Анализ ликвидности баланса
Актуально на: 12 декабря 2017 г.
Бухгалтерский баланс – основная форма бухгалтерской отчетности, которая характеризует финансовое положение организации по состоянию на отчетную дату (п. 18 ПБУ 4/99). Кроме того бухгалтерский баланс выступает в качестве информационной базы анализа, в процессе которого определяются различного рода коэффициенты, а в результате принимаются управленческие решения. Одним из направлений анализа этой формы отчетности является анализ ликвидности баланса. Напомним, что ликвидность активов – это их способность превращаться в деньги. Соответственно, чем выше скорость такого превращения, тем активы считаются более ликвидными. Абсолютно ликвидные активы организации – это деньги. Расскажем об основных коэффициентах, рассчитываемых при оценке ликвидности баланса.
Группируем активы по степени ликвидности
Анализ ликвидности баланса начинается с определения степени ликвидности тех или иных активов. Для этой цели активы организации делятся на 4 группы – от наиболее ликвидных до труднореализуемых активов. Представим такую группировку в таблице:
| Группа ликвидности | Строка баланса |
|---|---|
| Наиболее ликвидные активы | 1240 «Финансовые вложения (за исключением денежных эквивалентов)» + 1250 «Денежные средства и денежные эквиваленты» |
| Быстро реализуемые активы | 1210 «Запасы» + 1230 «Дебиторская задолженность» (в части краткосрочной дебиторской задолженности) + 1260 «Прочие оборотные активы» |
| Медленно реализуемые активы | 1220 «НДС по приобретенным ценностям» + 1230 «Дебиторская задолженность» (в части долгосрочной дебиторской задолженности) |
| Труднореализуемые активы | 1100 «Итого по разделу I» |
В рамках выделенных групп ликвидности активов организации может проводиться горизонтальный и вертикальный анализ.
Коэффициенты ликвидности по балансу
При расчете показателей ликвидности стоимость активов соотносится с величиной обязательств в пассиве бухгалтерского баланса.
Для коэффициента ликвидности формула по балансу может быть такая (Приказ Минфина от 02.07.2010 № 66н):
КАЛ = (строка 1240 + строка 1250) / (строка 1510 + строка 1520 + строка 1540 + строка 1550)
где КАЛ – коэффициент абсолютной ликвидности;
строка 1510 – «Заемные средства»;
строка 1520 – «Кредиторская задолженность»;
строка 1540 – «Оценочные обязательства»;
строка 1550 – «Прочие обязательства».
Коэффициент абсолютной ликвидности показывает способность организации погашать свои текущие обязательства за счет наиболее ликвидных активов. Нормативное значение КАЛ e 0,2.
Когда необходимо определить способность организации погашать свои текущие обязательства за счет наиболее ликвидных и быстро реализуемых активов, рассчитывается коэффициентом быстрой ликвидности (К
КБЛ = (строка 1210 + строка 1230* + строка 1240 + строка 1250 + строка 1260) / (строка 1510 + строка 1520 + строка 1540 + строка 1550)
* строка 1230 – в части краткосрочной дебиторской задолженности.
Также читайте:
glavkniga.ru
Коэффициент текущей ликвидности: формула по балансу
Коэффициент текущей ликвидности, формула по балансу – это очень важный показатель. Он демонстрирует, может ли предприятие оплачивать собственные обязательства краткосрочного типа с использование оборотных активов. Параметр прямо влияет на прочность позиции фирмы на рынке, то есть чем он выше, тем уверенней компания себя чувствует. Также зная эти данные можно оценивать платежеспособность.
Характеристика ликвидности
Расчет ликвидности юридическим лицом – это показатель, который поможет определить может ли он отвечать по своим текущим долгам. Ликвидность можно привязать к показателю времени, этот параметр помогает указать скорость реализации имущества, что относится к оборотным активам. Варианты могут быть:
- Высокими – это касается имущества, которое не требуется продавать, к примеру, деньги. Сюда же относятся ЦБ в составе краткосрочных вложений.
- Быстрой – это имущество, которое можно реализовать в течение определенного времени, но не очень большого. Пример – задолженность дебитора краткосрочного типа.
- Средняя – касается имущества, что его слишком быстро реализовать невозможно, причем в процессе реализации они могут потерять часть стоимости. К ним относятся – запасы, незавершенное производство.
Если перенести эти показатели на ликвидность, то можно выделить такие важные показатели:
Бесплатная консультация юриста по телефону
Задать вопрос юристуПо Москве и Московской области
Санкт-Петербург и область
Федеральный номер
- Абсолютная – относятся к имуществу с высокими темпами продаж.
- Быстрая, еще имеет названия срочной называют ее показатель промежуточного покрытия. Можно рассматривать с позиции имущества, которое имеет высокие и/или быстрые темпы реализации.
- Текущая – относится к имуществу, темпы продажи отвечают сумме всех трех указанных темпов.
Что такое коэффициент текущей ликвидности?
Данный показатель считают относительным, так как он позволяет дать оценку способности организации погашать текущие кредиты за счет оборотного капитала. Другие названия: коэффициент покрытия или работающего капитала.
В качестве финансового инструмента дает возможность компании сформировать сумму обязательств, опираясь на объемы оборотных активов (капитала). Если говорить об анализе деятельности компании, то рассматриваемый показатель демонстрирует платежеспособность в краткосрочном периоде, то есть за 12 месяцев. Чем он выше, тем выше и платежеспособность.
Важность показателя
Данный параметр ликвидности имеет ключевую роль для:
- Возможных инвесторов, когда они вкладывают деньги в то или иное предприятие, они должны быть уверены в его положении, стабильности.
