Лизинговые фирмы это – Лизинг — Википедия

Лизинговые компании

Лизинг представляет собой особый род инвестиционной деятельности, когда лизингодатель в лице лизинговых компаний приобретает оборудование у поставщика с целью дальнейшей сдачи его в аренду клиенту на особых условиях. В договоре о лизинговых услугах оговаривается оплата, срок аренды, в конце которого предмет лизинга переходит в собственность получателя.

 

Продажа в лизинг является выгодным решением для развития отечественного бизнеса. Предметом лизинга является объект, который имеет индивидуальные признаки и может быть отнесен, согласно законодательству, к основным фондам. Объектом лизинговой аренды не может быть:

 

  • земельный участок;
  • объект природы;
  • производственные комплексы;
  • отдельные цеха и участки промышленных предприятий.

 

Лизинговые компании

 

Лизинговой компанией является юридическое лицо, которое передает право владения и пользования объектом другому юридическому или физическому лицу на основании лизингового договора.

Под лизинговой компанией понимается субъект деятельности, который законно наделен правом предоставлять услуги лизинга, хотя по своему правовому статусу может и не быть финансовой организацией.

 

В законодательных актах нашей страны есть ограничения относительно компаний, которые могут заниматься услугами финансового лизинга. Юридическое лицо может выступать в роли лизингодателя на основании договора о предоставлении финансового лизинга только в том случае, если имеет соответствующую лицензию на проведение таких операций.

 

Предприниматели для получения прибыли и развития бизнеса могут не иметь собственного оборудования. Достаточно обладать лишь правом пользования техникой на определенный срок. Это является актуальным для предприятий, которые не располагают достаточными средствами для покупки имущества в собственность. Вариант лизинга дает возможность иметь арендованное оборудование за умеренную плату. Фактическая роль лизинговых компаний состоит в финансировании покупки оборудования, обеспечении его поставки, установки и наладки к работе.

 

Лизинговые компании могут быть:

  • специализированными, когда в роли объекта выступают определенные группы техники, например, автомобили, компьютеры, строительная техника;
  • универсальными, когда в лизинг передается разнообразное оборудование и техника.

 

Лизинговые компании бывают независимыми или выступают в роли филиалов и дочерних организаций крупных промышленных корпораций, торговых компаний, банковских учреждений, страховых обществ. В наше время крупный строительный или промышленный бизнес имеет свои лизинговые компании для возможности сдавать в аренду продукцию собственного производства. Часто можно встретить лизинговые компании, относящиеся к посредническим или торговым палатам.

 

Учредителями лизинговых компаний могут быть различные организации, корпорации, банки, ассоциации, которые объединяют свои средства на основании учредительного договора. Кроме денежных средств, в уставный фонд включаются здания, техника, сооружения, материальные ценности и другое имущество. Учредители принимают участие в управлении делами, получают дивиденды от деятельности, а в случае ликвидации, получают свою долю имущества или средств.

 

 

Отношения между лизинговой компанией и клиентом строятся на основании договора. В нем предусмотрены следующие данные:

  • субъекты договора;
  • тип аренды;
  • объект лизинга, с указанием его контрактной стоимости, определением качества, установлением собственника;
  • период действия лизингового договора;
  • права и обязанности каждого субъекта, обязательства по выплатам, варианты владения оборудованием после периода лизинга, оказание дополнительных услуг, ответственность за невыполнение обязательств, причинение вреда предмету лизинга;
  • условия платежей: размер, способ оплаты, сроки;
  • условия поставки оборудования, гарантии;
  • причины и порядок расторжения договора.

 

Важные моменты соглашения

 

Лизинг целесообразен только в том случае, если взаимовыгоден каждой из сторон: лизинговой компании и арендополучателю. Для каждого конкретного случая тщательно разрабатываются условия договора. Решение о сотрудничестве включает обсуждение каждого этапа лизинга, учитываются все обстоятельства:

  • срок службы объекта, исходя из технико-экономической документации. Период лизингового договора не должен превышать срок нормативной эксплуатации оборудования;
  • первоначальная цена предмета договора, срок его амортизации;
  • динамика инфляции, которая может влиять на стоимость оборудования и величину отчислений;
  • конъюнктура рынка, способная изменить условия операций по аренде.

 

Лизинговые платежи

 

Лизинговая компания взыскивает за аренду объекта платежи, определяющиеся договором. Эта стоимость включает в себя инвестиционные расходы арендодателя и  суммы вознаграждения. В эту стоимость не включается выкупная цена объекта, если оговорена его передача по окончании срока договора.

