Диверсификация фирмы – что это такое простыми словами + типы, стратегии, примеры диверсификации

Содержание

5.5. Диверсификация деятельности предприятий

Диверсификация экономической деятельности (от латинского diversus – разный и facore – делать) – расширение активности крупных фирм, объединений, предприятий и целых отраслей за рамки основного бизнеса, под которым понимается производство товаров и услуг, имеющих максимальные доли в чистом объеме продаж по сравнению с другими видами выпускаемой продукции.

Диверсификация производства – одна из самых сложных форм развития концентрации. Она означает одновременное развитие не связанных друг с другом видов производств, расширение номенклатуры и ассортимента производимой продукции в рамках одной компании, концерна, предприятия или фирмы.

Диверсификация выражает процесс расширения активности предприятия, которое использует собственные накопления не только для поддержания и развития основного бизнеса, но и направления их на освоение новых видов продукции, создания новых производств и оказание всевозможных услуг.

В результате диверсификации производства предприятия превращаются в сложные многоцелевые комплексы. Цели диверсификации произ­водства напрямую зависят от финансового со­стояния и возможностей предприятия. Привлекательность отраслей для фирм различна в краткосрочном и долгосрочном периодах.

Границы диверсификации весьма подвижны. Чем больше направлений деятельности у предприятия, тем выше уровень диверсификации. Диверсификация означает как корректировку основной деятельности фирмы, так и существенную переориентацию ее стратегии. В экономической литературе первое обозначается как относительная диверсификация, второе – как безотносительная, то есть не связанная с основным производством. Уровень диверсификации измеряется двояко: идентификацией числа отраслей или номенклатуры товаров и услуг, охватываемых деятельностью фирмы, а также определением пропорций основного и диверсифицированного производства. Диверсификация стимулируется стремлением фирм в условиях конкуренции упрочить свое положение на рынке, своевременно среагировать на изменение экономической конъюнктуры, обеспечить эффективность своей деятельности.

В результате диверсификации фирмы приобретают многоотраслевой характер, при этом они проникают прежде всего в новые наукоемкие отрасли, перестраивают традиционные производства на современном технологическом и организационном уровнях. Особое внимание обращается на привлечение и использование высококвалифицированного персонала. Объективные возможности возникновения диверсификации различны. Одна из них представляет собой побочный продукт деятельности фирмы. Имея высокий уровень НИОКР, верно выбранную стратегию развития, хорошо зная ситуацию на рынке, предприятие намечает новые направления производственной экспансии и резервы их реализации. Диверсификация может быть обусловлена также реакцией фирмы на обстоятельства, несущие угрозу ее благополучию. Например, падение спроса на выпускаемые товары и услуги. Решение о диверсификации диктуется также стремлением менеджмента к оптимизации структуры и размеров производства.

Если принято решение о диверсификации, необходимо принимать во внимание следующее:

  • новые отрасли для диверсификации следует отбирать, основываясь на том, в какой мере им благоприятствует база, которой фирма располагает в своей стране;

  • диверсификация имеет наибольшие шансы на успех, когда она вписывается в рамки (или расширяет рамки) секторов, в которых фирма уже конкурирует;

  • развитие новых видов производств внутри фирмы, дополняемое небольшими приобретениями, с большей вероятностью может создать и поддержать конкурентное преимущество, чем приобретение крупных, утвердившихся компаний;

  • диверсификация в сторону производств, не имеющих общих покупателей, посредников, поставщиков или тесных технологических связей, не только с большей вероятностью может потерпеть неудачу, но и подорвет перспективу поддержания преимущества в базовом бизнесе.

Для того чтобы комплексное использование преимуществ различных базовых стратегий конкуренции действительно приносило прибыль при проведении диверсификации, необходимо:

1. Осуществлять постоянный поиск возможностей разделения производства в существующих структурах.

2. Провести ревизию взаимосвязей между существующими структурными подразделениями.

3. Оценить возможности последующей эффективной реорганизации структуры нового бизнеса.

4. Использовать при проведении диверсификации накопленный в основном бизнесе опыт и знания.

5. Создавать основу для упрощения горизонтальных взаимосвязей между подразделениями.

Учет перечисленных требований позволяет более полно использовать преимущества одновременной реализации базовых стратегий конкуренции в различных диверсифицированных сферах бизнеса.

Все мотивы перехода на стратегию диверсификации можно сгруппировать по 5 направлениям:

1. Технико-экономические:

а) желание более полно загрузить производственные мощности и

сохранить производственный потенциал;

б) альтернативные варианты использования сырья, материалов, технологий.

2. Экономические:

а) перенакопление капитала в традиционных отраслях производства и поиск новых сфер приложения капитала;

б) расширение доли рынка, завоевание новых рынков.

3. Финансовые:

а) распределение рисков между большим объемом производства;

б) финансовая стабильность.

4. Социальные:

а) сохранение рабочих кадров;

б) создание новых рабочих мест.

5. Стратегические:

а) приспособление к конъюнктуре рынка;

б) противодействие колебаниям конъюнктуры;

в) страхование будущего промышленного производства;

г) слияние и поглощение.

Диверсификация в своем развитии прошла эволюцию, включающую 4 этапа, зависящих от эпохи исторического развития и от преобладающей в ней формы организации производства.

1 этап. Эпоха массового производства (начало 18 – конец 20-х гг. ХХ века). На данном этапе создавались специализированные производства (чистые отрасли).

2 этап. Эпоха массового сбыта (до середины 50-х г. ХХ века). Развивалась горизонтальная диверсификация (товары различных потребительских свойств, но в одной области). Стала возникать вертикальная интеграция и отраслевая диверсификация. Возникали отраслевые рынки. Развивалась многоотраслевая диверсификация. Границы отраслевых рынков преодолевались, возникали национальные рынки.

3 этап. Постиндустриальное общество (до конца 90-х годов ХХ века). Происходила географическая диверсификация, т. е. преобладание границ национальных рынков. Возникла международная интеграция, глобальная диверсификация.

4 этап. Эпоха информационных и компьютерных технологий. Глобальная диверсификация в условиях мировой конкуренции, мирового рынка, мировой экономики.

В качестве предпосылок диверсификации можно назвать:

– неравномерное развитие отраслей экономики;

– падение нормы прибыли в традиционном производстве;

– развитие научно-технического прогресса.

Анализ результатов наиболее эффективных фирм-конгломератов позволил выделить следующие основные черты, которыми должны обладать предприятия, чтобы добиться успеха на рынке:

– ограничение основных сфер деятельности до трех-четырех;

– сосредоточение внимания на производствах с низкой капиталоемкостью;

– ограничение 30% доли самой крупной сферы деятельности из соображений снижения риска;

– активизация усилий преимущественно в тех отраслях, где фирма занимает лидирующие позиции;

– проникновение на новые рынки предпочтительно посредством покупки предприятий, а не путем внутренней перестройки;

– отсутствие производства с интенсивным использованием человеческих ресурсов;

– продажа убыточных подразделений;

– низкая централизация управления и соответственно предоставление автономии отдельным подразделениям;

– жесткий контроль над распределением и использованием капитала;

– поощрение руководящих работников в соответствии с достигнутыми успехами.

На крупных предприятиях РФ диверсификация развивалась на другой основе, чем в развитых зарубежных странах. В основном она проводилась с целью самообеспечения предприятий, для сохранения производственных связей между предприятиями. Перечисляя в распоряжение диверсифицированного предприятия часть прибыли, структурные подразделения получали взамен поддержку при заключении договоров на поставку сырья и материалов, а также помощь в организации сбыта продукции.

На предприятиях отечественной промышленности и в отраслях экономики в настоящее время сформировались различные предпосылки диверсификации производства. Поэтому в России мы будем наблюдать не эволюционный характер развития этого явления, что имело место в мировой практике, а наоборот, диверсификация будет осуществляться одновременно на различных этапах.

В России при создании новых производственных формирований возникает множество проблем. Это обусловлено, прежде всего, несовершенством законодательства:

  • не полностью проработаны методы согласования работы комплексов с центральными и административно-хозяйственными местными ведомствами;

  • не установлены границы экономической самостоятельности этих комплексов;

  • взаимоотношения ассоциаций, концернов с государственными и местными органами управления во многих случаях не имеют четкой правовой регламентации;

  • не разработаны правовые основы информационного обслуживания комплексов.

Специфика Российской переходной экономики заключается в том, что диверсификация является одной из основных, наиболее выигрышных стратегий адаптации малых предприятий к изменению условий хозяйствования. Данные регионального исследования формирования частного бизнеса в России позволили более детально изучить вопросы диверсификации деятельности малых предприятий, ее причины и направления, цели и финансово-экономические результаты. Под диверсификацией в данном случае понимается любое изменение (увеличение или уменьшение) числа видов деятельности, трактуемых достаточно широко, как отрасль в классификации, принятой Госкомстатом РФ.

Как свидетельствуют результаты исследования, объективные возможности изменения направлений деятельности малых предприятий широки. И внутри региональный рынок, и рынки других регионов не насыщены, включают множество незаполненных ниш. Основное направление диверсификации – из сферы производства в непроизводственную сферу. Финансирование диверсификации осуществляется, главным образом, за счет собственных средств малых предприятий.

Диверсификация малых предприятий обуславливается двумя причинами:

  • диверсификация как выход из кризиса;

  • расширение своего бизнеса, повышение его стабильности.

Диверсификация малых предприятий чаще направлена на торговлю и оказание услуг. Для торговых малых предприятий диверсификация не характерна, они и так эффективны. Особенности диверсификации малых предприятий в том, что для диверсификации они чаще всего не нуждаются в привлеченных средствах. Они проводят самостоятельную финансовую политику. Вложения в оборудование и рекламную деятельность выше, чем на однопрофильных предприятиях.

Диверсифицируя свое производство, малые предприятия решают следующие задачи:

  • увеличение скорости продаж;

  • повышение доли продаж на рынке;

  • увеличение объема получаемой прибыли;

  • повышение технологического уровня производства;

  • обеспечение занятости работников.

Анализ результатов многочисленных иссле­дований позволяет выделить следующие факторы, которые наиболее часто приво­дятся среди основных, определяющих эф­фективность диверсифицированных фирм:

  • способность добиваться реального синергетического эффекта в различных видах деятельности;

  • тщательная подготовка диверсифика­ции со стратегической финансовой оценкой альтернатив;

  • ускоренное и агрессивное проникно­вение на новые рынки;

  • повышение значимости организацион­ной структуры, внутрифирменной культуры и качества менеджмента.