- Для банков, в случае предоставление кредита компании. Прежде чем дать средства взаймы, финучреждение тщательно проверяет текущую ликвидность, а значит и возможные риски.
- Для поставщиков, работающих с предприятием.
Важно! Расчетный параметр ликвидности 1,5-2,5 — считается нормальным. Если вышло меньше 1, то это свидетельствует о том, что платить по счетам предприятие не имеет возможности, в том числе не способно оплатить долгосрочные кредиты. Результат выше 2,5 – тоже плохой, ведь говорит о не оптимальном задействовании капитала и медленной оборачиваемости средств.
Расчет по балансу
Для расчета коэффициента текущей ликвидности по балансу используют следующую формулу:
Обозначения в ней берутся с бухгалтерского баланса, а именно:
- А1 – строка 1250 или высоколиквидные активы – деньги, ценные бумаги.
- А2 – ст. 1230 – быстрореализуемые – те что уже представлены в наличном выражении или может очень быстро в него быть переведено. К примеру: задолженность дебиторов до 12 месяцев, депозиты в банке, готовые товары на складе, отгруженные покупателям.
- А3 – ст. 1220 – медленно конвертируемые. Задолженность дебиторов больше 12 месяцев, возврат НДС.
- П1 – ст. 1520 – самые срочные обязательства. Это задолженность перед поставщиками, по налоговым платежам, перед работниками по зарплате.
- П2 – ст. 1510 – среднесрочные обязательства, краткосрочные кредиты банков.
Существует также формула расчета по новой форме баланса, которая начала действовать в 2011 году. Экономическая суть осталась та же, а вот названия строк изменились. В этом случае формула выглядит так:
КТЛ= ст. 1200/ ст. 1510+ст. 1550
Важно! Если общий объем оборотных активов больше обязательств, то это указывает на наличие у компании запаса. Как раз за счет него возможна компенсация убытков, что возникают в процессе работы.
Нормальные параметры
При показателе 2 и более можно утверждать о том, что у юрлица имеются оборотные активы в двух и более кратном объеме больше обязательств. То есть проблемой, расплатиться с краткосрочными обязательствами не будет. В отечественных нормативных актах показателем, который считается нормальным, называют именно 2.
Что касается мировой практики, то тут норма находится в пределах 1,5-2,5. В таблице ниже, представлено сравнение коэффициентов по российским и международным нормативам.
Есть также особенности размера коэффициента в зависимости от сферы деятельности, а именно:
- Розничная торговля, общепит – норма это 1, так как у этих предприятий достаточно большой объем краткосрочных обязательств.
- Промышленные предприятия. Тут норма – 3, так как для них характерна специфика производства, при которой у предприятия имеется слишком большой объем запасов и незавершенного производства.
Также на коэффициент во многом оказывает влияние качество используемых в расчет показателей. Например: в формулу вписаны активы, которые реально не можно считать ликвидными – это сомнительные ценные бумаги, неликвидные запасы. В этом случае показатель будет необоснованно завышен и не даст достоверной картины ситуации на предприятии.
Варианты повышения
Для того чтобы повысить показатель коэффициента текущей ликвидности, можно использовать такие методы:
- Уменьшить объемы задолженности. Удобнее всего применять реструктуризацию, при которой срок займа может быть увеличен и он перейдет со статуса краткосрочные в среднесрочные. Еще один вариант – это оказание взаимных услуг или списание долга, как невостребованного.
- Увеличение объема оборотных активов.
- Снижение и оборотных активов, и кредиторской задолженности. Этот вариант считают оптимальным, так как это единственный путь к действенному повышению текущей ликвидности.
Вывод
Хотя коэффициент текущей ликвидности и дает информацию касательно платежеспособности, говорить о положении дел в компании только по нему нельзя. Это только один из показателей экономического анализа.
Формула расчета коэффициента текущей ликвидности по балансу
Коэффициент текущей ликвидности характеризует компанию с позиции ее возможностей своевременно расплатиться по своим краткосрочным обязательствам. Он входит в комплекс расчетов, связанных с анализом финансового состояния любой организации.
Зависимость ликвидности от структуры активов
Какие характеристики фирмы показывает коэффициент текущей ликвидности
Методика определения коэффициента текущей ликвидности
Как посчитать коэффициент ликвидности на основе данных баланса
Нормативное значение коэффициента текущей ликвидности
Факторы, влияющие на показатель ликвидности
Для каких целей применяют коэффициент покрытия
Зависимость ликвидности от структуры активов
Под термином ликвидности чаще всего понимают оценку достаточности имущества компании для того, чтобы расплатиться по имеющимся у нее долгам на тот или иной момент времени. При этом коэффициент текущей ликвидности зависит от того, насколько быстро могут быть активы компании переведены в денежную форму (реализованы). Подобным образом проверяется платежеспособность юридического лица.
В зависимости от периода, который требуется для продажи, активы принято делить на:
- Мгновенно реализуемые — это непосредственно деньги на счетах и в кассе, их эквиваленты и финансовые вложения в ценные бумаги. Их фактически не нужно продавать: они сразу могут включаться в процесс расчетов.
- Быстрореализуемые — для их трансформации в наличность требуется, как правило, немного времени — это, например, дебиторская задолженность.
- Реализуемые за средний временной промежуток — их продажа уже занимает некоторое время, кроме того, они теряют часть своей стоимости со временем или в случае реализации.
Исходя из этого, принято идентифицировать несколько типов ликвидности:
- Абсолютная — характеризует объемы средств, которые могут быть мгновенно проданы, то есть в этом случае задействуются только мгновенно реализуемые активы.
- Быстрая — ее синонимами будут срочная, промежуточная, критическая, иногда этот вид обозначают термином промежуточного покрытия, она отражает степень наличия ценностей, которые можно продать быстро и без потерь.