К инвестиционным расходам, которые возмещаются компании-арендодателю, относят:

  • первоначальную цену объекта;
  • проценты за кредит, если оборудование приобреталось таким способом;
  • обязательные платежи, налоги и страхование, если они были уплачены компанией;
  • затраты на восстановление или капитальный ремонт предмета договора и др. 

 

Лизингодатель имеет ряд преимуществ. В отличие от кредитора арендодатель оставляет за собой все права владения оборудованием. За ним закрепляется большинство обязанностей, которые касаются предмета аренды. 

При финансовом лизинге арендодатель предоставляет широкий спектр услуг по покупке оборудования: занимается подбором техники, производит страхование, регистрацию, оплачивает таможенные услуги. В его сферу деятельности также входят посреднические, маркетинговые, рекламные услуги, другие коммерческие операции. Договор лизинговой аренды значительно отличается от кредитного соглашения. Он более гибок и содержит удобные схемы финансирования.

utmagazine.ru

Операционный и финансовый лизинг — различия

Мир финансирования активов, договоров аренды и лизинга бывает не всегда настолько понятен, как хотелось бы. Одна из областей, при понимании которой часто возникают сомнения, — разница между финансовым и операционным лизингом.

В российском законодательстве правовые и организационно-экономические особенности лизинга определены Федеральным законом от 29.10.1998 № 164-ФЗ «О финансовой аренде (лизинге), учет лизинга регламентирован Приказом Минфина РФ от 17.02.1997 № 15 «Об отражении в бухгалтерском учете операций по договору лизинга». В обоих документах в основном описываются операции финансового лизинга.

Операционный лизинг — услуга, по своему определению отличающаяся от финансового лизинга. Поэтому начнем с объяснения финансового лизинга.

Что такое финансовый лизинг?

Финансовый лизинг — способ предоставления финансирования, когда фактически лизингодатель (лизинговая компания, арендодатель) покупает актив для конечного пользователя (лизингополучателя или арендатора) и передает его в аренду на согласованный период времени.

«Право владения и пользования предметом лизинга переходит к лизингополучателю в полном объеме, если договором лизинга не установлено иное».1

В общем это означает, что лизингополучатель находится в практически такой позиции, как если бы он приобрел актив.

С точки зрения бизнеса активы — это имущество, способное приносить доход. На предприятии это: здания, оборудование, сырье на складах, деньги на счетах, автотранспорт и многое другое. В бухгалтерском балансе компании их стоимость указывается в активе. В этой статье мы подразумеваем под активом транспортное средство (ТС) или спецтехнику.

Лизинговая компания (ЛК) получает арендные (лизинговые) платежи в счет вознаграждения за сдачу актива в финансовую аренду (лизинг) лизингополучателю. ЛК сохраняет за собой право собственности, но клиент получает полноценное право на пользование активом.

Лизингополучатель будет вносить лизинговые платежи, которые покроют рыночную стоимость актива за время лизинга.

Главное условие договора — ежемесячное внесение этих платежей и иногда довольно крупного выкупного платежа в конце срока лизинга. Когда все выплачено, право собственности на актив переходит от лизинговой компании к арендатору (лизингополучателю). Технически финансовый лизинг не может быть прерван или отменен, хотя возможно завершить его ранее даты условленной в договоре лизинга в случае досрочного выкупа имущества. График с условиями досрочного погашения включается в договор.

Конечный этап лизинга

Что произойдет по окончании основного периода финансового лизинга может варьироваться и зависит от условий договора лизинга. Возможны такие опции:

  • клиент выкупает предмет лизинга по остаточной стоимости, а не рыночной стоимости;
  • лизингополучатель переводит долг по договору лизинга третьей стороне.

Если клиент хочет взять в лизинг новый автомобиль, ЛК предлагает услугу продажи старого авто в трейд-ин. Полученные после реализации средства засчитываются в счет исполнения обязательств лизингополучателя по внесению авансового платежа по новой сделке.

Операционный лизинг

В контрасте с финансовым лизингом операционный лизинг не предает лизингополучателю ни рисков, ни преимуществ владения активом. Такой лизинг заключается на меньший срок, чем предельный срок работоспособности имущества.