Одним из крупных секторов малого бизнеса является сфера бытовых услуг. Бытовое обслуживание очень дифференцированно по своей структуре. И речь идет не только о значительном количестве видов услуг, но и о разнообразном круге потребителей. В современных условиях важной представляется дифференциация предприятий даже одного вида услуг, различающихся по ориентации на потребителей с разным уровнем дохода. Очевидно, что эти тенденции сохранятся в ближайшем будущем. Будет существовать небольшое количество высококлассных предприятий, а мелкие фирмы для повышения конкурентоспособности диверсифицируются и перепрофилируются на другие виды деятельности.

Диверсификация деятельности предприятий, оказывающих бытовые услуги, происходит, в основном, в сферу торговли. Особенно ярко данное положение проявляется на крупных и средних предприятиях [20, с. 21].

Диверсификация деятельности предприятий не всегда дает положительные результаты. Как избыточный уровень диверсификации, так и неоправданно высокие темпы расширения производства становятся для предприятия важной причиной ухудшения качества управления, финансового ослабления компании и снижения в результате рыночной стоимости бизнеса. Диверсификация как путь развития улучшает финансово-экономическое положение малого предпринимательства, в том числе в сфере услуг. В случае применения диверсификации, как способа выживания, ощутимых положительных результатов не наблюдается, по крайней мере, в краткосрочной перспективе.

Обобщая оценку значимости диверсификации, отметим, что поиск направления структурной перестройки гораздо выгоднее осуществлять путем инвестиций в отрасли экономики и сферы предпринимательской деятельности, которые обладают потенциалом высокоэффективной диверсификации производства. Только в этом случае результаты, полученные от диверсификации, окупят затраченные средства и принесут дополнительную прибыль.

studfile.net

что это такое, типы, стратегии и примеры

Диверсификация — это явление, характеризующее степень разнообразия видов продукции, типов деятельности и т.д. на предприятии. Чем шире продуктовая линия или больше не связанных друг с другом производств, тем больше будет степень диверсификации компании.

Диверсификация — что это такое

Диверсификация (лат. diversus — разный и facere — делать) – это процесс распределения ресурсов (материальных, денежных и др.) с целью расширения ассортимента выпускаемой продукции, увеличения доли рынка (рынка сбыта). Цель данного явления – максимизация прибыли и повышение устойчивости предприятия.

Диверсификацию, связанную с изменением в деятельности компании, называют диверсификацией производства. Основным отличием диверсификации от дифференциации является возможность развития сразу нескольких независимых друг от друга направлений.

Типы диверсификации

стратегия диверсификации этоВ рамках диверсификации производства выделяют несвязанный и связанный тип, который, в свою очередь, делится на вертикальную и горизонтальную диверсификацию.

Несвязанный тип диверсификации также называют латеральным – он предполагает создание новой сферы, которая напрямую никак не связана с существующей спецификой деятельности. Например, сдача одного из складов в аренду при использовании остальных помещений в основной деятельности.

Связанный тип диверсификации предполагает создание новой сферы деятельности, которая зависит от уже функционирующих областей. Например, создание сети бензозаправок предприятием, которое занимается переработкой нефти.

Вертикальная диверсификация происходит, когда компания решает расширить производство за счет «шага» вперед или назад по производственной цепочке. Например, предприятие, выпускающее болты и шайбы, начинает производить сборочные единицы.

Горизонтальная диверсификация происходит, когда компания решает расширить ассортимент продукции с учетом типичности производственного цикла. Например, производители крема для лица начинают выпускать крем для век. Чаще новый продукт выходит под тем же брендом.

К преимуществам диверсификации относятся:

  • расширение рынков сбыта;
  • выгодное перераспределение свободных ресурсов;
  • снижение риска банкротства;
  • увеличить гибкость и адаптивность;
  • полностью загрузить существующие мощности предприятия.

Стратегии диверсификации

Потребность в разработке стратегии диверсификации появляется у предприятия при наличии сильных конкурентов, падения спроса на текущую продукцию и снижения прибыли. Подобная стратегия дает компании необходимую гибкость и способность адаптироваться к постоянно изменяющимся условиям рынка.

В основе стратегии диверсификации лежит идея об изменении четырех составляющих деятельности предприятия:

  • продукции,
  • каналов сбыта,
  • сферы функционирования,
  • положения компании в отрасли.

Перед разработкой стратегии происходит анализ потенциального нововведения по трем признакам:

  • затраты, связанные с внедрением нового проекта;
  • существующие барьеры/границы для реализации;
  • размер потенциального спроса.

Также возможно учесть дополнительные эффекты, которые возникнут только при внедрении стратегии диверсификации. Если существует несколько вариантов, выбирается стратегия со следующими критериями:

  • относительно невысокие затраты на реализацию стратегии;
  • средний или короткий срок окупаемости инвестиций;
  • стабильно растущий спрос на новую для предприятия продукцию.

Стратегия также во многом зависит от типа диверсификации – более затратной и сложной в реализации чаще является несвязанная диверсификация, связанный тип более прост и связан с меньшим количеством рисков.

Диверсификация бизнеса и компании

Диверсификация целой компании возможна за счет слияний и поглощений, что является общемировой тенденцией.

Сделки слияний и поглощений имеют ряд преимуществ перед развитием диверсификации производства:

  • приобретается готовое производство,
  • развит рынок сбыта,
  • налажена сеть поставщиков и посредников,
  • существует взаимодействие с другими участниками рынка.

Процесс слияния и поглощения способствует снижению затрат, связанных с организацией нового производства или адаптацией текущего под нужды новой продукции, затрат на рекламу и заключение новых договоров поставки. Более того, вместе с готовым производством предприятие получает квалифицированную рабочую силу.

Главным риском диверсификации компании является недооценка собственного производства и переоценка приобретаемого.

Слияние и поглощение способствует увеличению рыночной доли предприятия, повышению производственных мощностей и более эффективной диверсификации с меньшими затратами.

Примеры диверсификации компании

примеры диверсификации компанииСамым ярким примером гиперуспешной несвязанной диверсификации компании на современном рынке является английское предприятие VirginGroup. Посчитать точное число направлений, по котором компания развивается, представляется затруднительным.

Свою известность компания получила, освоив сферу звукозаписи и создав магазин по продаже музыкальных пластинок, кассет и дисков. В настоящее время наиболее известны следующие сферы деятельности:

  • авиаперевозки Virgin Atlantic Airlines;
  • кинопроизводство Virgin Vision;
  • банковские услуги Virgin Money.

Эффективным примером связанной вертикальной диверсификации является чешская компания Studentagency. Начав с автобусных перевозок по городам Чехии, они постепенно вышли на рынок Австрии, Словакии и Германии с ориентацией на туристов и путешественников. Сейчас компания также занимается предоставлением услуг по бронированию отелей и организацией экскурсий.

Известным примером связанной горизонтальной диверсификации является компания BIC, которая стала крупной и успешной благодаря производству ручек. Технология, использующаяся на предприятия, позволяла выпускать ручки с низкой себестоимостью массово. Впоследствии особенности производственного цикла были использованы при выпуске одноразовых бритвенных станков и зажигалок, которые также стали приносит стабильный доход.

примеры диверсификации компании примеры диверсификации компании Загрузка…

delatdelo.com

Диверсификация деятельности предприятия | Financial-Helper.RU

Диверсификация — (лат. Diversus — разный и лат. Facere — делать) процесс развития деятельности предприятия, связанный с увеличением диапазона видов и проникновением в новые сферы деятельности, освоением новых производств, расширением ассортимента товара, включая не только диверсификацию товарных групп, но и распространение предпринимательской деятельности на новые и не связаны с основными видами деятельности фирмы.

Решение о применении диверсификации, то есть расширения направлений деятельности фирмы, включают рассмотрение двух групп вопросов:

  1. Является дает новое направление (отрасль) лучшие возможности получения прибыли по сравнению с возможностями, имеющимися в области, где уже функционирует фирма?
  2. Может ли компания конкурировать с существующими компаниями на рынке?

Цели диверсификации

  • завоевание новых рынков сбыта продукции;
  • расширение ассортимента продукции;
  • улучшение финансового и экономического состояния предприятия;
  • соответствие производства требованиям рынка, постоянно меняются;
  • страхование предприятия от риска вступления продукции в стадии спада жизненного цикла;
  • повышение конкурентоспособности предприятия;
  • обновление научно-технической базы предприятия;
  • более полную загрузку производственных мощностей.

Причины диверсификации

Существует много причин, которые заставляют предприятия и их руководителей принимать решение относительно диверсификации. Главные причины для принятия решения о диверсификации:

  • частичное использование ресурсов;
  • снижение прибыли от основного производства;
  • сокращение спроса на продукцию;
  • создание новых рабочих мест;
  • постоянный рост конкуренции и НТП (научно-технического прогресса).

Виды диверсификации

Выделяют три вида диверсификационных процессов:

1. Концентрическая (вертикальная) — предприниматели производит товары, как в технологическом, так и в маркетинговом аспекте связаны с уже существующими товарами фирмы. Пример — корпорация General Motors, которая отличается высоким уровнем вертикальной диверсификации — собственная продукция составляет около 65% общей стоимости автомобиля.

Преимущества концентрической диверсификации:

  • гарантия поставок технических и материальных ресурсов;
  • тесный контакт с конечными потребителями;
  • контроль всей цепочки производства — от сырья до готовой продукции;
  • стабильность хозяйственных связей в рамках предприятия.

Недостатки концентрической диверсификации

  • постоянное совершенствование производства требует значительных затрат, что становится главной причиной превышения стоимости ресурсов среднерыночной;
  • негативные изменения внешней среды напрямую влияют на взаимозависимость подразделений и ухудшают положение предприятия;
  • уменьшение влияния конкуренции из-за ограниченности рынка сбыта.

Сегодня наблюдается тенденция к снижению уровня концентрической диверсификации: предприятия производят самостоятельно меньшее количество компонентов и комплектующих — они покупают их на рынке.

2. Горизонтальная диверсификация — расширение собственного ассортимента изделиями, которые не связаны с тем, что выпускается, но создают заинтересованность существующих клиентов. Горизонтальная диверсификация предполагает освоение новых рынков и сфер бизнеса, которые удовлетворяют потребности уже существующих клиентов.

Преимущества горизонтальной интеграции заключаются в разностороннем анализе и удовлетворении потребностей потребителей, при котором достигается эффект синергизма — совокупность видов деятельности дает больший эффект, чем отдельные виды деятельности.

Пример — компания, занимающаяся пассажирскими перевозками, входит в туристический бизнеса и предоставляет услуги по туристическому обслуживанию. Эффект стратегии горизонтальной диверсификации проявляется в том, что виды бизнеса, которыми занимается предприятие, является взаимоусиливающих. Риск применения стратегии горизонтальной диверсификации состоит в том, что рынок сбыта, который предприятие охватывает всесторонне, может внезапно уменьшиться -тогда будет необходимо в корне менять направление деятельности.