- Текущая ликвидность— включает в свой расчет помимо активов, участвующих в предыдущих двух пунктах, еще и активы со средними периодами реализации.
При расчете описанных коэффициентов объем имеющегося в наличии имущества сравнивается с суммой краткосрочной задолженности фирмы.
Какие характеристики фирмы показывает коэффициент текущей ликвидности
Рассчитывая коэффициент текущей ликвидности, специалист планирует получить ответ на вопрос, достаточно ли в компании оборотных активов, которые имеют приемлемый срок реализации для погашения всех имеющихся краткосрочных долгов. Как правило, данный показатель определяется за период не более года. Иногда его именуют коэффициентом общей ликвидности, покрытия, коэффициентом обращения или действующего капитала.
В качестве источника данных для определения коэффициента текущей ликвидности берут бухгалтерский баланс. Чаще всего это отчетность за год, но иногда применяют и данные за более короткий промежуток. Для отслеживания динамики показателя его вычисляют за несколько периодов.
При расчете коэффициента текущей ликвидности сравнивают итоги раздела 2 и 5 баланса.
Методика определения коэффициента текущей ликвидности
Формулируя алгоритм расчета коэффициента текущей ликвидности, можно сказать, что он получается путем деления объема оборотных активов на краткосрочные обязательства фирмы. При формировании суммы краткосрочной задолженности принято выделять 3 подхода:
- Берется общий итог раздела 5 баланса, в этом случае коэффициент текущей ликвидности рассчитывается следующим образом:
ТЛ = ОА / КО,
где:
ТЛ — текущая ликвидность;
ОА — оборотные активы;
КО — краткосрочные обязательства.
- Используя итог раздела 5 за минусом доходов будущих периодов, которые, даже исходя из их наименования, сложно отнести к обязательствам.
ТЛ= ОА / (КО – ДБП),
где:
КО — краткосрочные обязательства;
ДБП — доходы будущих периодов.
Подобный подход расчета рекомендует Минэкономразвития РФ в приказе от 21.04.2006 № 104. Тогда формула коэффициента текущей ликвидности примет вид:
ТЛ = ОА / (КК + ККЗ + ОО + ПО),
где:
ОА — оборотные активы;
КК — привлеченные краткосрочные займы;
ККЗ — кредиторская задолженность;
ОО — размер оценочных обязательств;
ПО — прочая краткосрочная задолженность, не вошедшая в предыдущие группы.
- Исключая из раздела 5 баланса, помимо доходов будущих периодов, сумму оценочных обязательств, которые формально также затруднительно причислить к задолженности. В этом случае расчет коэффициента текущей ликвидности производится так:
ТЛ = ОА / (КК + ККЗ + ПО).
Данный алгоритм можно выразить и иначе:
ТЛ= ОА / (КО – ДБП – ОО),
где:
ОА — оборотные активы;
КО — краткосрочные обязательства.
ДБП — доходы будущих периодов.
Как посчитать коэффициент ликвидности на основе данных баланса
Как было сказано выше, в формулах коэффициента текущей ликвидности по балансу используются данные баланса, то есть значения из той или иной строки. Для наглядности можно поменять буквенные обозначения в формулах на номера полей отчетности:
- Для первой формулы, которая просто использует итоги разделов, алгоритм примет вид:
ТЛ = стр. 1200 / стр. 1500,
где 1200, 1500 — номера соответствующих строк раздела 2 и раздела 5 отчета по форме № 1.
- Для второго подхода, исключающего из расчета доходы будущих периодов, формула будет записана так:
ТЛ = стр. 1200 / (стр. 1500 – стр. 1530)
или так:
ТЛ = стр. 1200 / (стр. 1510 + стр. 1520 + стр. 1540 + стр. 1550).
- С применением исключительно краткосрочных долгов без прочих статей, входящих в раздел 5:
ТЛ = стр. 1200 / (стр. 1510 + стр. 1520 + стр. 1550),
или
ТЛ = стр. 1200 / (стр. 1500 – стр. 1530 – стр. 1540).
Возможно, что в деловой практике возникнут обстоятельства, требующие использование бухгалтерского баланса, составленного до 2011 года. Тогда действовали другие обозначения строк, поэтому лучше воспользоваться приведенной ниже таблицей соответствия кодов:
Название строки/раздела | Шифр поля после 2011 года | Шифр поля, применявшийся до 2011 года |
Всего по разделу 2 | 1200 | 290 |
Всего по разделу 5 | 1500 | 690 |
Кредиты и займы с коротким сроком погашения | 1510 | 610 |
Краткосрочная задолженность перед партнерами | 1520 | 620 и 630 |
Доходы будущих периодов | 1530 | 640 |
Оценочные обязательства (резервы) | 1540 | 650 |
Прочие краткосрочные долги | 1550 | 660 |
До 2011 года при составлении финансовой отчетности следовало выделять дебиторку со сроком покрытия свыше 1 года. Исходя из логики исследуемого показателя — коэффициента текущей ликвидности, его необходимо было рассчитывать без учета сумм долгосрочной дебиторской задолженности.
Нормативное значение коэффициента текущей ликвидности
Чтобы компания могла расплатиться по своим обязательствам своевременно, сумма оборотных средств должна быть не ниже размера краткосрочных обязательств. Соответственно нужно, чтобы коэффициент был не менее 1.
ОБРАТИТЕ ВНИМАНИЕ! На практике допускается, чтобы ликвидность оказалась ниже 1. Однако это возможно только для организаций с большой скоростью оборота активов.