Остаточная стоимость прогнозируется в начале лизинга, и лизингодатель берет на себя риски, связанные с тем, будет ли соответствовать реальная остаточная стоимость расчетам лизингодателя, сделанным относительно остаточной стоимость предмета лизинга. Поэтому операционный лизинг чаще можно увидеть в таких сферах деятельности и производства, в которых активы имеют большой амортизационный период, например: воздушные суда, транспортные средства, строительное и машинное оборудование. Клиент получает возможность пользоваться предметом лизинга на протяжении согласованного срока лизинга оплачивая арендные (лизинговые) платежи в установленные сроки и размере. Не вся стоимость актива выплачивается за срок аренды (лизинга) в сравнении с финансовым лизингом.

Операционный лизинг зачастую включает в договор дополнительный пакет услуг, как техническое обслуживание автомобиля, топливная программа, шинный сервис и другие.

Право собственности на предмет лизинга остается у лизингодателя, но по окончании срока лизинга актив (предмет лизинга) возвращается лизингодателю. После окончания срока лизинга и возврата лизингополучателем актива (предмета лизинга) лизингодатель вправе использовать предмет лизинга по своему усмотрению, в т.ч. может продать предмет лизинга. Тот же лизингополучатель может продолжить арендовать актив по справедливой арендной плате, но в этом случае заключается не договор лизинга, а договор аренды.

Обобщенно

Классификация лизинга, финансового или операционного, базируется на рисках и преимуществах владения предметом лизинга, а также на том, передается ли право собственности на предмет лизинга по окончанию срока лизингополучателю. Ценность этих факторов, как правило, является субъективной, поэтому важно внимательно знакомиться с условиями договора лизинга.

Операционный лизинг Финансовый лизинг
Владение Право собственности на предмет лизинга остается у ЛК на весь срок лизинга. Право собственности на предмет лизинга остается у ЛК на весь срок лизинга. Опция смены владельца появляется на конечном этапе договора лизинга.
Бухгалтерский учет Расходы по арендным платежам признаются расходами текущего финансового периода в составе расходов по арендным платежам. Предмет лизинга отражается пользователем (арендатором) в составе нефинансовых активов как самостоятельные объекты бухгалтерского учета. У арендатора такие активы отражаются в составе основных средств с одновременным признанием в бухгалтерском учете обязательств (кредиторской задолженности по аренде).
Возможность выкупа В операционном лизинге лизингополучатель не имеет возможности выкупить актив в течение лизингового периода. Финансовый лизинг позволяет лизингополучателю выкупить актив по окончании лизинга.
Срок лизинга Срок лизинга распространяется на менее, чем 75% срока полезной службы имущества. Срок лизинга стремится к сроку полезной службы имущества.

В конечном итоге получается, что дать простое объяснение разницы не так уж просто.

Обобщая информацию о прикладных областях двух видов лизинга можно сказать, что:

Операционный лизинг выбирается в случаях, когда арендуемое имущество требуется на непродолжительный период времени (проектная и разовая работа), а также когда моральный износ оборудования опережает физический, и к концу лизинга понадобится более современное оборудование.

Финансовый лизинг остается самым доступным и надежным с юридической точки зрения способом приобретения производственных активов при нехватке собственных средств компании, когда необходимый срок эксплуатации актива приближается к возможному сроку его полезного использования.

Если вам необходимо что-либо уточнить или если возникли какие-либо вопросы, пожалуйста, оставьте их для наших специалистов: 8 (800) 250-80-80.

europlan.ru

Что такое лизинг?

С английского «lease» переводится как аренда. Лизинг — это вид финансовой сделки в сфере услуг кредитования. Лизинговая компания — не что иное, как кредитная организация. Проще говоря, кредитная компания приобретает оборудование или имущество, сдает его в аренду (лизинг) и, таким образом, получает прибыль.

  • Предметом товарного кредитования, каким и является лизинг, могут быть различные предприятия, автомобили, оборудование, сельскохозяйственная техника, сооружения, суда, самолеты.

На деле это может выглядеть так: лицо, заинтересованное в каком-либо имуществе или в оборудовании, обращается в компанию по оказанию услуг лизинга для его приобретения. Затем лизинговая компания рассматривает ликвидность данной сделки и приобретает интересующий объект лизинга.

Самый актуальный вопрос, выгодно ли использовать лизинг? Как и в любой сфере кредитных услуг, здесь тоже имеются свои риски. Для лиц, заинтересованных получить имущество в лизинг, выгодным может быть тот момент, что поручитель не нужен в большинстве случаев. Документы оформляются быстро. Также не требуется залог, так как объект лизинга фактически является залогом. Если проще, нечем выплачивать лизинг — имущество забирают обратно. Широко используется страховка, поэтому если с имуществом что-то случится, страховка перекроет убыток.