3. Конгломератная диверсификация — пополнение ассортимента компании изделиями, которые не связаны ни с технологиями, которые применяются, ни с рынками, на которых работает фирма, ни с существующими потребностями потребителей. Этот вид диверсификации требует наибольших финансовых затрат и может применяться только большими, прибыльными предприятиями.

financial-helper.ru

Диверсификация бизнеса компаний всегда начинается с маневрирования, диверсифицированные предприятия

Экономические понятия

Что такое диверсификация

Диверсификация – один из способов выживания бизнеса в тяжелые времена. Для нашей страны эта концепция всегда актуальна.

Всякая бизнес-модель имеет свой жизненный цикл: со временем первоначальная идея изживает себя. Чтобы удержать позиции на рынке, руководству компании приходится время от времени вносить коррективы в структуру бизнеса и стратегию управления. Справиться с этой задачей помогает изучение современных тенденций в экономике.

Одним из эффективных приемов, позволяющих сохранить бизнес, приумножить капитал и избежать серьезных убытков, является диверсификация.

В чем суть диверсификации

Под понятием «диверсификация» подразумеваются действия компании по расширению ассортимента предлагаемых товаров и переориентации рынков сбыта.

Диверсификация по сути своей – это подстраховка, создание вспомогательных направлений бизнеса.

Таким образом, если предприятие испытывает временные трудности, и рентабельность его снижается, необходимо задуматься о развитии альтернативных сегментов деятельности, благодаря которым компания сможет пережить «смутные времена». Кроме того, успех новых направлений способствует компенсации убытков.

Стратегии диверсификации бизнеса

Рассуждая о диверсификации бизнеса, первым делом вспоминают о расширении ассортимента. Правда, о модельном ряде речь не идет, поскольку в пределах одного модельного ряда все образцы продукции в равной степени испытывают влияние одних и тех же факторов риска.

В данном случае мы говорим о новых направлениях производства.

Особенности тактики конкурентного поведения субъектов бизнеса.

И они должны действительно отличаться от привычных – настолько сильно, насколько позволяют финансы и производственные возможности.

В качестве примера горизонтальной диверсификации можно привести японскую компанию Shimano, которая в течение полувека выпускала компоненты для велосипедов, а потом расширила свою сферу деятельности, начав производить инвентарь для рыбалки и гребли, а позже – функциональную спортивную одежду.

Диверсификация выручает не только крупный бизнес. Инвестор может задействовать эту стратегию при выборе инструментов для вложения средств.

Однако необходимо помнить, что диверсификация является не панацеей, а всего лишь одним из приемов уменьшения рисков. Поэтому распределение личного бюджета должно быть осмысленным, а также разумно спланированным.

Что же касается сферы услуг, то диверсификация может быть с успехом применена и здесь. Например, риэлторское агентство обладает всеми материально-техническими и кадровыми возможностями для того, чтобы заняться, в дополнение к профильной деятельности, страхованием жизни и здоровья клиентов.

Переориентация и расширение рынков сбыта связаны со значительными сложностями. Так, может возникнуть необходимость:

  • в приведении производства/услуг в соответствие с обновленными стандартами и нормами;
  • в создании определенной правовой базы;
  • в получении новой документации, связанной с деятельностью фирмы: сертификатов, свидетельств, лицензий.

Так или иначе, диверсификация преследует одну основную цель: снижение убытков в сфере основной деятельности компании за счет создания вспомогательных направлений.

Диверсификация инвестиционного портфеля

Начинающий инвестор, как правило, рассматривает в качестве инструментов для вложения средств только акции и облигации – и тем самым ограничивает круг своих возможностей.

Ему следовало бы обратить внимание в том числе и на недвижимое имущество, драгоценные металлы, сырье, валюты. Таким образом, в одном инвестиционном портфеле могли бы оказаться финансовые инструменты рискового и безрискового типов.

Далеко не все начинающие инвесторы понимают, что такое диверсификация. Принято думать, что вложение средств в акции, эмитированные различными компаниями в пределах одного государства – это и есть диверсификация, равно как и инвестирование в облигации, выпущенные в соседних странах. Но на самом деле эти действия, как правило, к диверсификации отношения не имеют. То же самое касается и вложений в фонды нескольких банковских учреждений и управляющих компаний, предпочитающих аналогичные направления инвестирования.

Процесс диверсификации инвестиционного портфеля связывают с тремя понятиями: корреляцией, риском и доходностью.

Суть диверсификации как инвестиционной концепции заключается в возможности управления рисками. При таком раскладе среди «содержимого» портфеля оказываются финансовые инструменты различных классов, отличающиеся низкой или нулевой корреляцией. Желательно, чтобы доходность тех или иных активов впоследствии стала положительной. Что же до корреляции финансового потока, то она не должна быть выраженной.

Вот почему инвестору не следует ограничиваться только акциями и облигациями. Нужно стремиться к включению в портфель менее распространенных классов имущества (недвижимости, сырья, золота). При этом необходимо помнить, что этим финансовым инструментам должна быть свойственна низкая степень корреляции.

Диверсификация рисков

Уже было замечено, что основная задача диверсификации заключается в снижении рисков без ущерба доходности. Вопросы увеличения прибыли диверсификация не решает.

Предположим, существует опасность, угрожающая отдельным направлениям вашего бизнеса или активам. Диверсификация рисков применяется, чтобы предотвратить распространение этой угрозы. Разнообразие сегментов бизнеса или классов активов снижает риск финансовой катастрофы.

Поэтому инвестиционный портфель должен формироваться из активов, движения которых не взаимозависимы. Иными словами, даже если отдача от одного актива будет низкой, то другой, вероятно, окажется прибыльным.

Чтобы пояснить, как это работает, приведем пример с ценными бумагами. Известно, что, приобретая акции, инвестор способствует росту экономики. Но с началом рецессии акции зачастую дешевеют. В этой ситуации на помощь приходят облигации, приносящие стабильный (хотя и скромный) доход.

А если деньги обесцениваются, нефть дорожает, отношения между государствами обостряются, и возникают вооруженные конфликты? В этом случае у инвестора, обладающего одними только ценными бумагами, перспективы незавидные. Нужно искать альтернативы! Какие именно? Рассмотрим самые распространенные ситуации.

  1. 1.Инфляция. Облигации практически не приносят прибыли; на акции надеяться не приходится. Стоит задуматься об инвестировании в недвижимость, драгоценные металлы или сырье.
  2. 2.Возможность обвала существующей финансовой системы, девальвация. Инвесторы делают ставку на золото.
  3. 3.Рост цен на топливо. При таком раскладе уменьшается ценность акций компаний, поскольку снижается доходность этих компаний – в частности, из-за увеличения расходов на транспорт. Но если инвестор вложил часть средств в энергоносители (нефть, газ и так далее), то в убытке он не останется.

И напоследок – еще один совет, касающийся диверсификации. Даже если вашему бизнесу, казалось бы, ничего не угрожает, расширение рынка сбыта вам не повредит. Так, если у вас есть свое дело (вполне успешное), почему бы не укрепить свои позиции, открыв Интернет-магазин? У онлайн- и оффлайн-магазинов разная аудитория. И даже если вы отдаете предпочтение одной из них, не стоит забывать о существовании другой.

Стратегия диверсификации применяется в основном в периоды временных трудностей: во время перебоев со сбытом, спада цен или утраты интереса к продукту со стороны потребителя. Если же кризис затягивается, компания может сосредоточить усилия на развитии направлений, которые ранее считались второстепенными.

Само собой, мероприятия по диверсификации бизнеса (в особенности производства) обойдутся владельцу недешево. Он будет вынужден закупить новую технику, внедрить новые технологические решения, нанять квалифицированных работников. Прежде чем проводить диверсификацию, руководитель должен решить, целесообразна ли она.

Инвестору же следует помнить, что диверсификация, даже грамотная, не является панацеей: краткосрочные убытки неизбежны. Но если его портфель содержит несколько классов активов, то общая прибыль от этих активов вряд ли снизится даже в самые суровые времена. Более того, возможен ее незначительный рост при уменьшении степени риска.

Наконец, диверсификация может оказаться полезной даже в том случае, если бизнес успешен, а условия для его развития благоприятны. Освоение компанией новых рынков и расширение ассортимента продукции способствует привлечению новых клиентов.

Несмотря на высокую эффективность этой меры, ее использование носит ограниченный характер, так как большинство финансовых операций связано с осуществлением основной производственно-коммерческой деятельности предприятия, обеспечивающей регулярное поступление доходов и формирование его прибыли; отказ от использования в высоких объемах заемного капитала. Снижение доли заемных финансовых средств в хозяйственном обороте позволяет избежать одного из наиболее существенных финансовых рисков – потери финансовой устойчивости предприятия. Вместе с тем, такое избежание риска влечет за собой снижение эффекта финансового левериджа, т.е. возможности получения дополнительной суммы прибыли на вложенный капитал; диверсификация производства для минимизации убытков отказ от чрезмерного использования оборотных активов в низколиквидных формах.

Диверсификация

Внимание

То есть производитель готовой продукции начинает либо производить для неё комплектующие (назад по цепочке), например, производитель компьютеров начинает сам производить и продавать ЖК-матрицы, либо выходит на рынок продукции или услуг ещё более высокой глубины переработки (вперёд по цепочке), например, производитель процессоров начинает производить компьютеры.

Горизонтальная — производство продуктов на той же ступени производственной цепочки.

Диверсификация: как, куда и зачем

  • Оценка эффективности инвестиционного портфеля
  • Центральная предельная теорема
  • Пассивный доход

Диверсификация — это снижение рисков и повышение эффективности

Инфо

Текущая версия страницы пока не проверялась опытными участниками и может значительно отличаться от версии, проверенной 2 ноября 2017; проверки требует 1 правка. Диверсифика́ция (новолат. diversificatio — изменение, разнообразие; от лат.

diversus — разный и facere — делать) — расширение ассортимента выпускаемой продукции и переориентация рынков сбыта, освоение новых видов производств с целью повышения эффективности производства, получения экономической выгоды, предотвращения банкротства. Такую диверсификацию называют диверсификацией производства. Содержание

  • 1.1 Как мера разнообразия
  • 1.2 Как распределение денежных капиталов
  • 2 Типы диверсификации
  • 2.1 Диверсификация производства
  • 2.2 Диверсификация рисков
  • 3 Примечания
  • 4 См.
  • Диверсифицированная компания

    Во времена перестройки и кооперативов многие жители страны занимались производством одежды, продуктов повседневного спроса и одновременно занимались поставками продуктов и товаров из-за рубежа. В связи с этим можно считать возможным утверждать, что практически всё население постсоветского пространства в большей или меньшей степени ощутило на себе прелести и тяготы несвязанной диверсификации.

    Именно локальное, небольшое экспериментирование способно впоследствии дать жизнь новому крупному производству.