В то же время слишком значительное превышение эталонного значения также не очень хороший знак: это сигнализирует о замедлении оборачиваемости активов. Как правило, в данной ситуации увеличиваются остатки запасов на складах, растет дебиторская задолженность, происходит общее снижение эффективности использования денежных средств.
На корректность расчета коэффициента текущей ликвидности баланса ключевое влияние оказывает достоверность исходной информации. Ее необходимо всесторонне обследовать перед включением в формулу для практических целей. В частности, есть вероятность задействовать в ней средства, которые по факту не относятся к ликвидным, это может быть просроченная дебиторская задолженность либо ценные бумаги ненадежного эмитента. Тогда картина платежеспособности фирмы будет слишком оптимистична. Если встречаются подобные суммы, их лучше исключить из формулы при определении ликвидности. При этом расчет всех трех типов ликвидности не дает всеобъемлющего представления о финансовом положении фирмы. Он является только одним из индикаторов общего состояния компании, элементом системы финансового анализа, который помогает сделать корректные окончательные суждения.
Факторы, влияющие на показатель ликвидности
Обстоятельствами, наличие которых может повлиять на размер коэффициента текущей ликвидности баланса, являются:
- скорость изменения объема оборотных средств по сравнению с темпами изменения краткосрочных обязательств;
- сокращение объема краткосрочных кредитов, в том числе путем их переквалификации в долгосрочные.
Для каких целей применяют коэффициент покрытия
Основными пользователями информации о коэффициенте текущей ликвидности — покрытия выступают:
- директора организаций;
- собственники компаний;
- субъекты, осуществляющие финансовые вложения в организацию;
- инспекции, проводящие рабочие вычисления, осуществление которых предписано приказом Минэкономразвития РФ от 21.04.2006 № 104.
Кроме того, мониторинг данного показателя будет одной из первоочередных задач арбитражных управляющих, которые должны это делать согласно постановлению Правительства РФ от 25.06.2003 № 367.
***
Применение показателей ликвидности стало нормой в практике анализа финансового состояния. В результате оценивают мгновенный, краткосрочный и среднесрочный вариант данного коэффициента. Различие между ними заключается только в категории активов, соотношение которых по сравнению с краткосрочными обязательствами оценивается. Все расчеты строятся на основе показателей баланса, хотя существует большое количество вариаций вычислений, дающих сопоставимые результаты, с применением различных строк отчетности. При этом первостепенное значение имеют качество и достоверность исходных данных. Нередко возникают обстоятельства, в которых первичные данные приходится «очищать» от лишних сумм. В то же время само значение коэффициента не является абсолютным индикатором платежеспособности фирмы, хотя, безусловно, и должно обязательно учитываться при проведении комплексного финансового анализа. Это значение желательно иметь равным около 1, при этом лучше, если коэффициент будет немного больше 1. Чрезмерный рост показателя ликвидности не способствует стабильности деловой активности, так как указывает на замедление оборачиваемости, рост дебиторки и некоторое затоваривание складов. Таким образом, не стоит безоговорочно полагаться только на описываемый коэффициент в случае принятия управленческих решений, в то же время игнорировать его при оценке текущего положения дел также нельзя.
okbuh.ru
Коэффициент текущей ликвидности — что показывает, нормативное значение, формула по балансу, как рассчитывается и пример расчета
Термин «Ликвидный» означает обращаемый в деньги. То есть ликвидность – это способность активов быть быстро проданными по цене, максимально приближенной к рыночной. Или иными словами, показатель ликвидности выражается во времени, в течение которого активы превращаются в финансы. Читайте инструкцию как сделать расчет рентабельности.
Коэффициент текущей ликвидности также называют коэффициентом покрытия долгов
Содержание статьи
Что он показывает?
Коэффициент текущей ликвидности или коэффициент покрытия долгов представляет собой экономический показатель, расчет которого производится путем соотношения активов и текущих обязательств, имеющих краткосрочный характер. Полученное значение показывает текущую платежеспособность компании (в период не более одного года) при помощи текущих активов компании. Соответственно, чем этот показатель больше, тем лучшую имеет платежеспособность компания. Данный показатель важен для:
- Возможных инвесторов ради исключения рисков и получение прибыли от вложений;
- Банков, в случае если организация решила взять кредит. Банк должен быть уверен в своем заемщике;
- Поставщиков. Часто компании договариваются о покупке материалов и сырья под реализацию, либо по предоплате, соответственно поставщик должен быть уверен, что получит деньги за товар в оговоренные сроки.
Если коэффициент текущей ликвидности меньше критериального значения, то следует рассчитать коэффициент восстановления платежеспособности за период, составляющий не менее шести месяцев.
Расчет данного показателя позволит увидеть возможность восстановления ликвидности компании в ближайшие полгода. Существует специальная формула для расчета этого коэффициента, и исходя из результата делается прогноз. Однако, специалисты утверждают что не следует особо полагаться на коэффициент восстановления платежеспособности, он не является надежным на 100 процентов. Ознакомиться с инструкцией как открыть автомойку с нуля можно здесь.
Если коэффициент текущей ликвидности соответствует нормативу, то необходимо рассчитать коэффициент утраты платежеспособности за три месяца. Этот показатель необходим для того, что бы было возможным предвидеть существующую вероятность ухудшения текущей ликвидности предприятия.
Если коэффициент текущей ликвидности выше нормы, здесь можно сделать вывод, что у предприятия имеются достаточный объем свободных ресурсов, которые были образованы благодаря собственным источникам. Если смотреть на данную ситуацию со стороны кредиторов, то оборотные средства в компании формируются хорошо. Однако, если взглянуть на это с точки зрения менеджмента, существенные накопления запасов возможно связаны с неэффективным руководством над активами или же данная компания не использует по максимуму свои возможности по получению займов и кредитов. Читайте инструкцию как произвести расчет точки безубыточности на этой странице.