В чем концепция лизинга?

Лизинг — это инструмент финансовой системы кредитования. Суть которого — сочетание долговременной аренды и финансового кредита. Лизинг предоставляет возможность пользоваться имуществом, владеть, а затем его выкупить.

Однако лизинг без права выкупа тоже существует. В этом случае имущество возвращается лизинговой компании. Компания, которая предоставляет лизинг, называется лизингодателем. А лицо (физическое или юридическое), которое получает в пользование на правах аренды имущество, является лизингополучателем. В этой сделке также принимают участие поставщик и страховая компания.

Поставщик, опять же, может быть лицом юридическим или физическим. Продавец через договор купли-продажи продает лизингодателю приобретенное им имущество или то, которое производит.

Страховое агентство выполняет страховку оборудования или имущества, которое является объектом лизинга. Компания, предоставляющая услугу лизинга, осуществляет регистрацию всех документов, следит за техническим состоянием оборудования и выполняет его обслуживание, ремонт. Тем самым освобождая лизингополучателя от данных проблем.

В чем же отличие кредита от лизинга?

Важные моменты лизинга

  1. Залог в предоставлении услуг лизинга не требуется.
  2. Небольшой список документов и быстрое рассмотрение заявки лизинга.
  3. Возмещение НДС.
  4. Имущественный налог заметно уменьшается.
  5. Страхование убытков при порче имущества.
  6. Не требуется поручитель.
  7. Для компаний — обновление основных фондов.
  8. Возврат имущества или его обмен.
  9. Выкуп имущества по истечении арендного срока — по нулевой ставке.

Лизинг, как финансовая услуга, выгоден больше всего для компаний и организаций. Предприятие получает возможность пользоваться имуществом сразу же после подписания договора лизинга, извлекая прибыль в свою пользу. Также при лизинге предусматривается снижение налогов, в том числе и возмещение НДС. Что дает возможность компании или предприятию развиваться.

Если компания приобретает в лизинг представительский автомобиль, то имеется возможность сэкономить на соцвыплатах и налогах. Лизингодатель предоставляет услуги страхования автомобиля и оформления полного пакета документов. А также выполняет техобслуживание имущества. Лизингополучатель тем самым экономит время и средства для других целей.

Имеется возможность приобрести в лизинг оборудование для развития отраслей. Это может быть медицина, телекоммуникации, нефтепереработка, строительство и другие отрасли. При этом предприятие, которое приобретает в лизинг оборудование, экономит на имущественном налоге. Имеются и многочисленные программы, позволяющие организациям получить определенные бонусы при лизинге.

Прежде чем брать имущество в аренду, следует сопоставить все предложения как по кредиту, так и по лизингу. В каких-то случаях может быть выгоден кредит, в других — лизинг. Для физлиц кредит все же будет дешевле. Организациям (юрлицам) лизинг — это оптимальный вариант приобретения имущества и его эксплуатации.

Автор: Цурка Инна

 

Подписывайтесь на наш канал в Telegram ​​ Please enable JavaScript to view the comments powered by Disqus.

prodengi.kz

Лизинг — что это? InfoBank.by

Войти    Регистрация Банки Курсы валют Курсы валют
  • Курсы валют
  • Курсы валют для Android
  • Курсы валют Нацбанка РБ
  • Курсы валют Центробанка РФ
  • Курсы валют Евро ЦБ
  • Ставка LIBOR
Депозиты Депозиты
  • Статьи о вкладах
  • Поиск депозитов

infobank.by

Основные виды и формы лизинга, главные термины и понятия

Лизинг – это финансовая услуга, являющая собой аренду оборудования, транспорта или недвижимости с возможностью дальнейшего выкупа. Это своеобразная форма кредитования, позволяющая организациям обновлять основные фонды, а физическим лицам – приобретать дорогостоящие товары.

Основные понятия лизинга и его виды

Важно понять сущность и виды лизинга. Среди основных понятий можно выделить:

  • — предмет лизинга – движимое и недвижимое имущество, которое передается в аренду (сюда не относятся земельные участки, природные объекты и имущество, принадлежащее государству или такое, по которому есть ограничения по обращению) и принадлежит лизингодателю;
  • — лизингодатель – владелец предмета лизинга, передающий ее в аренду за определенную плату;
  • — лизингополучатель – физическое или юридическое лицо, которое берет предмет лизинга в пользование на конкретных условиях с обязательной ежемесячной оплатой и возможностью последующего выкупа.