    Если существует несколько вариантов, выбирается стратегия со следующими критериями:

    • относительно невысокие затраты на реализацию стратегии;
    • средний или короткий срок окупаемости инвестиций;
    • стабильно растущий спрос на новую для предприятия продукцию.

    Стратегия также во многом зависит от типа диверсификации – более затратной и сложной в реализации чаще является несвязанная диверсификация, связанный тип более прост и связан с меньшим количеством рисков. Диверсификация бизнеса и компании Диверсификация целой компании возможна за счет слияний и поглощений, что является общемировой тенденцией.

    Стратегия диверсификации это снижение рисков и повышение гибкости компании

    В процессе такого распределения предприятие может осуществить трансферт подрядчикам финансовых рисков, связанных с невыполнением календарного плана строительно-монтажных работ, низким качеством этих работ, хищением переданных им строительных материалов и некоторых других.

    Что такое диверсификация и где она помогает

    Для предприятия, осуществляющего трансферт таких рисков, их нейтрализация заключается в переделке работ за счет подрядчика, выплаты им сумм неустоек и штрафов и других формах возмещения понесенных потерь; video10 распределение риска между предприятием и поставщиками сырья и материалов.
    Предметом такого распределения являются прежде всего финансовые риски, связанные с потерей (порчей) имущества (активов) в процессе их транспортирования и осуществления погрузо-разгрузочных работ; цели диверсификации рисков распределение риска между участниками лизинговой операции.

    3. диверсификация производства: понятие, виды, эффективность

    Что касается типов холдингов, то необходимо конкретизировать некоторые понятия. Классификацию можно несколько трансформировать: Диверсифицированные холдинги (смешанные) объединение несвязанных бизнесов. (

    Характерный пример когда банки скупают акции разных предприятий) диверсификация рисков с целью снижения потерь Сбытовые холдинги (горизонтальные). В них действительно главное единая логистика: единая система поставщиков и много сбытовых ячеек.

    Если ячеек много, то необходим норматив на создание новой сбытовой точки (и автоматизация должна его поддерживать). С точки зрения логистики, специфика холдинга в том, что получатель рассредоточен. Всегда есть остатки на складах сбытовых ячеек и стоит задача их перераспределения. Возможна единая политика в отношении конкретного вида товара (реализуемая в виде скидок, подарков для клиентов и т.д.).

    Диверсификация производства

    Если вы считаете, что способны достаточно качественно и точно проводить анализ компаний при формировании инвестиционного портфеля и обладаете достаточным опытом и необходимыми знаниями для этого, то отбирайте наиболее перспективные акции нескольких эмитентов из общего числа в соответствии с вашей инвестиционной стратегией. Если же вы не обладаете достаточными знаниями, можете положиться на мнение финансовых экспертов, если они покажутся вам логически разумными и обоснованными, либо формировать свой инвестиционный портфель из наиболее ликвидных бумаг, входящих в индекс. Доля акций эмитента в инвестиционном портфеле На этот вопрос также не существует однозначного ответа.

    Что такое диверсификация

    Важно

    ТолкованиеПеревод  ДИВЕРСИФИЦИРОВАННАЯ КОМПАНИЯ компания, ведущая свою деятельность в разных отраслях производства, торговли или услуг. Диверсификация осуществляется в целях уменьшения риска сосредоточения капитала в одной сфере деятельности, особенно в условиях колебаний конъюнктуры, в том числе сезонных, сокращения емкости рынка в связи со структурными сдвигами в производстве, обострением конкурентной борьбы на рынке под влиянием появления сильных конкурентов или стремления расширить свою деятельность при ограниченности рынка для уже имеющегося производства.

    Диверсификация может осуществляться путем создания новых предприятий в новых для компании отраслях или покупки уже действующих там предприятий. К наиболее Д.к. относятся конгломераты. Внешнеэкономический толковый словарь. — М.: ИНФРА–М, Термика. И. П. Фаминский.

    Диверсификация (diversification) это

    РТС Другой возможный вариант горизонтальная диверсификация. Ее можно охарактеризовать как введение новых продуктов тогда, когда они никаким образом не соответствуют существующей номенклатуре продукции, и приобретают миссии, которые соответствуют ноу-хау компании и ее опыту в технологии, финансах и маркетингу.

    Также возможно благодаря боковой диверсификации выходить за пределы отрасли, в которой функционирует компания. Если вертикальная и горизонтальная диверсификации, по сути, являются сдерживающими (в том смысле, что они ограничивают сферу интересов), то боковая диверсификация, наоборот, способствует ее расширению. Этим самым компания заявляет о своем намерении изменить свою существующую рыночную структуру.

    Экономические понятия

    Что такое диверсификация

    Диверсификация – один из способов выживания бизнеса в тяжелые времена. Для нашей страны эта концепция всегда актуальна.

    Всякая бизнес-модель имеет свой жизненный цикл: со временем первоначальная идея изживает себя. Чтобы удержать позиции на рынке, руководству компании приходится время от времени вносить коррективы в структуру бизнеса и стратегию управления. Справиться с этой задачей помогает изучение современных тенденций в экономике.

    Одним из эффективных приемов, позволяющих сохранить бизнес, приумножить капитал и избежать серьезных убытков, является диверсификация.

    В чем суть диверсификации

    Под понятием «диверсификация» подразумеваются действия компании по расширению ассортимента предлагаемых товаров и переориентации рынков сбыта.

    Диверсификация по сути своей – это подстраховка, создание вспомогательных направлений бизнеса.

    Таким образом, если предприятие испытывает временные трудности, и рентабельность его снижается, необходимо задуматься о развитии альтернативных сегментов деятельности, благодаря которым компания сможет пережить «смутные времена». Кроме того, успех новых направлений способствует компенсации убытков.

    Стратегии диверсификации бизнеса

    Рассуждая о диверсификации бизнеса, первым делом вспоминают о расширении ассортимента. Правда, о модельном ряде речь не идет, поскольку в пределах одного модельного ряда все образцы продукции в равной степени испытывают влияние одних и тех же факторов риска.

    В данном случае мы говорим о новых направлениях производства. И они должны действительно отличаться от привычных – настолько сильно, насколько позволяют финансы и производственные возможности.

    В качестве примера горизонтальной диверсификации можно привести японскую компанию Shimano, которая в течение полувека выпускала компоненты для велосипедов, а потом расширила свою сферу деятельности, начав производить инвентарь для рыбалки и гребли, а позже – функциональную спортивную одежду.

    Диверсификация выручает не только крупный бизнес. Инвестор может задействовать эту стратегию при выборе инструментов для вложения средств. Однако необходимо помнить, что диверсификация является не панацеей, а всего лишь одним из приемов уменьшения рисков. Поэтому распределение личного бюджета должно быть осмысленным, а также разумно спланированным.

    Что же касается сферы услуг, то диверсификация может быть с успехом применена и здесь. Например, риэлторское агентство обладает всеми материально-техническими и кадровыми возможностями для того, чтобы заняться, в дополнение к профильной деятельности, страхованием жизни и здоровья клиентов.

    Переориентация и расширение рынков сбыта связаны со значительными сложностями. Так, может возникнуть необходимость:

    • в приведении производства/услуг в соответствие с обновленными стандартами и нормами;
    • в создании определенной правовой базы;
    • в получении новой документации, связанной с деятельностью фирмы: сертификатов, свидетельств, лицензий.

    Так или иначе, диверсификация преследует одну основную цель: снижение убытков в сфере основной деятельности компании за счет создания вспомогательных направлений.

    Диверсификация инвестиционного портфеля

    Начинающий инвестор, как правило, рассматривает в качестве инструментов для вложения средств только акции и облигации – и тем самым ограничивает круг своих возможностей.

    Ему следовало бы обратить внимание в том числе и на недвижимое имущество, драгоценные металлы, сырье, валюты. Таким образом, в одном инвестиционном портфеле могли бы оказаться финансовые инструменты рискового и безрискового типов.

    Далеко не все начинающие инвесторы понимают, что такое диверсификация. Принято думать, что вложение средств в акции, эмитированные различными компаниями в пределах одного государства – это и есть диверсификация, равно как и инвестирование в облигации, выпущенные в соседних странах. Но на самом деле эти действия, как правило, к диверсификации отношения не имеют. То же самое касается и вложений в фонды нескольких банковских учреждений и управляющих компаний, предпочитающих аналогичные направления инвестирования.

    Процесс диверсификации инвестиционного портфеля связывают с тремя понятиями: корреляцией, риском и доходностью.

    Суть диверсификации как инвестиционной концепции заключается в возможности управления рисками. При таком раскладе среди «содержимого» портфеля оказываются финансовые инструменты различных классов, отличающиеся низкой или нулевой корреляцией. Желательно, чтобы доходность тех или иных активов впоследствии стала положительной. Что же до корреляции финансового потока, то она не должна быть выраженной.

    Вот почему инвестору не следует ограничиваться только акциями и облигациями. Нужно стремиться к включению в портфель менее распространенных классов имущества (недвижимости, сырья, золота). При этом необходимо помнить, что этим финансовым инструментам должна быть свойственна низкая степень корреляции.

    Диверсификация рисков

    Уже было замечено, что основная задача диверсификации заключается в снижении рисков без ущерба доходности. Вопросы увеличения прибыли диверсификация не решает.

    Предположим, существует опасность, угрожающая отдельным направлениям вашего бизнеса или активам. Диверсификация рисков применяется, чтобы предотвратить распространение этой угрозы. Разнообразие сегментов бизнеса или классов активов снижает риск финансовой катастрофы.

    Поэтому инвестиционный портфель должен формироваться из активов, движения которых не взаимозависимы. Иными словами, даже если отдача от одного актива будет низкой, то другой, вероятно, окажется прибыльным.

    Чтобы пояснить, как это работает, приведем пример с ценными бумагами. Известно, что, приобретая акции, инвестор способствует росту экономики. Но с началом рецессии акции зачастую дешевеют. В этой ситуации на помощь приходят облигации, приносящие стабильный (хотя и скромный) доход.

    А если деньги обесцениваются, нефть дорожает, отношения между государствами обостряются, и возникают вооруженные конфликты? В этом случае у инвестора, обладающего одними только ценными бумагами, перспективы незавидные. Нужно искать альтернативы! Какие именно? Рассмотрим самые распространенные ситуации.

    1. 1.Инфляция. Облигации практически не приносят прибыли; на акции надеяться не приходится. Стоит задуматься об инвестировании в недвижимость, драгоценные металлы или сырье.
    2. 2.Возможность обвала существующей финансовой системы, девальвация. Инвесторы делают ставку на золото.
    3. 3.Рост цен на топливо. При таком раскладе уменьшается ценность акций компаний, поскольку снижается доходность этих компаний – в частности, из-за увеличения расходов на транспорт. Но если инвестор вложил часть средств в энергоносители (нефть, газ и так далее), то в убытке он не останется.