Коэффициент абсолютной ликвидности позволяет определить какую часть краткосрочных финансовых обязательств компания способна оплатить в ближайшем будущем, не используя оплаты дебиторской задолженности и реализации других активов.
Для возможности определить способность оплатить краткосрочные долги предприятия рассчитывается коэффициент абсолютной ликвидности
Для расчета данного показателя используется формула:
Кал = (Денежные средства + Краткосрочные финансовые вложения) / Текущие обязательства.
Все данные для этой формулы берутся из бухгалтерского баланса. Этот показатель не столь популярен, как коэффициент текущей или быстрой ликвидности, и имеет достаточно четкие нормативы. Нормой считается значение коэффициента от 0,2 и выше. Но и высокие показатели не очень хорошее явление, так как свободные финансы могли бы пойти на развитие бизнеса.
Коэффициент текущей ликвидности за предшествующий год необходим для того чтобы можно было сравнить показатели и выявить насколько эффективно производится управление активами компании.
Нормативное значение
Значение коэффициента текущей ликвидности, находящееся в диапазоне от 2 до 3, считается нормой.
Но не стоит забывать, что оценку и анализ необходимо осуществлять не только опираясь на нормативные показатели, но и учитывая отрасль, в которой работает компания. Ведь каждая отрасль имеет свои особенности. Эквайринг для малого бизнеса здесь: https://biz-faq.ru/organizaciya-biznesa/platezhi/ekvajring/ekvajring-dlya-malogo-biznesa.html.
Если показатель текущей ликвидности ниже нормативного показателя и равен 1 или 1,5, это означает что текущие задолженности будет трудно погасить. Хотя, для розничной торговли считается вполне нормальной ситуация, когда низкий коэффициент текущей ликвидности может быть уравновешен значительным притоком финансов от операционной деятельности и хорошей их оборачиваемостью.
Если коэффициент ниже 1, то есть риск не расплатиться по долгам. В случае же, когда показатель текущей ликвидности зашкаливает выше 3, это означает о неэффективном управлении активами предприятия.
Формула
Коэффициент текущей ликвидности (Ктл) представляет собой отношение текущих (оборотных) активов к финансовым обязательствам, носящим краткосрочный характер. Формула расчета коэффициента выглядит следующим образом:
Ктл = Оборотные активы/ Текущие обязательства.
Все необходимые для вычисления данные берутся из формы № 1 бухгалтерского баланса компании.
Для вычисления коэффициента текущей ликвидности берутся данные из бухгалтерского баланса
Формула по балансу коэффициента текущей ликвидности представлена ниже:
Ктл = (стр. 1200 Форма № 1 + стр. 1170 Форма № 1) / (стр. 1500 Форма № 1 – стр. 1530 Форма № 1 – стр. 1540 Форма №1).
Как рассчитывается?
Формула расчета коэффициента текущей ликвидности может быть представлена в другом виде. Ниже представлена формула и пример расчета показателя:
Ктл = (А1 + А2 + А3) / (П1 + П2),
Где в числителе указаны оборотные активы из бухгалтерского баланса (итог второго раздела), а в знаменателе указаны краткосрочные обязательства в соответствии с бухгалтерским балансом (итог пятого раздела). Читайте о франшизе без вложений, возможно ли и как открыть.
Видео
Смотрите на видео более подробную информацию о коэффициенте текущей ликвидности:
Коэффициент текущей ликвидности важен для предприятия. Для контроля над ситуацией следует регулярно производить расчеты, что поможет снизить возможные риски.
Уважаемые читатели! Если вы нуждаетесь в консультации специалиста по вопросам открытия и организации бизнеса (предпринимательскому праву), онлайн-кассам, рекомендуем сразу обратиться к нашим квалифицированным практикующим юристам:
Москва и область: +7 (499) 455-12-46
Санкт-Петербург и область: +7 (812) 426-11-82
Также вы можете задать вопрос онлайн-консультанту:
Уважаемые читатели! Если вы нуждаетесь в консультации специалиста по вопросам открытия и организации бизнеса (предпринимательскому праву), онлайн-кассам, рекомендуем сразу обратиться к нашим квалифицированным практикующим юристам:
Москва и область: +7 (499) 455-12-46
Санкт-Петербург и область: +7 (812) 426-11-82
biz-faq.ru
Калькуляторы ликвидности предприятия
Ликвидность — это способность отдельных видов имущественных ценностей обращаться в денежную форму без потери балансовой стоимости для погашения текущих финансовых обязательств. Другими словами ликвидность – это способность активов предприятия быть быстро проданными по цене, близкой к рыночной.
Коэффициент текущей ликвидности
Указанный финансовый показатель характеризует, в какой степени все краткосрочные обязательства обеспечены оборотными активами. Его еще называют Коэффициент покрытия или Коэффициент общей ликвидности.
Для расчета необходимо Оборотные активы разделить на сумму Наиболее срочных пассивов и Краткосрочных пассивов.
Рекомендуемое значение. Нормальным считается значение коэффициента 2 и более (это значение наиболее часто используется в российских нормативных актах). В мировой практике считается нормальным от 1.5 до 2.5, в зависимости от отрасли. Значение ниже 1 говорит о высоком финансовом риске, связанном с тем, что предприятие не в состоянии стабильно оплачивать текущие счета. Если коэффициент текущей ликвидности больше нормы, то финансовое положение компании стабильно. Но если значение более 3, то это может свидетельствовать о нерациональной структуре капитала.