Существует такая классификация видов лизинга:

  • Финансовый. По окончании договора лизингополучатель (арендатор) имеет право выкупить объект. Его остаточная стоимость довольно низка, так как учитывается амортизация на протяжении длительного срока пользования. В отдельных случаях объект даже без дополнительной оплаты переходит в собственность лизингополучателя;
  • Оперативный. Часто называется операционным. Такой вид лизинга не предусматривает последующего выкупа имущества, а срок договора намного короче. По окончании договора объект может повторно передаваться в аренду. Ставка более высокая в сравнении с финансовым лизингом;
  • Возвратный. Встречается очень редко. Продавец имущества является и его арендатором. Это особая форма кредита под залог собственных производственных фондов. При этом юридическое лицо получает еще и экономический эффект в связи с упрощением налогообложения.

Выделяют разные виды финансового лизинга в зависимости от условий договора:

  • С полной окупаемостью. Объект полностью окупается на протяжении в течение действия срока договора;
  • С неполной окупаемостью. Объект лишь частично окупается на протяжении срока договора.

Основные формы лизинга.

Выделяют и специфические виды договора лизинга, именуемые формами:

  • Чистый. Все расходы берет на себя лизингодатель;
  • Частичный. Лизингодатель берет на себя лишь расходы по обслуживанию имущества;
  • Полный. Все расходы берет на себя лизингополучатель;
  • Срочный. Одноразовая аренда объектов;
  • Возобновляемый. Возможность повторного срока аренды по завершении действия первого договора;
  • Генеральный. Возможность аренда дополнительного оборудования без заключения нового договора;
  • Прямой. Собственник объекта самостоятельно сдает его в лизинг;
  • Косвенный. Имущество передается через посредника;
  • Раздельный. В лизинге участвует несколько компаний-производителей, лизингодателей, банков и страхователей;
  • Внутренний. В границах одной страны. Международный или внешний. Один из участников находится в другой стране.

Смотрите видео: Деньги. Лизинг. Бизнес-центр — Разговор PRO

Лизинг как вид инвестиционной деятельности.

Можно рассматривать лизинг виды и преимущества которого были описаны выше, как инвестиционную деятельность. Ведь это своеобразное вложение лизингодателем собственных свободных средств в развитие и экономику лизингополучателя.

Лизинговая компания может приобрести оборудование и сдавать его в аренду на определенных условиях. Такие вложения всегда выгодны, поскольку окупаются и защищают инвестора от обесценивания свободной валюты.

Учитывая виды лизинга схема должна быть разработана в зависимости от интересов инвестора. Чтобы получить большую прибыль, можно отдавать оборудование в аренду без дальнейшего права на выкуп (оперативный лизинг).

Если цель – реализовать имущество и приобрести новое, то в такой ситуации лучше выбрать финансовый лизинг.

Вливания лизингополучателя в транспорт и технику, взятую в пользование, также являются инвестициями. Физическое или юридическое лицо вкладывает свободные средства в объекты, которые можно использовать в личных или производственных целях.

Так удается заработать, пополнить автопарк и уберечься от инфляции. Такие вливания капитала всегда выгодны.

www.russtartup.ru

Лизинг — это… Что такое Лизинг?

Лизинг – вид договора, по которому одна сторона (лизингодатель) приобретает имущество с целью передать его в аренду другой стороне (лизингополучателю).

В традиционной кредитной схеме, если организации требуется приобрести какое-то имущество, то она обращается в банк, получает кредит и покупает то, что ей нужно. В лизинговой схеме предприятие обращается в специализированную лизинговую компанию, которая специально для нее покупает требуемое имущество и передает его в долгосрочную аренду – иногда вплоть до окончательного износа предмета лизинга. Организация в течение всего срока аренды осуществляет оговоренные платежи лизинговой компании, а в конце срока договора может выкупить имущество по остаточной стоимости.

Лизинговая схема дает ряд налоговых преимуществ. Если имущество приобретается у поставщика, в балансе необходимо отразить полную стоимость покупки, а уже после этого списывать частями его стоимость в процессе амортизации. В ситуации, когда используется лизинг, компания фактически не становится собственником имущества. Ее арендные платежи полностью включаются в себестоимость и снижают налоговое бремя. Более того, для имущества, переданного в лизинг, в России предусмотрена ускоренная амортизация – на сегодняшний день с коэффициентом 3.