    И напоследок – еще один совет, касающийся диверсификации. Даже если вашему бизнесу, казалось бы, ничего не угрожает, расширение рынка сбыта вам не повредит. Так, если у вас есть свое дело (вполне успешное), почему бы не укрепить свои позиции, открыв Интернет-магазин? У онлайн- и оффлайн-магазинов разная аудитория. И даже если вы отдаете предпочтение одной из них, не стоит забывать о существовании другой.

    Стратегия диверсификации применяется в основном в периоды временных трудностей: во время перебоев со сбытом, спада цен или утраты интереса к продукту со стороны потребителя.

    Диверсификация бизнеса компаний всегда начинается с маневрирования

    Если же кризис затягивается, компания может сосредоточить усилия на развитии направлений, которые ранее считались второстепенными.

    Само собой, мероприятия по диверсификации бизнеса (в особенности производства) обойдутся владельцу недешево. Он будет вынужден закупить новую технику, внедрить новые технологические решения, нанять квалифицированных работников. Прежде чем проводить диверсификацию, руководитель должен решить, целесообразна ли она.

    Инвестору же следует помнить, что диверсификация, даже грамотная, не является панацеей: краткосрочные убытки неизбежны. Но если его портфель содержит несколько классов активов, то общая прибыль от этих активов вряд ли снизится даже в самые суровые времена. Более того, возможен ее незначительный рост при уменьшении степени риска.

    Наконец, диверсификация может оказаться полезной даже в том случае, если бизнес успешен, а условия для его развития благоприятны. Освоение компанией новых рынков и расширение ассортимента продукции способствует привлечению новых клиентов.

    До сих пор мы рассматривали продуктовую дифференциацию с точки зрения потребителя — число товарных марок, которые имеются на рынке и доступны покупателям. Теперь встает вопрос, выгодно ли выпускать большое число товарных наименований самой фирме. С точки зрения фирмы, проблема продуктовой дифференциации приобретает вид диверсификации производства.

    Диверсификация означает продвижение фирмы в новые взаимосвязанные области производства — расширение продуктовой линии, либо в другие географические рынки — расширение пространственной сферы фирмы.

    Стратегия диверсификации

    Если диверсификация происходит в не связанные с основным производством сферы деятельности, то она носит название конгломерирования, а сама фирма в таком случае будет называться конгломератом. Как правило, конгломератные расширения деятельности фирм характерны для незрелых, становящихся рынков. Наиболее часто встречающимися методами для зрелых рынков являются чистые диверсификационные изменения производства и сбыта фирмы.

    Диверсификация ведет к росту числа продуктовых линий, обслуживаемых одной фирмой, либо через внедрение в производство новых товарных марок и новых товаров, либо посредством слияний и поглощений. Возникает вопрос, почему в одних случаях преобладает первых способ диверсификации, а в других — второй? Исследования показывают, что выбор фирмы связан с фазой жизненного цикла отрасли. В новой растущей отрасли фирмы оценивают перспективы роста положительно (оптимистически), поэтому они стремятся к увеличению производственных мощностей. По мере роста отрасли и увеличения числа товарных марок, предлагаемых фирмой, прекращается расширение спроса, дополнительное число наименований товара не ведет к существенному увеличению доли фирмы на рынке, сокращается оптимизм фирм относительно целесообразности внутреннего роста. На фазе зрелости отрасли крупные финансово крепкие фирмы будут диверсифицировать производство путем слияний и поглощений с целью проникновения на другие рынки. Здесь внешняя диверсификация может рассматриваться как способ ухода с рынка или по крайней мере обеспечения гладкой ликвидации неприбыльного дела.

    Например, в качестве главной причины преобладания слияний и поглощений в США и внутренней диверсификации в Европе в 1960—1970-х гг. были такие факторы, как: меньший размер европейского рынка капитала, с точки зрения объемов и оборота сделок, укрепление банков и финансовых структур на рынках европейских стран (особенно в Германии) и меньшее поле деятельности для корпораций в Европе.

    К другим причинам диверсификации как стратегии поведения фирм на рынке можно отнести: 1) использование эффекта разнообразия — при выпуске большого числа товаров средние издержки производства одного товара сокращаются; 2) возможность применения специальных стратегий ценообразования — например, понижение цены на один товар для вытеснения конкурента может быть компенсировано ростом цен на другие продукты, выпускаемые фирмой; 3) фактор снижения риска в результате распределения экономических неопределенностей между большим числом исходов на разных рынках, где действует диверсифицированная фирма. В последнем случае риск сокращается тем больше, чем менее зависимыми друг от друга являются рынки. С другой стороны, чем ближе производимые товары, тем больше эффект разнообразия, тем выше барьеры входа на рынок и тем больше потенциальные выгоды диверсификации при применении стратегий перекрестного субсидирования товаров.

    Для измерения степени диверсификации фирмы используют индекс диверсификации, образованный на основе индекса Херфиндаля—Хиршмана:

    где zi — доля объема продаж фирмы, приходящаяся на i-й вид деятельности; N — общее число видов деятельности, в которых занята фирма.

    Если фирма действует только в одной сфере, то d = 1. Если фирма действует в 10 продуктовых линиях, на каждую из которых приходится 10% объема продаж, то индекс диверсификации составляет 10. Слишком большая доля, приходящаяся на один вид деятельности, притом что на другие приходится незначительная часть выпуска, будет давать значения индекса диверсификации, близкие к единице.

    Дата публикования: 2015-07-22; Прочитано: 698 | Нарушение авторского права страницы

    Как и организация профессионального типа, диверсифицированная организация может рассматриваться как множество автономных образований, собранных под «крышей» единой административной структуры. Однако если в организациях профессионального типа эти единицы обладают значительной долей самостоятельности, то в диверсифицированной они обычно находятся на срединной линии и, как правило, носят название «отделений», что содержит в себе значительный импульс в сторону «балканизации» общей ситуации.

    Конгломератная и концентрическая диверсификация

    Данная конфигурация отличается от остальных прежде всего незавершенностью структуры; она является скорее структурой частичной, накладываемой на другие (в каждом отделении имеется своя собственная структура).

    Причина диверсификации организации — различия в производственных линиях, которые имеют место в самых крупных зрелых компаниях, уже использовавших все имевшиеся возможности на традиционных рынках (или же им просто скучно). Такого рода диверсификация подвигает их на реорганизацию, когда на место подразделений, образованных на функциональной основе, приходят отделения, созданные по рыночному принципу, в соответствии с каждой товарной линией (см. рис. в начале раздела). При этом каждое из отделений наделяется значительной автономией, в результате чего возникает ограниченная форма децентрализации.

    Каким же образом центральной структуре удается осуществлять контроль над отделениями? До некоторой степени используется прямой надзор. Однако излишний контроль быстро входит в противоречие с потребностями отделений в самостоятельности. А потому штаб-квартира полагается скорее на системы контроля над исполнением заданий (иными словами, на стандартизацию результатов деятельности). Как правило, в головном офисе создаются небольшая техноструктура (что отражено и на нашем рисунке) и вспомогательные отделы, выполняющие некоторые общие функции (юридическая помощь, связи с общественностью). А поскольку контроль со стороны штаб-квартиры является по отношению к отделениям внешним, то в соответствии с одной из наших гипотез о власти, структура в целом тяготеет в сторону механистической организации.

    Предыдущая статья:Профессиональная организация Следующая статья:Инноваторская организация

    Диверсификация вложений — основной принцип портфельного инвестирования. Идея этого принципа хорошо проявляется в старинной английской поговорке: do not put all eggs in one busket — не кладите все яйца в одну корзину .

    На нашем языке это звучит — не вкладывайте все деньги в одни бумаги, каким бы выгодным это вложением вам ни казалось. Только такая сдержанность позволит избежать катастрофических ущербов в случае ошибки.

    Распыление вложений происходит как между теми активными сегментами, о которых мы упоминали, так и внутри них. Для государственных краткосрочных облигаций и казначейских обязательств речь идет о диверсификации между ценными бумагами различных серий, для корпоративных ценных бумаг — между акциями различных эмитентов.

    Упрощенная диверсификация состоит просто в делении средств между несколькими ценными бумагами без серьезного анализа.

    Достаточный объем средств в портфеле позволяет сделать следующий шаг — проводить так называемые отраслевую и региональную диверсификации.

    Принцип отраслевой диверсификации состоит в том, чтобы не допускать перекосов портфеля в сторону бумаг предприятий одной отрасли. Дело в том, что катаклизм может постигнуть отрасль в целом. Например, падение цен на нефть на мировом рынке может привести к одновременному падению цен акций всех нефтеперерабатывающих предприятий, и то, что ваши вложения будут распределены между различными предприятиями этой отрасли, вам не поможет.

    То же самое относится к предприятиям одного региона.

    Одновременное снижение цен акций может произойти вследствие политической нестабильности, забастовок, стихийных бедствий, введения в строй новых транспортных магистралей, минующих регион, и т.п. Представьте себе, например, что в октябре 1994 года вы вложили все средства в акции различных предприятий Чечни.

    Еще более глубокий анализ возможен с применением серьезного математического аппарата.

    Что такое диверсификация?

    Статистические исследования показывают, что многие акции растут или падают в цене, как правило, одновременно, хотя таких видимых связей между ними, как принадлежность к одной отрасли или региону, и нет. Изменения цен других пар ценных бумаг, наоборот, идут в противофазе. Естественно, диверсификация между второй парой бумаг значительно более предпочтительна. Методы корреляционного анализа позволяют, эксплуатируя эту идею, найти оптимальный баланс между различными ценными бумагами в портфеле.

    Дата добавления: 2015-09-06; просмотров: 197; Опубликованный материал нарушает авторские права? | Защита персональных данных |

    Не нашли то, что искали? Воспользуйтесь поиском:

    Читайте также:


    astbusines.ru

    1Диверсификация деятельности предприятия в современной экономике

    1.1 Понятие, цели и мотивы диверсификации деятельности

    Экономика любой страны является самодостаточной, если она имеет в своем составе высокоэффективную, крупную промышленность. Совместно со средним и малым бизнесом она позволяет этой стране обеспечить устойчивый рост валового национального продукта и уровня жизни населения. В условиях рыночной экономики крупные промышленные предприятия развиваются в различных организационно-правовых формах в соответствии с целями развития своих владельцев. Одним из наиболее широко применяемых путей развития бизнеса в Российской экономике стало создание большого числа диверсифицированных компаний.

    Вопросы, связанные с диверсификацией производства стали особо привлекать к себе внимание и изучаться в период перехода отечественной экономики к рыночным отношениям. Причем диверсификация стала актуальна в связи с увеличением степени экономической свободы предприятий, расширением конкуренции, а также бурным развитием процесса конверсии военно-промышленного комплекса. Выбирать стратегию диверсификации производства стали многие российские предприятия, функционирующие в различных отраслях, преследующие самые разнообразные цели: от простого желания выжить до получения дополнительной прибыли.