По этой же формуле рассчитывается коэффициент текущей ликвидности по Биверу, который помогает оценить вероятность банкротства предприятия. Если показатель менее 3,2, то вероятность банкротства компании низкая, если коэффициент меньше 2, то вероятность банкротства средняя, а если ниже 1, то есть высокая вероятность, что компания обанкротится в течение года.
Коэффициент абсолютной ликвидности.
Указанный показатель характеризует, какая часть краткосрочных обязательств может быть погашена имеющимися денежными средствами и краткосрочными финансовыми вложениями.
Для расчета необходимо Легко реализуемые активы поделить на сумму Наиболее срочных пассивов и Краткосрочных пассивов. Данный коэффициент не нашел широкого распространения на западе.
Рекомендуемое значение от 0,2 до 0,5
Если коэффициент абсолютной ликвидности больше нормы, то компания способна рассчитаться в кротчайшие сроки с задолженностью. Чем выше показатель, тем лучше платежеспособность предприятия. С другой стороны, высокий показатель может свидетельствовать о нерациональной структуре капитала, о слишком высокой доле неработающих активов в виде наличных денег и средств на счетах.
Коэффициент восстановления платежеспособности
Указанный финансовый коэффициент показывает возможность восстановления нормальной текущей ликвидности предприятия в течение 6 месяцев после отчетной даты. Для расчета берутся коэффициент текущей ликвидности на отчетный период (на конец года) и коэффициент текущей ликвидности за предыдущий отчетный период (на начало года). Их можно рассчитать используя «Калькулятор текущей ликвидности».
Рекомендуемый показатель: выше 1
Если коэффициент больше нормы, то в течение полугода компания сможет восстановить свою платежеспособность.
infofirm.ru
Формула коэффициента текущей ликвидности
Сущность коэффициента текущей ликвидности
Коэффициент текущей ликвидности (с англ. сurrentratio) может быть вычислен отношением высоколиквидных активов, быстрореализуемых активов и медленно конвертируемых к наиболее срочным обязательствам и среднесрочным обязательствам.
Показатель текущей ликвидности — один из трех основных критериев, которыми характеризуется ликвидность компании. Как правило, ликвидность может быть приравнена к платежеспособности и возможностям компании реализовать активы по рыночным ценам. Само понятие ликвидность произошло от термина ликвидировать, то есть продавать или реализовывать. Ликвидность считается ключевым понятием финансового анализа, показывающим скорость перехода активов в денежные средства.
Текущая ликвидность — важный индикатор финансового состояния любой компании, который должен подвергаться постоянному контролю. Рост показателя делает компанию более инвестиционно привлекательной для инвесторов и кредиторов, что дает ей больше дополнительных рычагов и денежных ресурсов для максимизации собственной рыночной стоимости и рентабельности.
Формула коэффициента текущей ликвидности
Существует следующая классификация видов активов и пассивов предприятий, которые используются при оценке ликвидности. Активы при этом разделяются:
- А1- Высоколиквидные (строка 1250),
- А2 — Быстрореализуемые (строка1230),
- А3 — Медленно конвертируемые (строка1220).
Классификация обязательств (пассивов):
- П1- Самые срочные (строка1520),
- П2- Среднесрочные (строка1510).
Аналитическая формула коэффициента текущей ликвидности имеет следующий вид:
Cr=(A1+A2+A3)/(П1+П2)
В новом балансе, который приняли в 2011 году, стали отличаться названия строк, но экономический смысл формулы коэффициента текущей ликвидности не поменялся.
Cr=строка 1200 / (строка1510+строка1520+строка1550)
Норматив коэффициента текущей ликвидности
В случае если коэффициент текущей ликвидности выше 2, то это показывает, что предприятие обладает оборотными активами в большем количестве, чем краткосрочные обязательства с 2кратным покрытием. При этом компания имеет большую способность расплаты по собственным обязательствам в краткосрочном периоде.
Мировая практика считает оптимальным диапазон текущей ликвидности от 1,5 до 2,5. Когда коэффициент текущей ликвидности меньше единицы, предприятие теряет способность устойчивой расплаты по долгам (обязательствам).
Повышение коэффициента текущей ликвидности
С помощью коэффициента текущей ликвидности можно характеризовать финансовое состояние предприятия. Многие кредитные организации используют данный показатель при оценке платежеспособности компаний.
Формула коэффициента текущей ликвидности показывает, что рост платежеспособности компании может привести к уменьшению стоимости заемного капитала (процентные ставки по кредитам), что позволит максимизировать чистую прибыль и рентабельность предприятия.
Существует несколько способов увеличения коэффициента текущей ликвидности:
- Сократить объем кредиторской задолженности путем ее реструктуризации за счет взаимозачета или списания в качестве невостребованной;
- Увеличить оборотные активы;
- Увеличить оборотные активы и одновременно сократить кредиторскую задолженность.
