацевтические компании обычно имеют довольно высокую рентабельность. В результате было бы ошибка сравнивать прибыль софтверной компании с продуктового магазина и пришли к выводу, что программное обеспечение девелопер — лучшая инвестиция исключительно на основе прибыли поля. Сравнение продуктового магазина с конкурентами дает вам более четкое представление о его общем состоянии здоровья.Таблица 4-8 показывает среднюю норму прибыли для выбранных отраслей.

Таблица 4-8. 5-летние средние отраслевые показатели прибыльности от Media General Financial Services (1998-2002)

Промышленность

Валовая прибыль

Маржа до налогообложения

Чистая маржа

Аэрокосмическая и оборонная промышленность

16.0%

3,0%

1,8%

Прикладное программное обеспечение

82,2%

24,8%

16.1%

Автопроизводители (крупные)

29,1%

2,8%

1,7%

Напитки (безалкогольные)

54.3%

14,8%

10,5%

Дисконтные и разнообразные магазины

24,5%

5,2%

3.4%

Производители лекарств (основные)

72,4%

22,2%

16,7%

Электроэнергетика

42.3%

6,3%

-0,3%

Продуктовые магазины

40,7%

-0,2%

-1.2%

Страхование жизни

НЕТ

6,3%

4,7%

Основные авиакомпании

51.3%

-9,3%

-7,1%

Денежный центр, банки

НЕТ

23,9%

17.1%

Рестораны

37,4%

8,2%

5,2%

Если рентабельность компании будет ниже средней рентабельность отрасли на значительную величину, вам следует проведите дальнейшее расследование, чтобы определить причину.Часто можно найти объяснения недостатков, прочитав обсуждение руководства в годовой отчет компании, форма SEC 10-K или 10-Q, или запросив у компании по связям с инвесторами представитель напрямую. Успешные компании всегда стремятся поддерживать или даже улучшать свою прибыль любым количеством способов. Они может повысить производительность, сократить расходы или увеличить объем продаж. В кризисном режиме тактика компании по защите своих маржа может включать увольнения, закрытие заводов или устранение убыточные продуктовые линейки.Если эти действия не работа, рентабельность компании может снизиться до тех пор, пока их рентабельность чистой прибыли достигает отрицательной территории, что является еще одним способ сказать, что компания теряет деньги.

Веб-сайт MSN Money (http://money.msn.com) предоставляет быстрый способ сравнить коэффициенты рентабельности для компания и его отрасль, как показано на рис. 4-15. Введите символ тикера и нажмите кнопку «Перейти», затем «Финансовые результаты», а затем «Ключ». Соотношения. Щелкните ссылку «Маржа прибыли». Дома Дело Depot, прибыль компании маржа выше среднего для индустрии магазинов товаров для дома.

Рисунок 4-15. Изучите коэффициенты прибыльности компании на веб-сайте MSN Money.

Совет

Нет двух одинаковых компаний, и это особенно верно для их прибыли. Незначительные отличия между компанией и его конкуренты обычно не то, что вы нужно попотеть. Однако если вы видите значительные расхождения, вы, вероятно, нашли доказательства слабости или сила.

Также важно сравнить недавние результаты компании к ее средним историческим показателям.Стабильная маржа прибыли — признак солидного управленческого опыта, признак того, что компания успешно противостоит конкуренция, управление затратами на сырье и производство, а также в целом придерживаясь курса. И наоборот, очень неустойчивый или снижающийся поля часто указывают на проблемы.

Полученные EdgarScan финансовые данные предоставляет цифры, необходимые для расчета рентабельности за несколько лет. В таблице на рис. 4-16 вы можете легко отслеживать тенденции рентабельности Home Depot за пятилетний период.Кроме того, вы можете сравнить самые последние годовая прибыль компании пятилетние средние. Если недавняя рентабельность компании ниже среднего, то это может быть признаком того, что будущее компании не так радужно, хотя Home В этом районе Депо не о чем беспокоиться.

Рисунок 4-16. Глядя на показатели рентабельности Home Depot за пять лет, вы поймете, насколько стабильна компания.

Изучая историю компании, помните: изменения, которые могут быть вызваны экономическими факторами, а не конкретными слабость внутри компании.Циклические предприятия обычно видят маржа снижается во время циклов спада, но затем она восстанавливается вместе с экономика.

Совет

Иногда даже высокие показатели компании могут быть поводом для беспокойства. Исключительно высокая рентабельность — хорошие новости для компании — по крайней мере, на время. Однако высокая прибыль маржа привлекает конкурентов, которые могут решить, как обеспечить аналогичные продукты или услуги по более низкой цене, вынуждая компанию снизить цены, тем самым оказав давление на рентабельность.

Похожие записи

Вам будет интересно

Уставный капитал фонда: Уставный капитал и имущество некоммерческой организации

Как считается выручка от реализации – Выручка от реализации (продаж): формула и примеры применения

Добавить комментарий

Комментарий добавить легко