    В экономической литературе встречается большое количество определений диверсификации. Но сложность заключается в том, что диверсификация – такая экономическая категория, которой не всегда можно дать однозначное определение. Разные люди подразумевают под ней разные процессы, поэтому важным моментом является способность распознать и истолковать эту концепцию применительно к своим обстоятельствам. Тем не менее, можно дать достаточно общее, широкое определение диверсификации.

    Диверсификация (познелат. diversificatio – изменения, общее разнообразие, от лат.

    Diversus – разный и facio – делаю) есть в самом виде расширение номенклатуры, товаров, производимых отдельными предприятиями и объединениями. Диверсификация связана с использованием накоплений предприятия не только на производство основной продукции или установление контроля над каким-то этапом производства, но и организацию новых видов производства, проникновенно в другие отрасли. [1] Таким образом, в отечественной экономической литературе диверсификация определялась как «проникновение капитала данной корпорации в отрасли, которые прямо не связаны с основной сферой ее деятельности».

    Исходя из вышесказанного видно, что с экономической точки зрения, диверсификация – это развитие производства или прирост объемов за счет выпуска дополнительно новой продукции на новые рынки и поиска более сильной позиции на нем. Такое определение почти всегда оправдывает себя. Однако оно не учитывает другие аспекты диверсификации, которые имеют место в деятельности современных предприятий. Среди них – способность фирмы «упорядочить» свой капитал и интеллект, по причине конкуренции, а также способность иметь огромное поле деятельности для управленцев и достаточно возможностей для дальнейшего роста.

    Диверсификация означает вход компании в новую сферу производственных отношений, куда она может внести эффективный менеджмент или новый способ управления деятельностью фирмы. Конечно же, цель диверсификации – добиться в будущем повышения показателей экономической эффективности при полном использовании ресурсов.

    Общее определение, данное известным ученым И. Ансоффом, уделявшим большое внимание этой проблеме, звучит следующим образом: «диверсификация – это термин, применяемый к процессу перераспределения» ресурсов, которые существуют на данном предприятии, в другие сферы деятельности, существенно отличающиеся от предыдущих».[5]

    Необходимо данное определение дополнить двумя уточнениями.

    Во-первых, этот процесс касается, прежде всего, перехода на новые технологии, рынки и отрасли, к которым ранее предприятие не имело никакого отношения, кроме того, сама продукция (услуги) предприятия должна быть также совершенно новой, и, причем всегда необходимы новые финансовые инвестиции.

    Во-вторых, диверсификация связана с разнообразием применения продуктов, выпускаемых компанией, и делает эффективность функционирования компании в целом независимой от жизненного цикла отдельного продукта, решая не столько задачи выживания компании, сколько обеспечения устойчивого поступательного роста. Если продукты компании имеют очень узкое применение, то она является специализированной, если они находят разнообразное применение, то это диверсифицированная компания.

    Обобщая различные терминологические подходы, мы пришли к выводу о правомерности следующего определения: диверсификация производства – это трансформация предприятия, связанная с внедрением ранее не выпускавшихся товаров; не применявшихся технологий производства, управления, предпринимательства; освоением новых рынков, осуществляемая на основе перераспределения и рационализации использования ресурсов.

    При этом следует различать:

    – собственно диверсификацию производства, связанную с расширением номенклатуры выпускаемой продукции или организацией новых производств;

    – диверсификацию вложений, как распределение капитала инвестора между различными ценными бумагами для снижения инвестиционного риска;

    – диверсификацию маркетинговой деятельности, представляющую собой особый вид стратегии маркетинга, направленной на расширение рыночных сфер за счет внедрения новых видов продукции и услуг, не имеющих тесных связей с основной деятельностью предприятия.[5]

    В последнее время все больше отечественных предприятий стремится диверсифицировать свою деятельность. Процесс диверсификации проистекает вопреки условиям, создаваемым государством. За все время проведения реформ в России не было ни одного законодательного акта, который бы указывал на проведение продуманной государственной политики, направленной на поддержку этого процесса. Исключение — Федеральный закон от 30 ноября

    1995 г. № 190-ФЗ «О финансово-промышленных группах», который явился единственным документом, дающим ряд преимуществ диверсифицированным объединениям предприятий, и направлен на сближение промышленного и банковского капитала.

    Преимущества диверсифицированного предприятия заключаются в способности быстро перестраиваться в зависимости от изменений условий хозяйствования, что особенно актуально в период реформ и отсутствия стабильного правового и налогового поля, необходимого для его успешного функционирования. Кроме того, диверсификация деятельности дает возможность аккумулировать необходимые для инвестиций финансовые ресурсы, особенно дефицитные в России в период реформ, и достойно конкурировать с крупными иностранными компаниями и корпорациями на отечественном и мировом рынках.[22]

    В целях создания условий для обеспечения динамичного и устойчивого развития российской экономики, повышения уровня жизни населения и обеспечения взаимодействия и координации деятельности федеральных органов исполнительной власти по решению задач в области социально-экономического развития Российской Федерации были изданы различные нормативно-правовые акты(такие как Программ социально-экономического развития Российской Федерации) и главной целью совокупности этих актов стало достижение высоких и устойчивых темпов экономического роста, основанного на повышении конкурентоспособности, диверсификации структуры экономики и осуществлении институциональных преобразований.

    Для достижения указанных целей необходимо решение следующих задач:

    – диверсификация рынков, отраслей и форм участия российского бизнеса в системе

    международного разделения труда и кооперации;

    – создание условий для привлечения иностранных инвестиций, в том числе прямых;

    – использование механизмов многостороннего сотрудничества для либерализации условий доступа российских товаров и услуг на внешние рынки.

    Достижению указанных целей будут способствовать завершение процесса присоединения Российской Федерации к многосторонней системе регулирования международной торговли в рамках Всемирной торговой организации, гармонизация российского законодательства с международными нормами и правилами.

    Суть стратегии диверсификации производства заключается в обеспечении стратегической стабильности деятельности компании и уменьшении ее зависимости от меняющейся конъюнктуры рынка.

    По мнению автора книги «Диверсификация деятельности предприятия» Е. Г. Жулиной, можно выделить ряд причин диверсификации:

    – увеличение степени риска, связанного с усилением конкуренции на рынке, что сказывается на финансовом положении в течение определенного времени;

    – наличие свободных оборотных средств и неполная загрузка производственных мощностей;

    – падение рентабельности основного производства;

    – стремление к росту масштаба производства (расширение бизнеса).

    Таким образом, основными задачами диверсификации являются следующие:

    – сделать компанию растущей, т. е. улучшить модель роста компании;

    – укрепить стабильность компании, несмотря на наличие случайностей, имеющих неблагоприятные для компании последствия (снижение рисков за счет перераспределения капитала в многопрофильной деятельности)

    В основе диверсификации, прежде всего, лежат экономические выгоды для предприятий, проявляющиеся, в частности, в ослаблении воздействия кризисных факторов, таких как усиление конкуренции, глобализация экономики, падение рентабельности основного вида бизнеса и т. д. и смягчении их последствий. Преимущества диверсифицированного производства дают возможность фирме достигать цели, недоступные фирмам, выпускающим однородную продукцию, которые схематично можно изобразить следующим образом (см.рис. 1.1):

    Важность определения цели диверсификации заключается в том, что она является основой управления этим процессом и помогает фирме определить главный способ повышения эффективности организации. Процесс целеполагания в каждой отрасли и на каждом предприятии происходит в некоторых фиксированных условиях, которые могут существенно различаться. Приведем фрагмент опроса руководителей 227 американских и 255 японских фирм, осуществленного журналом «Top-Manager» № 32 (14) от 13.07.02. Результаты опроса определили приоритеты целей по условной шкале баллов (пятибалльная шкала) следующим образом: (фирмы США / фирмы Японии):

    Выравнивание денежных потоков

    Уменьшение рисков бизнеса

    Смягчение последствий экономических кризисов

    Экономические преимущества диверсификации

    Снижение издержек

    Обмен технологиями

    Снижение зависимости от конъюнктуры рынка

    Усиление конкурентных позиций

    Улучшение финансовых результатов предприятия

    Рис.1.1-Экономические преимущества диверсификации

    • норма прибыли на инвестиции – 2,43 / 1,24;

    • прибыль на акцию – 1,4 / 0,02;

    • увеличение рыночной доли – 0,73 / 1,43;

    • увеличение доли новых продуктов – 0,21 / 1,06.

    • Баллы выставлены исходя из принципа приоритетности целей для руководства исследуемых компаний. Этот пример доказывает, что для большинства компаний основной целью является все-таки рост нормы прибыли, а использование стратегии диверсификации как раз и ведет к достижению поставленной цели.

    • Результатом анализа экономической литературы и обобщения исследований отечественной и зарубежной науки стала возможность упорядочить мотивы и цели диверсификации деятельности.

    • Предпосылки диверсификации:

    • Неравномерное развитие отраслей экономики

    • Падение нормы прибыли в традиционном производстве(виде деятельности)

    • Развитие научно-технического потенциала

    • Мотивы диверсификации.

    • Мотивы диверсификации условно можно разделить на 5 групп:

    • Технико-технологические

    • Экономические

    • Финансовые

    • Социальные

    • Стратегические

    Подробно эти мотивы представлены в табл.1.1

    Цели диверсификации:

    • Рост компании

    • Снижение рисков

    • Создание конкурентных преимуществ

    • Увеличение рентабельности

    • Социальные цели

    Данная классификация показывает, что диверсификация развивается на принципах кооперации различных видов труда. Чем больше развивается разделение труда и специализация производства, тем многограннее возможности фирмы в процессе объединения различных видов и сфер предпринимательства. Проведение стратегии диверсификации в каждой конкретной фирме может быть оправданным, прежде всего, распределением риска между различными видами деятельности. Здесь необходимо также отметить, что эффективность внедрения данной стратегии может быть обусловлена достаточной величиной первоначального капитала.[23]

    Таблица 1.1

    Мотивы диверсификации

    Технико-технологически

    Экономические

    Финансовые

    Социальные

    Стратегические

    • Желание более полно загрузить производственные возможности и сохранить производственный потенциал;

    • Альтернативные варианты использования сырья, материалов, технологий;

    • Избыточность и неполное использование ресурсов;

    • Избыточность капитала в традиционных отраслях производства и поиск новых приложений капитала;

    • Расширение доли рынка, завоевание новых рынков;

    • Получение синергического эффекта;

    • Экономия на масштабах производства;

    • Распределение рисков между большим объемом производства;

    • Финансовая несостоятельность

    • Сохранение рабочих кадров;

    • Создание новых рабочих мест;

    • Удовлетворение иных потребностей;

    • Изменение системы менеджмента и мотиваций

    • Адаптация к изменениям конъюнктуры;

    • Страхование производства;

    • Антимонопольное законодательство;

    • Слияние и поглощение;

    Проникновение в новое дело может преследовать одну или несколько целей, достижение которых обеспечивается одним или несколькими направлениями диверсификации. Отсюда следует, что главная цель диверсификации производства – это создание условий стабильного и эффективного социально-экономического развития компании, которое трансформируется в конкретные цели структурной политики, такие как:

    • рост масштаба/размера фирмы;

    • повышение рентабельности;

    • сбалансированность стратегического набора фирмы;

    • обеспечение финансовой устойчивости компании.