Примеры решения задач
ru.solverbook.com
| Все отрасли РФ | 1,14 | 1,26 | 1,25 | 1,26 | 1,3 | 1,37 | 1,44 |
| 01. Растениеводство и животноводство, охота и предоставление соответствующих услуг в этих областях | 2,03 | 2,05 | 2,17 | 2,37 | 2,46 | 2,52 | 2,62 |
| 02. Лесоводство и лесозаготовки | 0,98 | 1,11 | 1,15 | 1,15 | 1,2 | 1,24 | 1,35 |
| 03. Рыболовство и рыбоводство | 1,63 | 1,71 | 1,72 | 1,85 | 2,08 | 2,26 | 2,51 |
| 05. Добыча угля | 0,88 | 0,93 | 0,91 | 0,91 | 0,99 | 1,01 | 1,04 |
| 06. Добыча сырой нефти и природного газа | 1,19 | 1,22 | 1,23 | 1,14 | 1,08 | 1,08 | 1,07 |
| 07. Добыча металлических руд | 1,88 | 1,32 | 1,17 | 1,18 | 1,22 | 1,02 | 1 |
| 08. Добыча прочих полезных ископаемых | 1,17 | 1,04 | 1,02 | 1,03 | 1,05 | 1,07 | 1,09 |
| 09. Предоставление услуг в области добычи полезных ископаемых | 1,24 | 1,12 | 1,13 | 1,14 | 1,14 | 1,16 | 1,19 |
| 10. Производство пищевых продуктов | 1,14 | 1,19 | 1,19 | 1,2 | 1,24 | 1,32 | 1,37 |
| 11. Производство напитков | 1,23 | 1,15 | 1,16 | 1,17 | 1,18 | 1,25 | 1,26 |
| 12. Производство табачных изделий | 1,25 | 1,2 | 1,13 | 1,09 | 1,03 | 1,05 | 1,19 |
| 13. Производство текстильных изделий | 1,17 | 1,3 | 1,31 | 1,34 | 1,42 | 1,47 | 1,55 |
| 14. Производство одежды | 1,2 | 1,39 | 1,38 | 1,39 | 1,51 | 1,62 | 1,67 |
| 15. Производство кожи и изделий из кожи | 1,12 | 1,23 | 1,27 | 1,31 | 1,33 | 1,63 | 1,77 |
| 16. Обработка древесины и производство изделий из дерева и пробки, кроме мебели, производство изделий из соломки и материалов для плетения | 1,05 | 1,15 | 1,15 | 1,17 | 1,21 | 1,25 | 1,33 |
| 17. Производство бумаги и бумажных изделий | 1,31 | 1,13 | 1,12 | 1,16 | 1,2 | 1,25 | 1,29 |
| 18. Деятельность полиграфическая и копирование носителей информации | 1,33 | 1,31 | 1,3 | 1,34 | 1,48 | 1,52 | 1,56 |
| 19. Производство кокса и нефтепродуктов | 1,16 | 1,11 | 1,14 | 1,17 | 1,19 | 1,06 | 1,1 |
| 20. Производство химических веществ и химических продуктов | 1,37 | 1,23 | 1,22 | 1,23 | 1,27 | 1,4 | 1,45 |
| 21. Производство лекарственных средств и материалов, применяемых в медицинских целях | 1,56 | 1,6 | 1,65 | 1,67 | 1,69 | 1,88 | 2 |
| 22. Производство резиновых и пластмассовых изделий | 1,23 | 1,22 | 1,2 | 1,23 | 1,27 | 1,3 | 1,36 |
| 23. Производство прочей неметаллической минеральной продукции | 1,13 | 1,1 | 1,09 | 1,1 | 1,11 | 1,14 | 1,17 |
| 24. Производство металлургическое | 1,41 | 1,14 | 1,11 | 1,14 | 1,16 | 1,16 | 1,19 |
| 25. Производство готовых металлических изделий, кроме машин и оборудования | 1,14 | 1,13 | 1,12 | 1,14 | 1,18 | 1,18 | 1,21 |
| 26. Производство компьютеров, электронных и оптических изделий | 1,58 | 1,51 | 1,52 | 1,6 | 1,69 | 1,86 | 1,94 |
| 27. Производство электрического оборудования | 1,3 | 1,25 | 1,2 | 1,24 | 1,26 | 1,31 | 1,34 |
| 28. Производство машин и оборудования, не включенных в другие группировки | 1,2 | 1,18 | 1,16 | 1,16 | 1,18 | 1,22 | 1,28 |
| 29. Производство автотранспортных средств, прицепов и полуприцепов | 1,25 | 1,19 | 1,13 | 1,11 | 1,17 | 1,23 | 1,27 |
| 30. Производство прочих транспортных средств и оборудования | 1,17 | 1,17 | 1,12 | 1,15 | 1,22 | 1,26 | 1,28 |
| 31. Производство мебели | 1,18 | 1,29 | 1,3 | 1,29 | 1,36 | 1,38 | 1,45 |
| 32. Производство прочих готовых изделий | 1,59 | 1,49 | 1,49 | 1,55 | 1,67 | 1,74 | 1,94 |
| 33. Ремонт и монтаж машин и оборудования | 1,21 | 1,52 | 1,55 | 1,61 | 1,72 | 1,82 | 1,91 |
| 35. Обеспечение электрической энергией, газом и паром; кондиционирование воздуха | 1 | 1,06 | 1,05 | 1,08 | 1,09 | 1,13 | 1,13 |
| 36. Забор, очистка и распределение воды | 0,97 | 1,01 | 1,03 | 1,01 | 1,03 | 1,04 | 1,05 |
| 37. Сбор и обработка сточных вод | 0,91 | 1,14 | 1,18 | 1,2 | 1,29 | 1,42 | 1,46 |
| 38. Сбор, обработка и утилизация отходов; обработка вторичного сырья | 1,06 | 1,14 | 1,15 | 1,14 | 1,18 | 1,33 | 1,39 |
| 39. Предоставление услуг в области ликвидации последствий загрязнений и прочих услуг, связанных с удалением отходов | 1,12 | 1,57 | 1,38 | 1,48 | 1,55 | 1,6 | 1,71 |
| 41. Строительство зданий | 1,02 | 1,06 | 1,06 | 1,06 | 1,07 | 1,09 | 1,11 |