Существует несколько типов лизинга в зависимости от формы организации сделки.

Финансовый лизинг. Имущество приобретается лизингодателем специально для того, чтобы передать его в аренду лизингополучателю на срок, приближающейся к сроку эксплуатации и амортизации большей части его стоимости. Платежи по лизингу за этот период покрывают цену, заплаченную за это имущество. В конце срока действия договора, как правило, оно выкупается по остаточной стоимости и переходит в собственность лизингополучателя.

Оперативный лизинг. Используется при небольших сроках аренды имущества. Например, тогда, когда срок службы приобретаемого оборудования значительно больше срока действия договора. По истечению периода лизинга договор продлевается или оборудование возвращается лизингодателю.

Возвратный лизинг. В этом случае поставщик по договору о лизинге и лизингополучатель – одна и та же компания. Имущество продается лизингодателю и одновременно берется у него в аренду. Таким образом, например, получается кредит на стоимость используемого оборудования.

В России лизинговые операции регламентируются Федеральным законом о финансовой аренде (лизинге) от 11 сентября 1998 года.

banks.academic.ru

Понятие, сущность и виды лизинга

Библиографическое описание:

Мироненко В. О. Понятие, сущность и виды лизинга [Текст] // Проблемы и перспективы экономики и управления: материалы VI Междунар. науч. конф. (г. Санкт-Петербург, декабрь 2017 г.). — СПб.: Свое издательство, 2017. — С. 69-72. — URL https://moluch.ru/conf/econ/archive/263/13300/ (дата обращения: 01.12.2019).



Термин лизинг произошел от английского слова leasing, что означает аренда. В английском языке существует понятие оперативного и финансового лизинга. Оперативный лизинг соответствует понятию обыкновенной аренды в российском законодательстве, а финансовый лизинг — финансовой аренды, или лизингу. Поэтому, употребляя термин «лизинг» применительно к России, имеем в виду финансовую аренду.

Сущность лизинга заключается в разделении понятия «собственность» на право владения и право использования. Собственником имущества на все время лизинговой сделки остается лизингодатель.

Лизинг (согласно федеральному закону «О лизинге») — это вид инвестиционной деятельности по приобретению имущества и передаче его на основании договора лизинга физическим или юридическим лицам за определенную плату на определенный срок на определенных условиях, обусловленных договором, с правом выкупа имущества лизингополучателем. Лизинг представляет собой вид предпринимательской деятельности, которая направлена на инвестирование финансовых средств в приобретение имущества в собственность и передачу его в аренду.

Это договор финансовой аренды, по которому лизингополучатель может использовать имущество, которое принадлежит лизингодателю и приобретенное по заказу лизингополучателя, за определенную периодическую плату. Важнейшим элементом этого договора является то, что юридическая собственность отделяется от экономического использования актива.

Часто говорят о лизинге как о долгосрочной аренде. Другие считают, что лизинг является одной из форм долгосрочной аренды. В российской литературе лизинг часто называют «безденежной формой кредита». Также считают, что преимуществом использования лизинга являются налоговые выгоды, а лизинг представляет собой схему минимизации налогообложения.

Предметом лизинга могут быть любые непотребляемые вещи, которые используются для предпринимательской деятельности, кроме земельных участков и других природных объектов.

Объектом лизинга может быть движимое (машины, оборудования, транспортные средства и др.) и недвижимое имущество (здания, объекты, сооружения, воздушные и морские суда, суда внутреннего плавания, космические объекты).

Наиболее популярными объектами лизинга являются сельхозтехника, строительная и дорожная техника, автотранспортные средства и авиационная техника, телекоммуникационное оборудование, значительна доля специального оборудования для горнодобывающей, нефтяной и газовой промышленности.

В лизинговой сделке, как правило, принимают участие три субъекта (рисунок 1). Субъектами лизинга могут быть резиденты или нерезиденты РФ. Субъекта может быть два в том случае, когда продавец и лизингодатель являются одним и тем же лицом.

Рис. 1. Субъекты лизинга

Лизингодатель (арендодатель) — лицо, которое приобретает имущество для того, чтобы сдавать его во временное пользование.

Лизингополучатель (арендатор) — лицо, которое получает имущество во временное пользование.

Продавец (поставщик) — лицо, продающее имущество, которое является объектом сделки.

Отличием финансовой аренды от обыкновенной является участие в лизинговой сделке трех субъектов.