    Таким образом, можно сделать вывод, что диверсификация создает предпосылки организационно-экономического характера для развития наиболее конкурентоспособных форм и направлений производства на данном предприятии, ведет к оптимизации и повышению конкурентоспособности бизнеса, а также к его финансовой устойчивости.

    Диверсифицированные фирмы превратились в один из основных институтов современной рыночной экономики. Дополнительными источниками роста эффективности использования ресурсов по сравнению с источниками узкоспециализированных фирм здесь являются:

    • синергия, т. е. эффект взаимодействия различных продуктовых подразделений предприятия и совместное использование ресурсов;

    • возможность оптимального сочетания производимой продукции и обслуживаемых ею рынков с учетом динамики спроса и степени новизны продукции.

    Стратегия диверсификации преследует 5 основных групп целей.

    Рост компании. В случае если рынок основной продукции из-за насыщенности и высокой конкуренции становится непривлекательным, принимается решение о входе в другую область деятельности с целью роста компании.

    Снижение рисков. Наряду с ростом компании дальнейшей целью диверсификации является снижение риска. Риск деятельности специализированной компании может уменьшиться, если она диверсифицируется в области, мало связанные с основной. Так, если основная продукция компании сильно подвержена сезонности или конъюнктурным спадам, выход на новые рынки представляет возможности для сглаживания возможных спадов.[16]

    Увеличение рентабельности. С помощью стратегии диверсификации часто достигается такая цель, как увеличение рентабельности деятельности предприятия. Рентабельность зависит в особенности от того, насколько эффективно используются ресурсы предприятия. Неэффективно вложенные или имеющиеся в избытки материальные и нематериальные ресурсы в результате диверсификации могут использоваться более эффективно. Диверсификация может также позволить предприятиям загрузить недозагруженные производственные мощности и соответственно увеличить рентабельность связанного с этим капитала.

    Социальные цели. Социальные цели диверсификации служат сохранению рабочих мест в случае, если продукция основного производства не будет пользоваться спросом.

    В последнее время на диверсификацию обратили внимание, прежде всего практические работники в связи с демонополизацией экономики, конверсией военно-промышленного комплекса, созданием предпосылок конкуренции. Все чащи как крупные, так и средние российские предприятия стараются прибегнуть именно к диверсификации деятельности с целью роста компаний. Зачастую решения и диверсификации деятельности принимают интуитивно, не оценивая при этом новые области деятельности ни отдельно, ни в связи с влияние на основную деятельность. Поэтому следует рассмотреть существующие виды диверсификации.[26]

    studfile.net

    Диверсификация производства предприятия, стратегии диверсификации производства, виды диверсификации производства

    Главная страница » Диверсификация производства предприятия

     

    Как правило, работа производства начинается с одного рода деятельности, который охватывает узкую область сегментов рынка. В случае удачного развития организация постепенно увеличивает количество изготавливаемого товара. Однако такая политика не всегда действенна. Она может не соответствовать жестким условиям современной конкуренции, в результате чего не всегда возможно устойчивое положение на рынке. Такие случаи часто происходят с предприятиями, которые специализируются на производстве специфического товара. Таким образом, развитие только одного направления может отрицательно сказаться на доходах.

     

    Решением данной проблемы является диверсификация производства предприятия. Она представляет собой комплекс мер и изменений, которые направлены на расширение области производства. К ним относятся увеличение объемов продукции, освоение новых сегментов рынка и рыночных отношений. Все эти меры рассчитаны на улучшение функциональности производства и его дохода.

    Преимущества диверсификации

    Такая политика позволяет выйти за рамки начального бизнеса. Она способствует увеличению активности производства. Данная стратегия имеет следующие преимущества:

    • возможность расширить область сегментов и выйти из отрасли, которая перестала быть прибыльной;

    • снижение зависимости от изменений в пределах одного рынка;

    • повышение влиятельности и кредитоспособности;

    • избегание дополнительных рисков.

    Такая стратегия очень популярна в европейских фирмах, она часто становится основой политики.

    Стратегии диверсификации производства

    Для каждого предприятия должен рассчитываться уникальный комплекс мер, принимающий во внимание особенности отрасли, возможные изменения в выпуске товара и количество средств, которые будет необходимо применить на определенном этапе развития. Стратегии диверсификации производства могут быть следующими:

    1. Адаптация. Достижение максимально возможного ассортимента и объема с использованием уже имеющихся ресурсов и оборудования.

    2. Расширение. Изменение принципов организации и увеличение оборудования предприятия, закупка недостающих машин. Такие перемены оптимальны, если для создания новой системы не хватает небольшого количества элементов.

    3. Слияние. Объединение производств, которые работают в одной отрасли, но отличаются спецификацией. Этот способ позволяет охватить максимальное количество сегментов одного рынка.

    4. Концентрация. Создание товаров или услуг, которые будут дополнять уже имеющееся производство. Такие действия направлены на улучшение потребления продукта.

    5. Конгломерация. Введение новой отрасли бизнеса, которая никак не связана с уже имеющимися сегментами. Такая политика действенна при выборе развивающихся и востребованных отраслей. К такой стратегии прибегают, когда знания и технологии позволяют развиваться в новой области.

    Выбор правильной политики повысит эффективность производства.

    Изменение оборудования

    Для осуществления оптимизации необходимо изменение используемых технологий. Чаще всего для этой цели внедряют гибкие производственные системы (ГПС), которые позволяют переходить с одного вида продукции на другой. При этом для изменения направленности не требуется большого количества времени и средств. Такое решение позволяет сократить количество квалифицированных станков.

    Система ГПС представляет собой комплекс из многофункциональных станков, которые оснащены числовым программным управлением. Примером такой технологии является металлорежущее оборудование, которое автоматически сменяет инструмент и заготовку. Материал со склада доставляется при помощи роботизированных транспортеров.
    Каждая система дополняется дисплеем, на котором отображается состояние оборудования и возможные нарушения работы.
    ГПС являются составляющей гибкого автоматизированного производства. Оно обеспечивает работу с минимальным участием человека. Таким образом, оборудование для диверсификации может включать в себя:

    • автоматизированный станок с самостоятельной транспортирующей системой;

    • центр управления производством с числовым программным управлением;

    • автоматизированные рабочие места для технологов, конструкторов и плановиков;

    • систему управления производством;

    • станки с повышенной машинной, технологической и структурной гибкостью.

    Такие виды диверсификации производства позволят уменьшить количество необходимого времени на один производственный цикл, а также увеличить ассортимент выпускаемого товара при минимальных денежных затратах.

     

    Кейсы диверсификации производства

    Перед началом диверсификации обычно составляется кейс, в котором учитываются все необходимые факторы, составляется стратегия решения проблемы. К условиям, которые должны обязательно браться во внимание, относятся:

    • местонахождение предприятия, экономические особенности региона и страны в целом;

    • количество сотрудников и оборудование с подробным описанием выполняемых функций;

    • каждое изменение стратегии, которое было предпринято за историю существования производства;

    • анализ причин, которые сделали эти шаги непродуктивными;

    • учет всех денежных расходов и количества прибыли.

     

    Диверсификация производства предприятия

     

    Наиболее известным примером удачной последовательной диверсификации является развитие компании Samsung. Начиная с продаж овощей, подключались другие виды бизнесов – переработка сахара, страховой бизнес, охранный и ряд других. И сегодня эту компанию мы знаем по электронике, телефонам и планшетам. Но и сегодня они не останавливаются Samsung производит металлообрабатывающие станки, автомобили, ведет бизнес по переработке нефти, создает танкеры, бизнесы с недвижимостью и множество других. Это дает гарантии если одно направление угаснет, то компания продолжит свой успех в других направлениях. Таких примеров можно приводить бесконечно Siemens, Kyocera, VirginGroup и т.д.

     

    виды диверсификации производства

     

    Резюме

    Диверсификация производства это отличное направления для роста компаний, расширения рынков и повышения ее прибыли. А также это гарантия компании успешно оставаться на рынке на протяжении столетий, может даже меняя свою деятельность.

    В современных условиях, когда технологии растут быстро некоторые товары становятся не востребованы, вспомним, плёночные фотоаппараты, кнопочные телефоны, они быстро вытиснились с рынка новыми инновационными продуктами.
    Как говорится в одном из законов диверсификации «Не держи яйца в одной корзине». Это справедливо и для производства предприятий.

    Но помним во всем есть крайности и золотая середина, кинувшись в широкую диверсификацию компания рискует распылить усилия и таким образом потерять качество или еще какие-либо важные составляющие ее успеха. Это одна крайность, а развивать только один продукт, даже успешный сегодня — это другая крайность, т.к. завтра он может стать уже никому не нужным.

    Золотой серединой будет являться фокусировка на тех своих продуктах, которые перспективные, приносят большую прибыль, очень востребованы и будут таковыми еще долго, а также постоянно проводить поиск других направлений, внедрять их, проводя постепенную диверсификацию без потерь в первоначальной деятельности. Трезво оценивать свои возможности.

    Очень важно становиться лучшим производителем в одном из направлений бизнеса, но и точно также важно и диверсифицировать производство.

     

    Похожие записи:

    vys-tech.ru

    основные типы и пример разработки — PowerBranding.ru

    Стратегия диверсификации — маркетинговая стратегия, которая позволяет компании определить и развить дополнительные направления бизнеса, отличающиеся от текущих производимых товаров и услуг. В условиях растущей конкуренции стратегия диверсификации производства становится отличным инструментом для управления рисками; позволяет избежать излишней фокусировки усилий на одном направлении работы компании.

    При правильной реализации стратегия диверсификации помогает сохранить работоспособность и прибыль компании в период экономического спада, стагнации или резкого изменения принципов работы отрасли. Стратегия может принести явные преимущества для фирмы и повысить стабильность бизнеса, но требует подробной оценки внутренних ресурсов компании, факторов окружающей среды и глубокого знания рыночных тенденций. В статье мы расскажем о возможных видах и классификации корпоративных стратегии диверсификации, приведем примеры успешных стратегий и рассмотрим правильный процесс разработки стратегии диверсификации бизнеса.