| 42. Строительство инженерных сооружений | 1,05 | 1,11 | 1,1 | 1,1 | 1,12 | 1,13 | 1,15 |
| 43. Работы строительные специализированные | 1,05 | 1,18 | 1,17 | 1,19 | 1,21 | 1,24 | 1,3 |
| 45. Торговля оптовая и розничная автотранспортными средствами и мотоциклами и их ремонт | 1,13 | 1,21 | 1,21 | 1,23 | 1,27 | 1,35 | 1,42 |
| 46. Торговля оптовая, кроме оптовой торговли автотранспортными средствами и мотоциклами | 1,08 | 1,12 | 1,12 | 1,12 | 1,15 | 1,19 | 1,25 |
| 47. Торговля розничная, кроме торговли автотранспортными средствами и мотоциклами | 1,23 | 1,85 | 1,81 | 1,77 | 1,81 | 1,88 | 1,96 |
| 49. Деятельность сухопутного и трубопроводного транспорта | 1 | 1,09 | 1,08 | 1,08 | 1,09 | 1,11 | 1,13 |
| 50. Деятельность водного транспорта | 1,17 | 1,34 | 1,28 | 1,28 | 1,31 | 1,33 | 1,45 |
| 51. Деятельность воздушного и космического транспорта | 1,1 | 1,13 | 1,12 | 1,12 | 1,13 | 1,32 | 1,43 |
| 52. Складское хозяйство и вспомогательная транспортная деятельность | 1,13 | 1,19 | 1,17 | 1,15 | 1,18 | 1,21 | 1,26 |
| 53. Деятельность почтовой связи и курьерская деятельность | 1,05 | 1,32 | 1,26 | 1,29 | 1,3 | 1,35 | 1,37 |
| 55. Деятельность по предоставлению мест для временного проживания | 1,33 | 1,66 | 1,56 | 1,51 | 1,57 | 1,66 | 1,72 |
| 56. Деятельность по предоставлению продуктов питания и напитков | 1,25 | 1,62 | 1,52 | 1,53 | 1,7 | 1,83 | 1,97 |
| 58. Деятельность издательская | 1,26 | 1,52 | 1,51 | 1,58 | 1,69 | 1,77 | 1,86 |
| 59. Производство кинофильмов, видеофильмов и телевизионных программ, издание звукозаписей и нот | 1,01 | 1,13 | 1,13 | 1,14 | 1,17 | 1,25 | 1,26 |
| 60. Деятельность в области телевизионного и радиовещания | 1,44 | 1,51 | 1,48 | 1,45 | 1,57 | 1,68 | 1,76 |
| 61. Деятельность в сфере телекоммуникаций | 1,19 | 1,32 | 1,33 | 1,37 | 1,45 | 1,57 | 1,64 |
| 62. Разработка компьютерного программного обеспечения, консультационные услуги в данной области и другие сопутствующие услуги | 1,32 | 1,74 | 1,73 | 1,89 | 1,97 | 2,12 | 2,26 |
| 63. Деятельность в области информационных технологий | 1,26 | 1,55 | 1,58 | 1,63 | 1,67 | 1,82 | 1,91 |
| 64. Деятельность по предоставлению финансовых услуг, кроме услуг по страхованию и пенсионному обеспечению | 1,43 | 1,43 | 1,43 | 1,48 | 1,53 | 1,67 | 1,75 |
| 65. Страхование, перестрахование, деятельность негосударственных пенсионных фондов, кроме обязательного социального обеспечения | 1,23 | 1,55 | 1,56 | 1,41 | 1,47 | 1,93 | 1,73 |
| 66. Деятельность вспомогательная в сфере финансовых услуг и страхования | 3,64 | 2,06 | 1,99 | 2,14 | 2,51 | 2,58 | 2,51 |
| 68. Операции с недвижимым имуществом | 1,14 | 1,39 | 1,42 | 1,47 | 1,53 | 1,63 | 1,71 |
| 69. Деятельность в области права и бухгалтерского учета | 1,23 | 1,97 | 2,05 | 2,22 | 2,39 | 2,61 | 2,85 |
| 70. Деятельность головных офисов; консультирование по вопросам управления | 1,3 | 1,51 | 1,53 | 1,62 | 1,73 | 1,84 | 2,06 |
| 71. Деятельность в области архитектуры и инженерно-технического проектирования; технических испытаний, исследований и анализа | 1,27 | 1,39 | 1,39 | 1,44 | 1,52 | 1,59 | 1,69 |
| 72. Научные исследования и разработки | 1,3 | 1,51 | 1,54 | 1,57 | 1,64 | 1,67 | 1,76 |
| 73. Деятельность рекламная и исследование конъюнктуры рынка | 1,26 | 1,38 | 1,36 | 1,37 | 1,41 | 1,47 | 1,57 |
| 74. Деятельность профессиональная научная и техническая прочая | 1,2 | 1,48 | 1,51 | 1,63 | 1,74 | 2,02 | 2,2 |
| 75. Деятельность ветеринарная | 1,45 | 1,97 | 1,71 | 1,78 | 2,03 | 1,97 | 2,05 |
| 77. Аренда и лизинг | 1,33 | 1,11 | 1,09 | 1,1 | 1,14 | 1,15 | 1,23 |
| 78. Деятельность по трудоустройству и подбору персонала | 1,06 | 1,27 | 1,2 | 1,25 | 1,28 | 1,36 | 1,42 |
| 79. Деятельность туристических агентств и прочих организаций, предоставляющих услуги в сфере туризма | 1,04 | 1,36 | 1,37 | 1,41 | 1,45 | 1,52 | 1,6 |
| 80. Деятельность по обеспечению безопасности и проведению расследований | 1,29 | 2,47 | 2,49 | 2,65 | 2,95 | 3,05 | 3,15 |
| 81. Деятельность по обслуживанию зданий и территорий | 1,2 | 1,45 | 1,47 | 1,54 | 1,56 |
www.testfirm.ru
Добавить комментарий
Комментарий добавить легко