В обыкновенной же аренде участвуют только два субъекта: арендодатель и арендатор.

В зависимости от ситуации число участников сделки может уменьшаться или увеличиваться. Иногда в сделке может участвовать банк, который финансирует лизинговую операцию, или брокерская фирма, которая является посредником между поставщиком, лизингодателем и лизингополучателем. При крупных сделках количество участников может увеличиваться до 6–7, среди них брокерские фирмы, трастовые компании, финансовые учреждения и др.

При обыкновенной аренде одно и тоже оборудование может сдавать в аренду несколько раз, и арендодатель приобретает оборудование не по заказу арендатора.

Стоит обратить внимание на отличие лизинга от кредита.

Кредит — это экономические отношения, при которых материальные или иные виды ценностей передаются от их собственника другому лицу на условиях возвратности, срочности и платности.

Кредит предусматривает обязательный возврат заемщиком кредитору денег, которые соответствуют конкретному виду ценностей. При лизинге основные фонды могут перейти во владение лизингополучателя.

Еще одно отличие состоит в амортизации. Расчет амортизации в кредите не предусматривается. Что касается лизинга, то в нем существует расчет амортизации основных фондов.

Кредит и лизинг может оформить как юридическое лицо, так и физическое. Лизинг чаще всего выбирают индивидуальные предприниматели и юридические лица. Еще одной особенностью является то, что при заключении кредитного договора налоги выплачивает заемщик, а при заключении лизингового договора налоги выплачивает арендодатель.

Лизинг в большинстве случаев является долгосрочной арендой. Кредит бывает как долгосрочным, так и краткосрочным.

Процентная ставка по лизингу начисляется на остаток долга в зависимости от цены на имущество. Процентная ставка по кредиту зависит от суммы кредитования, срока погашения и др.

Согласно мировой практике схемы лизинга (рисунок 2) подразделяют на 2 группы: лизинг с полной окупаемостью и с неполной.

Рис. 2. Схемы лизинга

Лизинг с полной окупаемостью называют финансовым лизингом. Его суть заключается в том, что лизинговая компания покупает имущество для передачи его пользователю за плату согласно договору на срок, который близок к сроку службы этого имущества. Предметом финансового лизинга выступает дорогостоящее оборудование, которое имеет длительный срок физического износа.

Финансовый лизинг имеет следующие признаки:

‒ продавец (поставщик) знает, что имущество приобретается в лизинг;

‒ лизингодатель приобретает имущество в собственность специально для сдачи в лизинг;

‒ имущество поставляется лизингополучателю; если возникают претензии по качеству имущества, то лизингополучатель предъявляет их продавцу (поставщику) имущества, а не лизингодателю.

Когда лизингополучатель выплатит полную сумму лизинговых платежей, которая оговорена в договоре, тогда предмет лизинга переходит в собственность лизингополучателя.

Финансовый лизинг характеризуется длительным сроком контракта (от 5 до 10 лет) и амортизацией всей или большей части стоимости оборудования. Таким образом, можно сказать, что финансовый лизинг является формой долгосрочного кредитования.

Лизинг с неполной окупаемостью также называют оперативным лизингом. Его суть заключается в том, что лизинговая компания покупает имущество для передачи его пользователю согласно договору на срок, который короче, чем нормативный срок службы имущества, амортизация происходит частично. Обычно такая форма лизинга применяется тогда, когда существует краткосрочная потребность в каком-либо имуществе. Оперативный лизинг чаще всего используется на транспорте, строительстве, сельском хозяйстве.

Лизинговая фирма, которая приобретает имущество для дальнейшей сдачи его во временное пользование на срок, который короче срока службы имущества, ориентируется на многократные сделки с разными потребителями.

То, что высокие ставки платежей выше стоимости имущества, можно объяснить тем, что:

‒ в основном доходы лизингодателя зависят от изменения конъюнктуры рынка, поэтому у него отсутствуют гарантии окупаемости затрат;

‒ обязанности по техническому обслуживанию, ремонту и страхованию лежат на собственнике имущества.

Оперативный лизинг очень схож с традиционной арендой. Договор оперативного лизинга является договором аренды и имеет следующие особенности:

‒ срок договора меньше, чем нормативный срок службы имущества;

‒ сдаваемое имущество приобреталось без ориентации на конкретного пользователя;

‒ обязанности по техническому обслуживанию, ремонту и страхованию лежат на фирме, которая сдает имущество во временное пользование;

‒ по истечении срока договора имущество возвращается собственнику.