    Классификация стратегий диверсификации

    Основная суть стратегии диверсификации состоит в разделение активов и капитала одной компании между различными направлениями деятельности для снижения рисков потери будущих доходов. Диверсификация может принимать различные формы: в современной практике выделяют 4 основных типа стратегии диверсификации продукции: горизонтальная, вертикальная, концентрическая и конгломеративная. Рассмотрим каждый вид стратегии более подробно.

    Горизонтальная диверсификация

    Стратегия горизонтальной диверсификации предполагает приобретение или разработку таких новых продуктов, которые можно продать текущим потребителям или клиентам компании. В такой стратегии компания опирается на имеющийся уровень продаж и технологию производства. Примером горизонтальной диверсификации является добавление нового вида сыра в номенклатуру продаж молочной компании. Риски в горизонтальной стратегии диверсификации снижаются за счет повышения разнообразия товара. В случае, когда один вид продукции утратит свою актуальность, компания все равно будет иметь ассортимент, позволяющий получать стабильный доход.

    Вертикальная интеграция

    Стратегия вертикальной диверсификации предполагает движение компании «вверх или вниз» по производственной цепочке. Другими словами компани выходит на предшествующие своему производственному циклу этапы или движется вперед на последующие своему производственному циклу этапы. Стратегия вертикальной диверсификации снижает зависимость компании от решений третьих лиц, мешает третьим лицам получать сверхприбыль и замыкает все важные процессы внутри одной фирмы.

    Примером вертикальной интеграции является ситуация, когда компания перестает продавать свои товары через отдельных розничных торговцев, а открывает собственный магазин розничных и оптовых продаж. Или компания приобретает поставщика ресурсов и сырья для производства своих товаров. Или компания открывает вспомогательный бизнес по продаже красок и строительных материалов своему основному бизнесу по реконструкции домов, обеспечивая лучшие цены и процесс снабжения материалами.

    Концентрическая диверсификация

    Стратегия концентрической диверсификации также называется стратегией связанной диверсификации. Такая стратегия означает расширение производственного портфеля за счет продуктов (или направлений бизнеса), позволяющих более эффективно или полно использовать существующие технологии и ресурсы компании. Другими словами, следуя стратегии концентрической диверсификации компания создает дополняющие товары или вводит дополняющие услуги, способствующие облегчить и улучшить потребление основного продукта. Такой тип диверсификации часто используют небольшие компании, а новые созданные продукты как правило тесно связаны с основным бизнесом компании.

    Например, производитель детских товаров может приобрести других мелких производителей игрушек по стране для повышения дистрибуции своих продуктов и получения доступа на новые рынки сбыта. Другим примером может являться введение в ассортимент небольшой пекарни помимо готовой выпечки, полуфабрикатов и теста для приготовления продуктов в домашних условиях. Преимуществами стратегии связанной диверсификации является получение доступа к готовым решениям и опыту, снижение конкуренции в сегменте (при покупке конкурирующих товаров), повышение эффективности использования имеющихся ресурсов.

    Конгломеративная диверсификация

    Стратегия конгломеративной диверсификации также называется стратегией несвязанной диверсификацией и подразумевает ведение двух абсолютно независимых направлений бизнеса, которые не улучшают деятельность друг друга. Следуя стратегии конгломеративной диверсификации компания развивает совершенно новые направления бизнеса и получает доступ к совершенно новым потребителям. По факту это вложение текущей прибыли компании в новые растущие и высокоприбыльные отрасли. Иногда такой вид диверсификации в будущем позволяет компании получить доступ к новым технологиям, способным улучшить текущий продукт.

    К стратегии конгломеративной диверсификации компания прибегает, когда она может эффективно применить свои знания и опыт на новых рынках; когда имеет технологии, позволяющие ей получить конкурентные преимущества на новых рынках; когда новые рынки и отрасли обладают значимо высоким потенциалом. Примером такой стратегии можно назвать ситуацию, когда производитель обуви выходит на новый (для себя) рынок по производству одежды (используя свои знания и опыт в предпочтениях и поведении потребителей).

    Основные преимущества несвязанной стратегии диверсификации состоят в том, что компания может найти и развить более прибыльный в будущем бизнес, а также снизить влияние сезонных спадов продаж основного бизнеса. Недостатками (или рисками) такой стратегии диверсификации является необходимость выделения значимых ресурсов на развитие нового направления бизнеса и инвестиций, которые могут не окупиться при плохой управленческой работе.

    Международная диверсификация

    Стратегия международной диверсификации может принимать одну из двух вышеописанных форм: быть связанной или несвязанной. Но о ней мы рассказываем отдельно по причине высокой значимости для компании. Международная диверсификация является одним из главных стратегических путей диверсификации деятельности компании. К ней переходят тогда, когда диверсификация на национальном уровне полностью завершена. Данный процесс требует высоких управленческих компетенций и правильно выстроенную структуру управления.

    Компания должна разработать маркетинговую стратегию не только для каждого бизнеса, но и для каждой страны с учетом национальный и региональных особенностей рынка и модели потребления продукта. Используя правильно стратегию международной диверсификации, компания может получить значимый эффект масштаба производства, доступ к редким и ценным ресурсам, максимально использовать свои ресурсы и снижать риски стагнации и спада продаж.

    Разработка стратегии диверсификации

    Стратегия диверсификации бизнеса может стать инструментом, который значимо увеличит доход и конкурентоспособность компании, а может привести к провалу. Как правильно диверсифицировать свой бизнес? Какую стратегию диверсификации выбрать? Ответить на эти вопросы поможет наш небольшой чек-лист. Следуйте данному плану, который поможет в разработке стратегии диверсификации, а также в выборе правильного направления для диверсификации бизнеса.

    Шаг первый: анализ сильных сторон и стабильности бизнеса

    Прежде, чем перейти к выбору стратегии диверсификации, уделите внимание детальному анализу текущей деятельности компании. Три ключевые вещи, которые вы должны понять:

    • Какие сильные стороны имеет ваш текущий бизнес?
    • Насколько стабильно и без проблем работает ваш текущий бизнес?
    • Есть ли свободные ресурсы и достаточны ли они?

    Успешная стратегия диверсификации производства может быть построена только на сильных сторонах текущего бизнеса. Поэтому не ориентируйтесь на успешные примеры конкурентов, вы не полностью проинформированы о их возможностях и ресурсах и можете принять ошибочное решение при выборе формы диверсификации. Проанализируйте все внутренние ресурсы компании и составьте полный перечень сильных сторон.

    Второй важный момент, о котором мы упомянули выше — стабильность текущего бизнеса. Любая инициатива, любая новая идея требует ресурсов и инвестиций, которые вы используете в текущем бизнесе. Поэтому прежде чем развивать новые направления, убедитесь в стабильности, прибыльности и продуктивности текущей деятельности. А если вы уже видите изъяны, то вложите имеющиеся ресурсы в их устранение и только потом рассматривайте варианты диверсификации.

    И последний момент, который вы должны рассмотреть на первом этапе — достаточность ресурсов. Любой новый проект требует финансовых и человеческих ресурсов для его реализации. Убедитесь, что ваша компания обладает минимальными ресурсами для рассмотрения и оценки возможных направлений для диверсификации бизнеса. В ином случае, либо отложите этот проект, либо найдите альтернативные пути увеличения доли рынка (поиск субподрядчиков, совместные предприятия, партнерские программы и т.п.)

    Шаг 2: Поиск направления для диверсификации

    В идеале выбор рынка (или сегмента рынка) для диверсификации бизнеса должен быть сделан на основе серьезного макроэкономического и отраслевого анализа, в результате которого можно определить направления с высокими темпами роста и благоприятным инвестиционным климатом. Но чаще бывает так, что направления для диверсификации определяются на основе знаний и опыта владельца бизнеса, а также с учетом личных контактов и связей.

    Если вы пока не уверены в каком направлении расширять свой бизнес, вам необходимо найти идеи, потенциал и жизнеспособность которых вы сможете оценить. Самый простой способ собрать идеи — провести мозговой штурм. Соберите небольшую группу людей, которые разбираются в вашем бизнесе, являются специалистами в узких областях или имеют стратегическое мышление. К таким людям относятся руководители отделов, эксперты рынка, молодые амбициозные специалисты. Часто интересные идеи рождают сторонние эксперты, которые имеют «незамыленное» представление о рынке и могут по-другому посмотреть на бизнес.

    Шаг 3: Оценка направлений для диверсификации

    Планирование диверсификации компании ничем не отличается от планирования организации нового бизнеса. На этапе оценки альтернативных вариантов для роста продаж важно детально исследовать рынок, интенсивность конкуренции и определить ключевых конкурентов, определить предпочтения потребителей, общие тенденции и динамику рынка. В результате у вас получиться список параметров, по которым вы сможете оценить общую привлекательность каждого рынка и выбрать наиболее подходящий для вашего бизнеса вариант. В конце по каждому возможному направлению диверсификации сделайте следующие выводы:

    • Действительно ли вы знаете долгосрочные перспективы и потенциал рынка, а также понимаете бизнес-модель ключевых игроков?
    • Действительно ли вы знаете, как эффективно продавать на новом рынке и понимаете ключевые драйверы продаж?
    • Действительно ли вы имеете достаточно ресурсов для входа на рынок и захвата целевой доли рынка?
    • Есть ли у вас четкий план финансирования диверсификации, включающий инвестиции в технологии, в оборудовании, в продвижение товара и улучшение качества работы с потребителями?
    • Есть ли у вас критерии оценки эффективности выбранной стратегии диверсификации и четкий план работ на 3-5 лет вперед?
    • Действительно ли диверсификация — самая лучшая стратегия выхода на новый рынок и нет более эффективных решений (партнерство, сотрудничество к компаниями и т.п.)

    Шаг 4: Анализ общего портфеля компании

    После того, как вы оценили все возможные направления для диверсификации, сделайте проверочное действие и оцените каждое направление в рамках общего товарного портфеля компании. Портфель компании — это сочетание всех продуктов и услуг, которые компания предлагает своим клиентам. Положение и роль каждого товара, товарной линии, направления бизнеса должны быть четко зафиксированы. Возможно, самая успешная стратегия диверсификации не впишется в ваш портфель. В оценке вам помогут различные методики портфельного анализа: матрица БКГ, матрица McKinsey-GE, матрица ADL и др.

    Твитнуть Please enable JavaScript to view the comments powered by Disqus. comments powered by

    powerbranding.ru

    Похожие записи

    Вам будет интересно

    Как получить дотацию на развитие сельского хозяйства – Как получить субсидию на развитие сельского хозяйства

    Что такое дистрибьютор – кто такой, чем занимается, отличие между ними

    Отправить ответ

    avatar
      Подписаться  
    Уведомление о