После окончания срока договора арендатор имеет право на:

‒ продление срока договора на выгодных условиях;

‒ заключить договор купли-продажи (купить имущество).

В зависимости от типа имущества выделяют лизинг движимости (оборудование, автомобили, суда и т. д.) и недвижимости (здания, сооружения).

В зависимости от степени новизны предмета лизинга выделяют лизинг нового имущества и лизинг имущества, бывшего в употреблении.

Лизинг может принадлежать к одной или разным странам. Исходя из этого лизинг разделяют на внутренний и внешний (международный). Если все субъекты лизинговой сделки представляют одну страну, то это называют внутренним лизингом. Если одна сторона или все стороны лизинговой сделки являются резидентами разных стран, то это называют внешним лизингом.

В зависимости от состава субъектов взаимоотношений выделяют прямой, возвратный и раздельный лизинг.

В прямом лизинге функции лизингодателя выполняет собственник имущества. Крупные производители создают подразделения, которые сдают производимое имущество во временное пользование. Это способствует увеличению объема реализации продукции предприятия.

Возвратный лизинг, схема которого представлена на рисунке 3, предполагает, что собственник имущества продаст имущество лизингодателю, а последний сдает это имущество во временное пользование бывшему собственнику. Собственник сначала является продавцом, а затем лизингополучателем. После окончания срока действия договора бывший собственник может выкупить оборудование и восстановить на него право собственности.

Рис. 3. Схема возвратного лизинга

Предприятие, которое использует возвратный лизинг, получает дополнительные финансовые средства от продажи имущества, может осуществить корректировку стоимости активов баланса, улучшая свое финансовое состояние.

Раздельный лизинг используют при лизинге дорогостоящих объектов. В этом случае лизингодатель, приобретая имущество, выплачивает из собственных средств только часть денег, а остальную стоимость выплачивает при помощи взятого кредита или ссуды.

С точки зрения объема обслуживания выделяют чистый, полный и частичный лизинг.

Суть чистого лизинга заключается в том, что лизингополучатель принимает на себя все расходы по обслуживанию имущества и платит лизингодателю так называемые «чистые» платежи.

В случае с полным лизингом все расходы по обслуживанию имущества выплачивает лизингодатель.

Частичный лизинг является промежуточным между чистым и полным. При этом лизинге на лизингодателя возлагаются отдельные функции, связанные с обслуживанием имущества.

В зависимости от заключенных лизинговых сделок лизинг разделают на срочный и возобновляемый.

Срочный лизинг предполагает однократную сделку между субъектами взаимоотношений.

Возобновляемый лизинг предполагает, что договор по истечении первого срока продлевается на следующий период.

Разновидностью возобновляемого лизинга является генеральный лизинг. При таком лизинге лизингополучатель может дополнять перечень лизингового имущества, не заключая при этом новых контрактов.

В зависимости от формы и характера лизинговых платежей лизинг разделяют на денежный, компенсационный и смешанный.

Также очень важен срок действия договора лизинга. Как правило финансовый лизинг является средне- или долгосрочной операцией. Но в российской практике встречаются и краткосрочные контракты.

Литература:

  1. Философова, Т. Г. Лизинг [Электронный ресурс]: учеб. пособие для студентов вузов, обучающихся по специальностям экономики и управления (060000) / Т. Г. Философова. — М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2012. — 192 с.
  2. Философова, Т. Г. Лизинг [Электронный ресурс]: учеб. пособие для студентов вузов, обучающихся по специальностям экономики и управления / Т. Г. Философова. — 3-е изд., перераб. и доп. — М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2012. — 191 с.
  3. StudFiles [Электронный ресурс]/Виды лизинга. — Режим доступа: http://www.studfiles.ru/preview/1496308/page:4/
  4. www.grandars.ru [Электронный ресурс]/Лизинг — основные понятия и определения. — Режим доступа: http://www.grandars.ru/student/bankovskoe-delo/lizing.html

Основные термины (генерируются автоматически): лизинг, финансовый лизинг, временное пользование, имущество, оперативный лизинг, лизинговая сделка, собственник имущества, финансовая аренда, долгосрочная аренда, возвратный лизинг.

moluch.ru

Похожие записи

Вам будет интересно

Лизинг вики – Лизинг — Википедия

Лизинговые компании что это такое – ? | .

Отправить ответ

avatar
  Подписаться  
Уведомление о